Глава 13. Прибыль и рентабельность

 

13.1. Прибыль предприятия, ее сущность и формирование

 

Прибыль является важнейшей экономической категорией и основной целью деятельности любой коммерческой организации. Как экономическая категория прибыль отражает чистый доход, созданный в сфере материального производства.

В условиях рыночной экономики существенно меняется отношение к прибыли в сторону возрастания ее роли в хозяйственном механизме, поскольку в рыночных условиях прибыль не только выступает основным источником развития любого предприятия, но и становится стимулом практически любой хозяйственной деятельности.

Прибыль является конечным финансовым результатом предпринимательской деятельности предприятий и в общем виде представляет собой разницу между ценой продукции и ее себестоимостью, а в целом по предприятию - разницу между выручкой от реализации продукции и себестоимостью реализованной продукции.

Прибыль наряду с суммой амортизационных отчислений является основным источником финансирования капитальных вложений, осуществления воспроизводства основных средств, пополнения собственных оборотных средств, а также финансирования затрат на социальное развитие и материальное стимулирование работников.

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет следующие функции:

- характеризует экономический эффект, полученный в результате деятельности предприятия;

- играет стимулирующую роль, являясь одновременно финансовым результатом и основным элементом финансовых ресурсов предприятия. Реальное обеспечение принципа самофинансирования определяется полученной прибылью;

- является одним из источников формирования бюджетов разных уровней.

Различают прибыль от реализации продукции, балансовую прибыль, валовую прибыль и чистую прибыль.

Прибыль от реализации продукции - финансовый результат производственной и сбытовой деятельности предприятия, основная или преобладающая часть валовой (балансовой) прибыли. Прибыль (или убыток) от реализации продукции (работ, услуг) определяется как разность между выручкой от реализации продукции (работ, услуг) без налога на добавленную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей и затратами на ее производство и реализацию, включаемыми в себестоимость продукции (работ, услуг).

Из приведенного определения следует, что происхождение прибыли от реализации связано с получением валового дохода предприятием от реализации своей продукции (работ, услуг) по ценам, складывающимся на основе спроса и предложения. Валовой доход предприятия - выручка от реализации продукции (работ, услуг) за вычетом материальных затрат - представляет собой форму чистой продукции предприятия, включая в себя оплату труда и прибыль. Связь между ними показана в табл. 13.1.

 

Таблица 13.1

 

Себестоимость, валовой доход и прибыль предприятия

 

Материальные затраты	Валовой доход
	оплата труда	прибыль
Издержки производства (себестоимость)		Чистый доход
Объем реализации

 

Общая масса получаемой прибыли зависит, с одной стороны, от объема продаж и уровня цен, устанавливаемых на продукцию, а с другой - от того, насколько уровень издержек производства соответствует общественно необходимым затратам.

Объем продаж зависит от эффективности осуществления коммерческой работы - умения создавать выгодные условия для реализации своей продукции, т.е. проводить маркетинг, организовывать рекламу, сбыт, формировать ценовую и товарную политику и т.д.

Уровень издержек производства зависит от эффективности организации производства и труда, выбранной технологии, технической оснащенности предприятия.

Вместе с тем прибыль на предприятии зависит не только от реализации продукции, но и от других видов деятельности, которые ее либо увеличивают, либо уменьшают. Поэтому в теории и на практике выделяют так называемую балансовую прибыль. Она состоит из прибыли от реализации продукции (выручка от реализации продукции без косвенных налогов минус затраты (расходы) на производство и реализацию продукции) плюс внереализационные доходы (доходы по ценным бумагам, от долевого участия в деятельности других предприятий, от сдачи имущества в аренду и т.п.) минус внереализационные расходы (затраты на производство, не давшее продукции, на содержание законсервированных производственных мощностей, убытки от списания долгов и т.д.).

Кроме того, выделяется валовая прибыль, которая представляет собой балансовую прибыль за минусом или плюсом финансового результата от операций с основными фондами (средствами), нематериальными активами и иным имуществом.

Валовая прибыль предприятия может отличаться от балансовой прибыли в силу ряда причин:

- валовая прибыль увеличивается для предприятий, осуществляющих прямой обмен или реализацию продукции по ценам не выше себестоимости;

- при осуществлении прямого обмена по основным средствам и иному имуществу или реализации этих видов имущества по ценам ниже их балансовой стоимости сумма сделки определяется по рыночной стоимости имущества за вычетом остаточной стоимости реализованного или выбывшего имущества;

- выручка в валюте пересчитывается в рубли по курсу на день оформления таможенных документов для налогообложения прибыли по этим операциям;

- налогообложению подлежат денежные средства, получаемые безвозмездно от других предприятий при отсутствии совместной деятельности;

- по имуществу, полученному безвозмездно, его стоимость оценивается не ниже балансовой, по которой оно числится у передающего предприятия;

- валовая прибыль учитывает также уплаченные штрафы и пени (за исключением суммы штрафов и пеней, перечисленных в бюджет и внебюджетные фонды).

