В плане прибылей и убытков для отражения динамики продаж за определенный период используется метод начисления. Согласно этому методу моментом возникновения выручки является момент отгрузки продукции и выписки счета-фактуры (передачи права собственности) независимо от момента поступления за нее денежных средств от заказчика (по факту или через некоторое время после ее получения). Таким образом, в плане прибылей и убытков расчеты прибыли проводятся без учета реального поступления денежных средств.
Комментарии по структуре и расчету показателей плана прибылей и убытков (табл. 10.2).
Таблица 13.2. План прибылей и убытков
| № п/п | Наименование показателей | 200_ г. по месяцам | |||||||||||
| Выручка от продаж (без НДС и акцизов) | |||||||||||||
| Прямые материальные затраты (без НДС) | |||||||||||||
| Заработная плата производственного персонала (вкл. ЕСН) | |||||||||||||
| Валовая прибыль (п. 1 - п. 2 - п. 3) | |||||||||||||
| Постоянные (общехозяйственные и прочие) расходы (без НДС) | |||||||||||||
| Постоянные расходы на заработную плату АУП (вкл. ЕСН) | |||||||||||||
| Амортизационные отчисления | |||||||||||||
| Операционная прибыль/убыток (п. 4-п. 5-п. 6-п. 7) | |||||||||||||
| Проценты по кредитам, включаемые в себестоимость | |||||||||||||
| Налог на имущество | |||||||||||||
| Прибыль до налогообложения (п. 8-п. 9-п. 10) | |||||||||||||
| Налог на прибыль | |||||||||||||
| Чистая прибыль (п. 11 - п. 12) |
1. Выручка от продаж
Вопрос заключается в выборе показателя для оценки финансового результата: общей выручки от продаж или чистой выручки (без НДС, акцизов и других аналогичных обязательных платежей) от реализации продукции или услуг. В международной практике в качестве основного показателя финансовой оценки планируемой динамики оборота часто принято оперировать чистой выручкой от продаж.
В отечественной экономической литературе рекомендуется использовать оба показателя. Так, предпринимателю (менеджеру) важно знать не только стоимость его продукции по отпускным ценам, но и то, что останется от реализации после расчетов с бюджетом (за вычетом НДС, акцизов, таможенных платежей и других налогов с оборота) для покрытия издержек и формирования прибыли.
2. Переменные затраты
Определяются суммарные переменные затраты (см. табл. 13.3, строка 2 + строка 3). Здесь полезно рассчитать долю переменных затрат как отношение суммы переменных затрат к чистой выручке от продаж (в процентах).
Конкретный перечень расходов, относящихся к переменным затратам, может меняться в зависимости от вида бизнеса, но в основном выделяют три основные категории статей:
1) сырье, материалы и комплектующие, приобретаемые со стороны;
2) операционные (производственные, эксплуатационные) расходы, непосредственно связанные с ростом или уменьшением объема продаж;
3) заработная плата производственного персонала, численность и оплачиваемое рабочее время которого напрямую связаны с ростом объемов продаж.
Вместе с издержками на заработную плату необходимо отразить и социальные начисления. Если расходы на заработную плату не могут быть однозначно увязаны с динамикой выручки от продаж, то такие издержки на заработную плату вместе с социальными начислениями отражаются в накладных расходах. В случае, когда затруднительно решить, к какому виду затрат относятся те или иные затраты, целесообразнее включать их в накладные расходы.
Конкретный набор статей переменных затрат для других видов бизнеса может быть иным. Так, например, для предприятий торгового бизнеса прямыми материальными затратами будет покупная стоимость товаров у поставщиков, выручка от продажи которых отражена в данном расчетном периоде. Статья «Операционные расходы» — это расходы по доставке и хранению продукции, а статья «Заработная плата» — заработная плата грузчиков, экспедиторов, складских рабочих.
3. Валовая прибыль
Рассчитывается как разница между чистой выручкой от продаж и переменными затратами. Этот показатель заслуживает пристального внимания, поскольку норма валовой прибыли (отношение валовой прибыли к чистой выручке от продаж, в процентах) является важной характеристикой в оценке финансовой состоятельности проекта или прогнозируемого финансового состояния предприятия.
4. Постоянные расходы
Это расходы, связанные с общехозяйственной деятельностью предприятия за период. Их нельзя непосредственно отнести на отдельный продукт (заказ, услугу). Обычно их принято подразделять на три категории расходов: общепроизводственные, управленческие и коммерческие (расходы на маркетинг и сбыт).
В составе постоянных, расходов целесообразно отдельной строкой выделить амортизационные отчисления. Амортизационные отчисления относятся к разряду калькуляционных издержек и рассчитываются в соответствии с установленными нормами амортизации. Реально же сумма амортизационных отчислений никуда не перечисляется. Она остается на счете предприятия, пополняя остаток ликвидных средств.
Целесообразно отдельной строкой показать проценты за кредит.
5. Прибыль от продаж (операционная прибыль)
Рассчитывается как разница между валовой прибылью и суммой постоянных расходов.
В случае необходимости в плане прибылей и убытков могут отражаться прочие доходы и расходы (так называемые внереализационные), которые не связаны с основной деятельностью предприятия. Они могут включать в себя планируемые доходы предприятия от продажи части своих активов, от сдачи их в аренду, от реализации отходов, штрафы, неустойки за просрочку платежей по договорам и др.
6. Прибыль до налогообложения
Является основным показателем для определения налога на прибыль. Последний планируется по ставке налога на прибыль, установленной для соответствующего вида бизнеса в соответствующий период. В России ставка налога на прибыль составляет 20%.
