Преимущества и недостатки при инвестировании в НПФ

 

Преимущества инвестирования в НПФ следующие.

Самостоятельное участие в формировании своей будущей дополнительной пенсии.

Независимость пенсионного обеспечения от уровня дохода.

Возможность управления пенсией - многообразие вариантов накопления пенсии, получение дополнительной пенсии в течение определенного периода или пожизненно.

Возможность самостоятельно выбирать периодичность, размеры, способ и место оплаты пенсионных взносов.

Возможность принимать участие в нескольких пенсионных программах в различных фондах и при выходе на пенсию, получать пенсионные выплаты из разных источников.

Регулирование деятельности НПФ государством. НПФ обязаны действовать в рамках законодательных ограничений, установленных регулятором. Перечень финансовых инструментов, в которые могут вкладываться НПФ, утвержден государством. Участники пенсионных программ могут быть уверены, что их средства не будут инвестированы в рискованные активы и инструменты.

Социальные налоговые вычеты. Размер взносов в НПФ уменьшает налогооблагаемую базу как участника фонда, так и его работодателя.

Наследуемость пенсионных счетов.

Возможность защититься от реформирования пенсионной системы РФ. Нет никаких гарантий, что государство обеспечит в будущем достойную пенсию сегодняшним молодым работникам. Формирование дополнительной пенсии в НПФ является страховкой от необеспеченной старости.

Возможность выбора фонда и прозрачность деятельности НПФ. Участники фонда в любой момент могут получить доступ к результатам деятельности фонда и узнать информацию о состоянии своего счета в любой удобный момент.

Недостатки инвестирования в НПФ такие.

Длительное время ожидания пенсионных выплат. Взносы в фонд платятся регулярно, а результатами инвестирования можно будут воспользоваться через многие годы. Учитывая традиционную нестабильность экономической ситуации в России, долгосрочные инвестиции в НПФ представляются довольно рискованными.

Относительно небольшая доходность НПФ. Только некоторым фондам удается обогнать инфляцию и показать доходность выше, чем ставки банковских депозитов. Однако нет никаких гарантий, что фонды в будущем покажут такие же позитивные результаты инвестиционной деятельности.

Отсутствие возможности вывести свои средства и накопленный инвестиционный доход ранее окончания срока, указанного в договоре с фондом. Получить свои деньги досрочно можно, но без инвестиционной доходности (есть ряд исключений - смерть застрахованного, потеря трудоспособности и иные обстоятельства, которые обязательно должны быть указаны в договоре с НПФ).

Операционные расходы. Как правило, в НПФ предусмотрены различные виды комиссий и вознаграждений для фонда - за открытие вклада, за управление активами и проч. Комиссии снижают итоговые суммарные накопления инвестора.

Наличие санкций за несвоевременную оплату взносов. В договоре с НПФ четко устанавливаются сроки осуществления платежей по взносам. За пропуск или несвоевременную оплату фонд налагает штраф (в каждом фонде предусматриваются свои размеры и причины санкций). Существуют риски для инвестора в случае потери работы или дохода, дающего возможность делать регулярные взносы.

Средства граждан, инвестированные в программы негосударственного пенсионного обеспечения, не застрахованы в системе гарантирования прав застрахованных лиц АСВ.

 

Промежуточные выводы

 

Формирование собственной пенсии в силу своей длительности - это самая непростая задача в рамках индивидуального финансового планирования.

По данным Банка России, за 2016 год количество участников негосударственной пенсионной системы превысило 5 миллионов человек, и, как отмечалось ранее, 1,5 миллиона человек получили дополнительную пенсию.

Это для нашей страны очень немного. Причем абсолютное большинство присоединились к негосударственному пенсионному обеспечению в рамках корпоративных программ, которые, как правило, не предоставляют возможностей гражданам самостоятельно планировать будущие пенсионные доходы.

Однако можно отметить, что на сегодняшний день рынок негосударственного пенсионного обеспечения базируется на в целом сформированной нормативно-правовой системе. Есть основания для конкуренции в лице нескольких десятков НПФ, активно предлагающих свои услуги. Это создает для россиян реальную возможность повысить уровень своего материального достатка в старшем возрасте.

Формируя свою пенсию сегодня, мы страхуемся от бедности в будущем и создаем возможности для реализации своих жизненных планов, которые трудно осуществить в трудоспособном возрасте.

 

Краткий словарь терминов

 

Арбитражный управляющий - гражданин РФ, являющийся членом саморегулируемой организации арбитражных управляющих.

Аффинажный завод - предприятие, специализирующееся на переработке промышленных продуктов, с целью извлечения драгоценных металлов.

Волатильность - статистический показатель, характеризующий тенденцию изменчивости цены.

Восходящий тренд - вид тренда, который показывает рост цен в определенный промежуток времени.

Денежное обязательство - обязанность должника уплатить кредитору определенную денежную сумму по гражданско-правовой сделке и (или) иному предусмотренному Гражданским кодексом РФ, бюджетным законодательством РФ основанию.

Диверсифицированный портфель сбережений - это распределение инвестиций по разным финансовым инструментам (ценные бумаги, денежные обязательства и т.п.) с целью снижения рисков и увеличения прибыли.

Инвестиции - денежные средства, ценные бумаги, иное имущество, в том числе имущественные права, иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты предпринимательской и (или) иной деятельности в целях получения прибыли и (или) достижения иного полезного эффекта.

Кредитный скоринг - система оперативной оценки платежеспособности клиента (потенциального заемщика), которая позволяет на основе конкретных характеристик определить риски, связанные с его кредитованием.

Ликвидность - способность активов быть быстро проданными по цене, близкой к рыночной.

Несостоятельность (банкротство) - признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам, о выплате выходных пособий и (или) об оплате труда лиц, работающих или работавших по трудовому договору, и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

Обращение ценных бумаг - заключение гражданско-правовых сделок, влекущих переход прав собственности на ценные бумаги.

Саморегулируемая организация арбитражных управляющих - некоммерческая организация, которая основана на членстве, создана гражданами РФ, сведения о которой включены в единый государственный реестр саморегулируемых организаций арбитражных управляющих и целями деятельности которой являются регулирование и обеспечение деятельности арбитражных управляющих.

Тренд - в сфере финансовых рынков направление ценового движения выбранного инструмента: рост или падение цены актива.

Финансовый консультант на рынке ценных бумаг - юридическое лицо, имеющее лицензию на осуществление брокерской и (или) дилерской деятельности на рынке ценных бумаг, оказывающее эмитенту услуги по подготовке проспекта ценных бумаг.

Финансовый управляющий - арбитражный управляющий, утвержденный арбитражным судом для участия в деле о банкротстве гражданина.

Эмитент - юридическое лицо, исполнительный орган государственной власти, орган местного самоуправления, которые несут от своего имени или от имени публично-правового образования обязательства перед владельцами ценных бумаг по осуществлению прав, закрепленных этими ценными бумагами.

РО5-кредитование - розничный бизнес банков, направленный на выдачу кредитов для покупки определенных товаров непосредственно в торговых точках.