Исчисленная в установленном выше порядке валовая (общая) прибыль является базой для определения налогооблагаемой (расчетной) прибыли, расчет которой производится в следующем порядке.

Валовая прибыль уменьшается на следующие виды доходов (прибыли):

- доходы от долевого участия в деятельности других предприятий; дивиденды, проценты, полученные по акциям, облигациям и другим ценным бумагам, принадлежащим данному предприятию; от проведения массовых концертно-зрелищных мероприятий на открытых площадках, стадионах; от работы казино, видеосалонов, игровых автоматов. Эти виды доходов (прибыли) являются объектом самостоятельного обложения налогом;

- доходы от сдачи в аренду и других видов использования имущества, а также от посреднических операций и сделок. Расчет налога по этим видам доходов осуществляется в ином порядке;

- доходы юридических лиц по государственным облигациям и другим государственным ценным бумагам, а также доходы от оказания услуг по их размещению. Эти виды доходов вообще не подлежат обложению налогом;

- суммы прибыли, по которым установлены налоговые льготы.

После всех перечисленных корректировок валовой прибыли остается налогооблагаемая прибыль, с которой уплачивается налог на прибыль.

Под распределением прибыли понимается направление прибыли в бюджет и по статьям использования на предприятии.

В соответствии с законодательством валовая прибыль за вычетом всех налогов на прибыль, полученную от различных форм хозяйственной деятельности, называется чистой прибылью, которая остается в распоряжении предприятия, используется им самостоятельно и направляется на дальнейшее развитие предпринимательской деятельности.

По своей величине чистая прибыль представляет собой часть балансовой прибыли, остающейся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей в бюджет, включая финансовые санкции за нарушения налогового законодательства (рис. 13.1). Чистая прибыль - единственный источник средств для выплаты дивидендов в акционерных обществах, распределения между участниками пропорционально их долям в обществах с ограниченной ответственностью.

 

Схема формирования прибыли хозяйствующего субъекта

 

┌───────┐ ┌─────────────┐

│Выручка│ - │Себестоимость│

└───┬───┘ └──────┬──────┘

└─┬────────────┘

\│/

┌──────────┐ ┌─────────────────┐ ┌─────────────────┐

│Прибыль от│ + │Прибыль от прочей│ +/- │Внереализационные│

│реализации│ │ реализации │ │ доходы (убытки) │

└─────┬────┘ └────────┬────────┘ └────────┬────────┘

│           \│/                 │

└─┬───────────────────────────────────────┘

  \│/

┌──────────────────┐        ┌─────────────────────────┐

│Балансовая прибыль│        │Корректировка прибыли (-)│

└─────┬────────────┘        └────────────┬─┬──────────┘

└─┬───────────────┬─────────────────────┘ │

  \│/        \│/                 │

┌────────────────┐┌───────────────┐┌───────────┐│

│Налогооблагаемая││ Не облагаемая ││ Налог на ││

│ прибыль ││налогом прибыль││прибыль (-)││

└───────┬────────┘└─────┬─────────┘└─────┬─────┘│

   │         \│/          │ │

   └─────────────────┬──────────────┘ │

                    \│/               │

              ┌──────────────┐        │

              │Чистая прибыль│<────────────┘

              └──────────────┘

 

Рис. 13.1

 

Чистая прибыль направляется:

- на финансирование производственного развития предприятия;

- удовлетворение потребительских и социальных нужд;

- финансирование социально-культурной сферы;

- отчисления в фонд оплаты труда сверх заработной платы;

- благотворительные нужды, оказание помощи театральным коллективам, организацию художественных выставок и другие цели.

Однако не вся чистая прибыль используется предприятием по собственному усмотрению. За счет чистой прибыли уплачиваются некоторые виды сборов и налогов (например, налог на имущество предприятий, сбор за право торговли и др.); штрафы при несоблюдении требований по охране окружающей среды от загрязнения, санитарных норм и правил, а также в случае утаивания прибыли от налогообложения и другие платежи.

На некоторых предприятиях и в акционерных обществах чистая прибыль распределяется по следующим направлениям: фонд накопления; фонд потребления; резервный фонд; фонд социальной сферы; фонд валютных отчислений; прибыль к распределению между учредителями (акционерами) и т.п. Нераспределенная прибыль присоединяется к уставному капиталу предприятия.