Заметим, что если в процессе расчетов прибыль до налогообложения за какой-либо расчетный период имеет отрицательное значение (убыток), то налог на прибыль будет равен нулю, а полученный убыток должен учитываться при расчете налогооблагаемой прибыли в следующем расчетном периоде.
7. Чистая прибыль
Определяется как разность между прибылью до налогообложения и налогом на прибыль, а также другими платежами, исчисление которых осуществляется из прибыли предприятия.
Чистая прибыль является главным целевым показателем. Она выступает также источником выплаты дивидендов. На ее основе рассчитывают норму чистой прибыли, т. е. долю чистой прибыли в чистых продажах.
В процессе планирования решается задача получения такой выручки от реализации продукции, которая покроет совокупные затраты и обеспечит получение прибыли.
Как известно, существуют три способа увеличения прибыли: увеличение объемов производства, повышение цены и снижение затрат. С другой стороны, если предприниматели (менеджеры) на основе проведенного анализа и принятия решений смогут найти способы снижения затрат и обеспечения конкурентного преимущества по издержкам, то это позволит им в дальнейшем увеличить затраты на продвижение товаров или снизить цены, что несомненно скажется на росте объемов продаж.
Пример «Плана прибылей и убытков» из реального бизнес-плана укрупнено представлен в примере 10.1. Из примера следует, что расчет построен на определенных предположениях и допущениях. Для проведения расчетов с бюджетом были собраны сведения об основных видах налогов, ставках, действующих на тот период времени, и проведены расчеты сумм налоговых выплат. Налоги на недра и воспроизводство минерально-сырьевой базы были включены в стоимость сырья.
Предполагалось, что налог на имущество будет выплачиваться с момента постановки оборудования на бухгалтерский учет (с момента запуска), т. е. с начала 2005 г. Для расчета налога на имущество учитывалась средняя остаточная стоимость имущества на начало и конец периода. Изменение сумм налога на имущество происходит с учетом уменьшения остаточной стоимости имущества за счет амортизации.
Пример 13.1. Бизнес-план: подраздел «План прибылей и убытков»
План прибылей и убытков, € тыс.
| Na п/п | Наименование показателей | Всего за период | Период планирования | ||||||
| Выручка от продаж | 99 794 | 14 222 | |||||||
| Производственные расходы | 16 369 | ||||||||
| Оплата труда | |||||||||
| Общепроизводственные расходы | 14 969 | ||||||||
| Общехозяйственные расходы | 11 975 | ||||||||
| Расчеты с бюджетом, кроме НДС | |||||||||
| Амортизация | 22 572 | ||||||||
| Проценты по кредиту | 10 887 | ||||||||
| Прибыль до налогообложения | 16 987 | -481 | -2860 | - 786 | |||||
| Налог на прибыль | -116 | -686 | -189 | ||||||
| Чистая прибыль | 12 910 | -366 | -2174 | -598 | |||||
| Коэффициент прибыльности (стр. 9: стр. 1) | 17% | -6% | 18% | 23% | 27% | 30% | |||
| Рентабельность проекта (стр. 11:стр. 1) | 13% | -4% | 14% | 17% | 21% | 23% |
Примечание: все расходы и доходы приведены без НДС.
Расчет капитальных вложений по проекту из реального бизнес-плана и соответствующих амортизационных отчислений дан в примере 10.2. Норма амортизационных отчислений была определена 20% в год. По данной ставке размер амортизационных отчислений был рассчитан от суммы первоначальной стоимости оборудования на начало 2005 г.
Пример 10.2. Бизнес-план: капитальные вложения по проекту, € тыс.
Капитальные вложения по проекту, € тыс.
| Статья расходов | Всего за период | Период планирования | ||||||
| Экспертиза существующих основных средств | ||||||||
| Технические условия, функции заказчика, согласования | ||||||||
| Проектные работы | ||||||||
| Строительно-монтажные расходы | ||||||||
| Оборудование | 13 460 | |||||||
| Упаковка и доставка оборудования | ||||||||
| Непредвиденные расходы | ||||||||
| Услуги по выбору поставщика оборудования | ||||||||
| Таможенная пошлина | ||||||||
| Итого без НДС | 22 572 | 22 572 | ||||||
| НДС | ||||||||
| Итого с НДС | 26 960 | 26 960 | ||||||
| Амортизация | 22 572 | |||||||
| Остаточная стоимость основных средств и нематериальных активов на начало периода | 22 572 | 22 572 | 22 572 | 18 058 | 13 543 |
Ставка НДС — 20%, норма амортизации в год — 20%.
План денежных потоков
План денежных потоков (или план движения денежных средств, Cash Flow) представляет собой финансовый документ, отражающий движение потоков денежных средств от операционной, инвестиционной и финансовой деятельности предприятия на планируемый период. Он показывает динамику поступления и расходования денежных средств на планируемый период, что позволяет судить о платежеспособности предприятия.
Цель прогнозирования движения денежных потоков — определить объемы финансовых потребностей (кредитов, инвестиций), а также обеспечить сбалансированность поступления и расходования денежных средств в ближайшие 12 месяцев.
Для достижения поставленной цели прогнозируется объем денежных средств, поступающих на банковский счет в течение месяца, и объем денежных средств, выплачиваемых предприятием в течение того же месяца. Если остатка денежных средств на начало периода и ожидаемых в течение этого периода поступлений денежных средств будет недостаточно для покрытия запланированных текущих затрат и других видов расходов (например, на капитальные вложения или на предпроизводственные расходы подготовительного периода по проекту), о чем свидетельствует отрицательный остаток (дефицит денежных средств) на конец периода, то необходимо будет изыскивать дополнительные источники их получения (к примеру, снижать расходы, дебиторскую задолженность, брать кредит в банке и др.). Поэтому одно из важных свойств плана денежных потоков — это предсказание остатка банковского счета на конец периода.