В условиях рыночных отношений предприятие должно стремиться если не к получению максимальной прибыли, то по крайней мере к тому объему прибыли, который позволял бы не только прочно удерживать позиции на рынке сбыта своих товаров и оказания услуг, но и обеспечивать динамичное развитие производства в условиях конкуренции. В конечном итоге это предполагает знание источников формирования прибыли и нахождение методов оптимального их использования.

В условиях рыночных отношений, как свидетельствует мировая практика, имеются два основных источника получения прибыли.

Первый источник - это монопольное положение предприятия по выпуску той или иной продукции либо по уникальности выпускаемого продукта. Поддержание этого источника на относительно высоком уровне предполагает проведение постоянной новации продукта. Здесь следует учитывать такие противодействующие силы, как антимонопольную политику государства и растущую конкуренцию со стороны других предприятий.

Второй источник связан с производственной и предпринимательской деятельностью, поэтому касается практически всех предприятий. Эффективность его использования зависит от знания конъюнктуры рынка и умения постоянно адаптировать под нее развитие производства. Здесь, по сути, все сводится к маркетингу. Величина прибыли в данном случае зависит:

- от правильности выбора производственной направленности предприятия по выпуску продукции (выбор продуктов, пользующихся стабильным и высоким спросом);

- создания конкурентоспособных условий продажи своих товаров и оказания услуг (цена, сроки поставок, обслуживание покупателей, послепродажное обслуживание и т.д.);

- объемов производства (чем больше объем продаж, тем больше масса прибыли);

- ассортимента продукции и снижения издержек производства.

Однако получение прибыли в условиях рынка всегда связано с риском: над предприятием постоянно висит угроза потерять вложенный капитал целиком или частично. Именно поэтому в теории и на практике используется понятие предпринимательской прибыли, которая по своей величине должна быть больше, чем процент, получаемый по вкладам в банке.

По своему содержанию понятие "риск" относится как к хозяйственной, коммерческой, так и к финансовой деятельности. Для определения риска используются два основных метода: статистический и экспертный. В основе статистического метода лежат приемы математической статистики (расчет вариации, дисперсии и стандартного отклонения по показателям финансово-хозяйственной деятельности: рентабельности производства, продукции, инвестиций, продаж и т.д.).

Полностью избежать риска в предпринимательской деятельности практически невозможно, но существует система методов смягчения его отрицательных последствий. К ним относятся самострахование (создание резервных фондов), участие в венчурных компаниях, хеджирование, заключение фьючерсных сделок и т.д.

Систематическое получение прибыли является необходимой целью предпринимательской деятельности любого предприятия. Поэтому доминирующей проблемой для предприятия является максимизация прибыли, что означает разработку стратегии по систематическому увеличению прибыли и минимизации издержек. Данная задача многоплановая, вот почему для своего решения она требует системного подхода.

Для принятия решений часто требуется знать сумму прибыли, которую получает предприятие в расчете на единицу продукции при данном объеме реализации и цене, диктуемой спросом.

Основными методами планирования прибыли являются:

- метод прямого счета;

- аналитический;

- метод совмещенного расчета.

Метод прямого счета применяется, как правило, при небольшом ассортименте выпускаемой продукции; прибыль при этом исчисляется как разница между выручкой от реализации товарной продукции в соответствующих ценах (за вычетом НДС и акцизов) и полной ее себестоимостью:

 

П = (О x Ц) - (О x С),

 

где П - плановая прибыль;

О - объем выпуска товарной продукции за планируемый период в натуральном выражении;

Ц - цена на единицу продукции (за вычетом НДС и акцизов);

С - полная себестоимость единицы продукции.

Прибыль от реализуемой продукции (П) рассчитывается по формуле:

                                  рп

 

П = В - С,

рп рп рп

 

где В - планируемая выручка от реализации продукции в действующих

    рп

ценах (без НДС, акцизов, торговых и сбытовых скидок);

С - полная себестоимость реализуемой в предстоящем периоде продукции.

рп

Объем реализуемой продукции предстоящего планового периода в

натуральном выражении определяется как сумма остатков нереализованной

продукции на начало планируемого периода (П) и объема выпуска товарной

                                          н

продукции в течение планируемого периода (П) без остатков готовой

                                           тп

продукции, которые не будут реализованы в конце периода (П). Плановая

                                                          к

прибыль от реализации продукции рассчитывается по формуле:

 

П = П + П - П.

рп н тп к

 

Разновидностью метода прямого счета является метод поассортиментного планирования прибыли.

Аналитический метод планирования прибыли применяется при большом ассортименте выпускаемой продукции и заключается в определении влияния отдельных факторов на плановую прибыль. При аналитическом методе прибыль определяется не по каждому виду выпускаемой в планируемом году продукции, а по всей сравнимой продукции в целом. Прибыль по несравнимой продукции определяется отдельно.

Метод совмещенного расчета включает элементы первого и второго способов. Так, стоимость товарной продукции в ценах планируемого года и по себестоимости отчетного года определяется методом прямого счета, а воздействие на плановую прибыль таких факторов, как изменение себестоимости, повышение качества, изменение ассортимента, цен и др., выявляется с помощью аналитического метода.

На каждом предприятии должны предусматриваться плановые мероприятия по увеличению прибыли. В общем виде это могут быть следующие мероприятия:

- увеличение выпуска продукции;

- улучшение качества продукции;

- продажа излишнего оборудования и другого имущества или сдача его в аренду;

- снижение себестоимости продукции за счет более рационального использования материальных ресурсов, производственных мощностей и площадей, рабочей силы и рабочего времени;

- диверсификация производства;

- расширение рынка продаж и др.

Для всех предприятий обязательным условием деятельности является максимизация прибыли: прибыль максимальна в пределах между точкой безубыточности и точкой, в которой предельный доход равен предельным издержкам.

Правило максимизации прибыли заключается в выборе такого объема производства и реализации товара, чтобы его цена равнялась долговременным предельным издержкам. При этом предельные издержки представляют собой дополнительные переменные издержки, связанные с производством и реализацией каждой дополнительной единицы продукции. Предприятия, как правило, решают задачу максимизации прибыли на долговременный период. Те из них, которые вплотную не занимаются максимизацией прибыли, имеют мало шансов на выживание. Предприятия, работающие в конкурентных условиях, придают долговременной максимизации прибыли одно из первостепенных значений.

 

13.2. Факторы, влияющие на прибыль.

Распределение и использование прибыли

 

Сумма и уровень прибыли формируются под воздействием разнообразных факторов, оказывающих на них как положительное, так и отрицательное влияние. Количество факторов, определяющих величину прибыли и рентабельности, вряд ли можно четко ограничить, оно весьма велико.

Всю совокупность факторов можно разделить на внутренние и внешние. Они тесно связаны между собой.

К внутренним факторам, влияющим на прибыль и рентабельность, относятся ресурсные факторы (величина и состав ресурсов, состояние ресурсов, условия их эксплуатации), внедрение современной техники и технологии на предприятии, уровень хозяйствования, компетентность руководства и менеджеров, конкурентоспособность продукции, уровень организации производства и труда.

Предприятия не могут работать изолированно. Они постоянно находятся во взаимоотношениях с внешней средой: покупателями, производителями и продавцами товаров; инвесторами; кредиторами; общественными организациями и государственными учреждениями. Совокупность этих отношений непосредственным образом влияет на эффективность работы предприятий, сумму их прибыли, рентабельность деятельности.

К внешним факторам, которые не зависят от деятельности предприятия, относятся: конъюнктура рынка, уровень цен на потребляемые материально-технические ресурсы, нормы амортизации, система налогообложения.

Основные факторы роста прибыли представлены в табл. 13.2.

 

Таблица 13.2

 

Факторы, ведущие к изменению прибыли

 

Фактор	Пояснение
Объем продаж	При высоком удельном весе постоянных расходов в себестоимости продукции рост объема реализации приведет к еще большему росту прибыли за счет снижения доли постоянных расходов, приходящихся на единицу продукции
Рост цен	В период высоких темпов инфляции рост прибыли обеспечивался за счет ценового фактора. Замедление инфляционных процессов, насыщение рынка товарами, развитие конкуренции ограничили возможности производителей повышать цены и получать прибыль посредством этого фактора
Снижение         себестоимости	Снижение затрат без негативного влияния на качество выпускаемой продукции. Достигается за счет большей управляемости и контроля в области расходов
Обновление       ассортимента и   номенклатуры     выпускаемой      продукции	Прибыль в рыночной экономике - движущая сила обновления как производственных фондов, так и выпускаемой продукции. Характерно проявление этой силы в концепции жизненного цикла продукции

 

В условиях замедления инфляционных процессов снижается роль ценового фактора для достижения роста прибыли. На очередь приходит метод снижения затрат.

В практике предпринимательской деятельности применяются разные способы снижения себестоимости. Безусловно, используются такие приемы, как экономия топливно-сырьевых ресурсов, материальных и трудовых затрат, снижение доли амортизационных отчислений в себестоимости, сокращение административных расходов и т.п. Однако следует иметь в виду, что уменьшение себестоимости имеет свой предел, после которого оно невозможно без снижения качества продукции. То же относится и к административным и коммерческим расходам, которые невозможно свести к нулю, поскольку без них организация (предприятие) нормально функционировать не сможет и продукция реализовываться не будет.

Распределение заключается в том, что предприятие должно участвовать своей прибылью в формировании государственного бюджета, а оставшаяся ее часть должна быть распределена между собственником предприятия и собственником заемного капитала (и других финансовых ресурсов) в соответствии с заключенными договорами.

Распределение прибыли основывается на соблюдении трех принципов:

1) обеспечение материальной заинтересованности работников в достижении наивысших результатов при наименьших затратах;

2) накопление собственного капитала;

3) выполнение обязательств перед государственным бюджетом.

Типовым для всех предприятий является распределение балансовой прибыли на следующие цели: платежи в бюджет; формирование фондов накопления, потребления и резервного фонда и др. (рис. 13.2).

 

Распределение балансовой прибыли

 

┌────────────────────┐

│ Балансовая прибыль │

└┬───────────────────┘

 │┌───────────────────────────────────────────────────────────────────────┐

 ├┤                         Для общества                        │

 │└────────────┬────────────────────────┬──────────────────────┬──────────┘

 │┌────────────┴────────────┐┌──────────┴──────────┐┌──────────┴──────────┐

 ││ Налог на недвижимость ││ Налог на прибыль ││ Налог на доходы │

 │└─────────────────────────┘└─────────────────────┘└─────────────────────┘

 │┌───────────────────────────────────────────────────────────────────────┐

 └┤         В распоряжении предприятия (чистая прибыль)         │

└─────┬────────────────────┬───────────────────┬─────────────────┬──────┘

┌───────┴───────┐ ┌────────┴───────┐ ┌───────┴──────┐ ┌───────┴──────┐

│Фонд накопления│ │Фонд потребления│ │Резервный фонд│ │ Другие цели │

└───────────────┘ └┬──────────────┬┘ └──────────────┘ └──────────────┘

┌──────────────────┴┐       ┌┴──────────────────┐

│ На коллективное │       │ На индивидуальное │

│ потребление │       │ потребление │

└───────────────────┘       └───────────────────┘

 

Рис. 13.2

 

В рыночной экономике значительная часть прибыли изымается в форме налогов. В настоящее время в России налог на прибыль (имеется в виду валовая налогооблагаемая прибыль) составляет 24%, которые государство направляет на пополнение доходов бюджета.

Распределение прибыли предопределяет процесс ее использования. Цель анализа распределения прибыли - установить, насколько рационально распределяется и используется прибыль с позиции самовозрастания капитала и самофинансирования торгового предприятия. При этом обязательно исследуются направления использования прибыли, остающейся в распоряжении предприятия.

Российское законодательство предоставляет предприятиям независимо от организационно-правовой формы собственности право оперативно маневрировать поступающей в их распоряжение прибылью после уплаты налоговых платежей в бюджет.

Фонд накопления создается для финансирования производственного развития предприятия: капитальных вложений, модернизации оборудования, нового строительства, реконструкции, приобретения оборудования, для погашения долгосрочных ссуд и процентов по ним, пополнения собственных оборотных средств, погашения расходов и т.п.

Фонд потребления является источником средств, зарезервированных хозяйствующим субъектом для осуществления мероприятий по социальному развитию и материальному поощрению коллектива, и направляется, в частности, на следующие цели:

- выплату единовременных вознаграждений по итогам работы за год;

- выплату пособий;

- оплату проезда;

- выдачу беспроцентных ссуд;

- установление надбавок к пенсиям работающих пенсионеров;

- единовременные поощрения работников;

- установление трудовых и социальных льгот;

- выплату дивидендов, процентов по акциям и ценным бумагам.

Резервный фонд может быть создан на случай прекращения деятельности предприятия для покрытия кредиторской задолженности. Он используется на выплату дивидендов по привилегированным акциям в случае недостаточности для этих целей чистой прибыли.

По экономическому содержанию фонды - это чистая прибыль отчетного года либо прошлых лет, распределенная по фондам для ее целевого использования: на приобретение новой техники и оборудования, на мероприятия социальной направленности, материальное поощрение и прочие нужды.

Совет учредителей вправе направлять средства фондов на покрытие убытков, перераспределять средства фондов между ними, направлять часть средств на увеличение уставного капитала и финансирование других мероприятий.

 

13.3. Виды и показатели рентабельности.

Методика расчета уровня рентабельности

 

Рентабельность - это относительный показатель эффективности производства, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования ресурсов.

В основе построения коэффициентов рентабельности лежит отношение прибыли (чаще всего в расчет включают чистую прибыль) или к затраченным средствам, или к выручке от реализации, или к активам предприятия.

В практике работы предприятий применяется ряд показателей рентабельности, формулы расчета которых приведены в табл. 13.3.

 

Таблица 13.3

 

Показатели рентабельности

 

───────────────────┬───────────────────────────────────────────────────────

Показатель │                   Формула

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │Прибыль в расчете на единицу продукции

 отдельных видов │-------------------------------------- x 100%

 продукции, всей │ Себестоимость единицы продукции

 товарной продукции│

 и производства │Прибыль в расчете на товарный выпуск

              │------------------------------------- x 100%

              │ Себестоимость товарной продукции

              │

              │ Балансовая (чистая) прибыль

              │-------------------------------------- x 100%

              │Сумма основных производственных фондов

              │ и материальных оборотных средств

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │Прибыль от реализации продукции

 реализации   │------------------------------- x 100%

 (продаж)     │ Выручка от реализации

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │ Прибыль

 активов (капитала)│----------------- x 100%

              │Совокупные активы

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │ Прибыль

 текущих активов │-------------- x 100%

              │Текущие активы

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │ Прибыль

 чистых активов │------------- x 100%

              │Чистые активы

───────────────────┼───────────────────────────────────────────────────────

 Рентабельность │Балансовая (чистая) прибыль

 собственного │--------------------------- x 100%

 капитала     │ Собственный капитал

───────────────────┴───────────────────────────────────────────────────────

 

Рентабельность продукции можно рассчитать по всей реализованной продукции и по отдельным ее видам. В первом случае она определяется как отношение прибыли от реализации продукции к затратам на ее производство и реализацию. Рентабельность всей реализованной продукции рассчитывается: как отношение прибыли от реализации товарной продукции к выручке от реализации продукции; как отношение балансовой прибыли к выручке от реализации продукции; как отношение чистой прибыли к выручке от реализации продукции. Показатели рентабельности всей реализованной продукции дают представление об эффективности текущих затрат предприятия и доходности реализуемой продукции.

Во втором случае определяется рентабельность отдельных видов продукции. Она зависит от цены, по которой продукция реализуется потребителю, и себестоимости по данному ее виду.

Рентабельность производственных фондов рассчитывается как отношение балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и материальных оборотных средств. Этот показатель можно рассчитать и по чистой прибыли.

Рентабельность вложений в предприятие активов определяется по стоимости имущества, имеющегося в его распоряжении. При расчете используются показатели балансовой и чистой прибыли. Стоимость имущества определяется по бухгалтерскому балансу. Кроме прибыли при расчете рентабельности вложений можно использовать выручку от реализации продукции. Этот показатель характеризует уровень продаж на 1 руб. вложений в имущество предприятия.

Рентабельность собственных средств предприятия определяется отношением чистой прибыли к его собственным средствам, определяемым по балансу. Целесообразно рассчитать и отдачу долгосрочных финансовых вложений. Рентабельность долгосрочных финансовых вложений рассчитывается как отношение суммы доходов от ценных бумаг и долевого участия в других предприятиях к общему объему долгосрочных финансовых вложений. Полученный результат интересно сравнить с рентабельностью производственных фондов. В ряде случаев он может быть выше, чем рентабельность производственных фондов.

Показатели рентабельности (доходности) характеризуют конечный финансовый результат и отражаются в бухгалтерском балансе и отчетности о прибылях и убытках, реализации продукции, доходе и рентабельности.

Рентабельность является результатом производственного процесса, она формируется под влиянием факторов, связанных с повышением эффективности использования оборотных средств, снижением себестоимости и повышением рентабельности продукции и отдельных изделий. Общую рентабельность предприятия необходимо рассматривать как функцию следующих факторов: структуры и фондоотдачи основных производственных фондов, оборачиваемости нормируемых оборотных средств, рентабельности реализованной продукции.

Существуют две основные методики анализа общей рентабельности:

1) по факторам эффективности;

2) в зависимости от размера прибыли и величины производственных факторов.

Конечным финансовым результатом производственно-финансовой деятельности предприятия может быть как балансовая (общая) прибыль, так и убыток (такое предприятие перейдет в категорию убыточных). Общая прибыль (убыток) состоит из прибыли (убытка) от реализации продукции, работ и услуг и внереализационных прибылей и убытков.

Следовательно, в круг задач анализа рентабельности входит:

- оценка динамики показателя рентабельности с начала года;

- определение степени выполнения плана;

- выявление и оценка факторов, влияющих на эти показатели, и их отклонения от плана;

- выявление и изучение причин потерь и убытков, вызванных бесхозяйственностью, ошибками в руководстве и другими упущениями в производственно-хозяйственной деятельности предприятия;

- поиск резервов возможного увеличения прибыли или дохода предприятия.

Представление об уровне рентабельности в различных отраслях экономики России можно получить из данных, приведенных в табл. 13.4.

 

Таблица 13.4

 

Рентабельность продукции (работ, услуг)

и активов организаций по основным видам

экономической деятельности <1>

 

Вид деятельности	2003 г.		2005 г.		2009 г.
	РП	РА	РП	РА	РП	РА
Всего по экономике	10,2	5,9	14,6	8,4	10,8	5,5
Добыча полезных ископаемых	19,2	7,6	38,0	20,6	28,8	8,8
Обрабатывающие производства	12,4	7,3	15,8	11,7	13,4	6,1
Производство пищевых продуктов,  включая напитки и табак	8,2	6,4	8,7	6,3	12,1	7,5
Текстильное и швейное           производство	1,4	-1,6	2,4	0,4	5,7	0,4
Металлургическое производство и  производство готовых            металлических изделий	23,7	15,9	26,7	20,3	14,8	5,3
Производство машин и            оборудования	5,8	1,5	8,5	6,2	8,2	3,0
Строительство	5,7	4,2	4,8	3,2	5,0	2,6
Транспорт и связь	15,3	6,0	13,8	4,6	13,4	4,4

 

Примечание: РП - рентабельность продукции (работ, услуг); РА - рентабельность активов.

 

--------------------------------

<1> Российский статистический ежегодник Росстата. М., 2010. С. 641 - 642.

 

Как видно из таблицы, рентабельность в условиях кризиса значительно снизилась, однако она сильно отличается по отраслям. Наибольшая рентабельность продукции - в отраслях добычи полезных ископаемых и в металлургическом производстве.

Низкая рентабельность работ - в строительстве, а также в текстильном и швейном производстве.

 

Вопросы для самопроверки

 

1. Дайте определение прибыли.

2. Какие функции выполняет прибыль предприятия?

3. Назовите разновидности прибыли.

4. Каковы источники получения прибыли?

5. Назовите состав балансовой прибыли.

6. Как распределяется балансовая прибыль?

7. Назовите основные факторы роста прибыли.

8. Назовите пути распределения и использования прибыли в организации.

9. Дайте определение понятия рентабельности.

10. Назовите основные показатели рентабельности.

 

Практические занятия

 

Тесты

 

1. Какие из предложенных вариантов правильно характеризуют прибыль от реализации продукции:

а) выручка, полученная от реализации продукции;

б) разность между выручкой от реализации продукции (без НДС и акциза) и полной себестоимостью;

в) чистый доход предприятия;

г) валовой доход предприятия?

2. Назовите правильный вариант ответа, характеризующий балансовую прибыль:

а) выручка, полученная от реализации продукции;

б) разность между выручкой от реализации продукции и полной себестоимостью;

в) прибыль от реализации продукции плюс прибыль от прочей реализации плюс (минус) доходы (убытки) от внереализационных операций;

г) валовая прибыль.

3. Какой из предложенных вариантов правильно характеризует чистую прибыль:

а) сумма прибыли от реализации продукции, основных фондов, иного имущества предприятия;

б) часть балансовой прибыли, оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и других обязательных платежей в бюджет;

в) валовая прибыль за вычетом отчислений в резервные фонды?

4. Какие из названных направлений способствуют росту прибыли:

а) снижение затрат на единицу продукции;

б) увеличение объема производства;

в) внедрение прогрессивной технологии;

г) повышение заработной платы персонала;

д) снижение цены на продукцию?

5. Какой из названных вариантов правильно характеризует рентабельность продукции:

а) отношение балансовой прибыли к себестоимости продукции;

б) отношение прибыли от реализации продукции к сумме затрат на производство и реализацию продукции;

в) отношение балансовой прибыли к стоимости имущества предприятия?

6. Рентабельность производства определяется как отношение:

а) прибыли от реализации продукции к выручке от реализации продукции;

б) балансовой прибыли к среднегодовой стоимости основных производственных фондов и нормируемых оборотных средств;

в) балансовой прибыли к объему реализованной продукции.

7. Рентабельность характеризует:

а) степень доходности, выгодности и прибыльности;

б) общую массу прибыли, получаемую предприятием;

в) уровень затрат на изготовление продукции.

8. Рентабельность продаж всей продукции (работ, услуг) зависит:

а) от структуры реализованной продукции (работ, услуг);

б) рентабельности продаж отдельных изделий;

в) обоих факторов.

9. Оценочным показателем деятельности предприятия является:

а) общая масса прибыли;

б) рентабельность продаж всей продукции;

в) рентабельность капитала.

10. Рентабельность капитала характеризует:

а) рентабельность активов;

б) рентабельность продаж;

в) рентабельность собственного капитала.

11. Налогооблагаемая прибыль равна:

а) разнице между балансовой прибылью и суммой налога на прибыль;

б) разнице между балансовой прибылью и суммой льгот на прибыль.

12. Прибыль в распоряжении предприятия используется:

а) для выплаты налогов в бюджет;

б) возмещения затрат на производство;

в) формирования фондов накопления, потребления, резервного, социального назначения и акционирования.

13. Прибыль от реализации равна:

а) сумме чистой прибыли и налога на прибыль;

б) разнице между денежной выручкой за реализованную продукцию (без НДС) и себестоимостью реализованной продукции;

в) разнице между денежной выручкой за реализованную продукцию (без НДС) и производственной себестоимостью.

14. Балансовая прибыль по составу состоит:

а) из прибыли от прочей реализации и внереализационных доходов (расходов);

б) внереализационных доходов (расходов) и прибыли от реализации;

в) прибыли от реализации + прибыль от внереализационных операций + доходы от прочей реализации +/- иные доходы (расходы).

 

Задачи

 

Задача 1. Выручка от реализации продукции составила 800 тыс. руб., затраты на производство и реализацию продукции - 680 тыс. руб., прибыль от реализации имущества - 15 тыс. руб., прибыль от внереализационных операций - 14 тыс. руб., убытки от содержания жилого фонда - 45 тыс. руб.

Определите балансовую прибыль и рентабельность продукции.

Задача 2. Годовой объем реализации продукции по плану - 2,5 млн руб., фактически выпущено продукции на сумму 2,7 млн руб. Плановая себестоимость годового выпуска продукции намечалась в размере 2,3 млн руб., фактически она снизилась на 8%.

Определите плановую и фактическую прибыль, плановый и фактический уровень рентабельности продукции.

Задача 3. В базисном и плановом периодах предприятие имеет следующие показатели.

 

Вид   изделия	Цена без НДС, руб. за    изделие		Себестоимость, руб. за    изделие		Годовой объем, шт.
	базисный год	плановый год	базисный год	плановый год	базисный год	плановый год
А	200	210	180	182	1000	1100
Б	280	300	260	265	1600	1800
В	350	370	310	300	2000	2600

 

Определите и проанализируйте:

а) прибыль предприятия в базисном и плановом периодах и ее рост;

б) рентабельность по отдельным видам изделий, всей реализованной продукции, а также ее рост;

в) прирост прибыли в плановом периоде за счет изменения себестоимости изделий, увеличения объема производства, ассортиментного сдвига.

Задача 4. Определите сумму плановой прибыли завода от реализации продукции по следующим данным: оптовая цена одного изделия, из оставшихся на начало планируемого года в количестве 600 штук, - 0,6 тыс. руб., полная себестоимость - 0,46 тыс. руб.

Задача 5. Определите планируемую величину прибыли от реализации продукции завода, а также величину рентабельности к себестоимости и рентабельности к себестоимости за вычетом прямых материальных затрат по выпускаемому оборудованию. Исходные данные:

 

Вид    продукции	Кол-во, шт.	Оптовая цена  единицы изделия, тыс. руб.	Себестоимость единицы изделия, тыс. руб.	Величина материальных затрат в себестоимости  единицы изделия, тыс. руб.
А	10	11,700	9,730	5,840
Б	20	11,200	10,080	6,500
В	15	8,665	7,800	4,680
Г	50	13,200	11,530	6,918
Д	200	2,000	1,800	1,000

 

Задача 6. В отчетном году прибыль от реализации составила в оптовых ценах 1,400 млн руб., по себестоимости - 1,200 млн руб. В планируемом году намечается увеличить объем реализуемой продукции на 25%, себестоимость уменьшить на 7%, но цены снижаются на 5%. Определите прибыль аналитическим методом и ее прирост.

Задача 7. Годовой объем продукции в оптовых ценах, намеченный планом предприятия, - 2,64 млн руб. Фактически выпущено товарной продукции в действующих ценах на 2,67 млн руб. Плановая себестоимость годового выпуска товарной продукции (при плановом ассортименте и номенклатуре) - 2,20 млн руб. Фактическая себестоимость годового выпуска продукции (при фактическом ассортименте и номенклатуре) - 2,20 млн руб.

Определите плановую и фактическую прибыль от выпуска продукции, плановый и фактический уровень рентабельности производства.

Задача 8. Определите прибыль от реализации продукции на машиностроительном предприятии по следующим исходным данным. Объем реализованной продукции за год по оптовым ценам - 52,895 млн руб. Выпуск товарной продукции по полной себестоимости - 50,000 млн руб. Остаток готовой продукции на складе по полной себестоимости: на начало года - 1,250 млн руб., на конец года - 0,950 млн руб. Изменение переходящих остатков продукции, не оплаченной потребителями в срок и находящейся на ответственном хранении у покупателя, - 0,250 млн руб.