1 вопрос. Денежная система - это форма организации денежного обращения, закрепленная национальным законодательством.
В период господства полноценных денег денежная система включала следующие элементы:
1) валютный металл - устанавливался каждым государством в пределах своих границ (медь, бронза, серебро, золото);
2) наименование денежной единицы;
3) масштаб цен - фиксированное весовое содержание валютного металла в денежной единице;
4) порядок чеканки монет (режимы закрытой и открытой чеканки).
При появлении знаков стоимости элементами денежной системы становятся:
1) виды знаков стоимости и их отношение к валютному металлу (разменность или неразменность);
2) организация безналичного оборота;
3) порядок эмиссии, обеспечения и изъятия из обращения знаков стоимости.
Современные денежные системы включают следующие элементы:
1) наименование официальной национальной денежной единицы и ее подразделения (1 рубль = 100 копейкам);
2) порядок обеспечения денежных знаков - совокупность активов, реально обеспечивающих национальную денежную единицу. Обычно в качестве обеспечения выступают все активы центрального эмиссионного банка;
3) эмиссионный механизм - порядок выпуска и изъятия денег из оборота. Исключительным правом эмиссии наличных денег, организации их обращения и изъятия из оборота на территории России наделен Банк России. Он утверждает образцы банкнот и монет и публикует их описание в средствах массовой информации. Банкноты и монеты обязательны к приему по их нарицательной стоимости на всей территории страны по всем видам платежей без ограничения. Срок обмена старых банкнот на новые не может быть меньше 1 года и не должен превышать 5 лет. При этом не допускается ограничений по суммам и субъектам обмена;
4) структура денежной массы в обороте - соотношение между наличной и безналичной денежной массой или купюрное строение, т. е. соотношение между денежными знаками разного достоинства во всем объеме денежной массы;
5) порядок планирования и прогнозирования денежного оборота - совокупность прогнозных планов денежного оборота;
6) механизм денежно-кредитного регулирования - набор инструментов и методов регулирования, а также полномочия и обязанности органов регулирования;
7) порядок установления валютного курса национальной денежной единицы. Выделяют 3 режима валютного курса: фиксированный (валютный курс длительное время не изменяется), плавающий (устанавливаются пределы изменения валютного курса) и колеблющийся (валютный курс устанавливается исходя из спроса и предложения на валюты на рынке);
8) порядок кассовой дисциплины в народном хозяйстве - совокупность общих правил, форм отчетности и кассовых документов, которыми должны руководствоваться предприятия и организации всех форм собственности при организации наличного денежного оборота.
2 вопрос. Исторически выделяют денежные системы двух видов: металлического и бумажно-кредитного денежного обращения.
Система металлического денежного обращения основана на обращении полноценных денег и разменных банкнот. Ее разновидностями являются системы биметаллизма и монометаллизма.
В системе биметаллизма роль всеобщего эквивалента стоимости закреплялась за двумя металлами - золотом и серебром, предусматривалась свободная чеканка монет из обоих металлов и их неограниченное обращение.
Разновидности биметаллизма:
1) система параллельной валюты - государство не устанавливало соотношение между золотом и серебром, а монеты принимались в сделках по рыночному курсу между золотом и серебром;
2) система двойной валюты - государство фиксировало соотношение между золотом и серебром, а сделки должны были осуществляться исключительно по данному курсу.
Недостатки биметаллизма:
1) роль всеобщего эквивалента стоимости устанавливалась не за одним, а за двумя металлами;
2) установление фиксированного соотношения между золотом и серебром не соответствовало реальному рыночному курсу. В результате монеты оказывались оцененными либо выше, либо ниже стоимости. Это положение известно под названием закона Коперника-Грешема. Закон гласит: «Лучшие деньги вытесняются из обращения худшими деньгами при фиксированной пропорции между ними, установленной государством». В частности, в системе двойной валюты чаще всего ниже рыночной стоимости оказывалось оцененным золото. В результате оно в массовом порядке утекало за границу, а денежное обращение наполнялось серебряными деньгами.
Монометаллизм - это денежная система, в которой только один металл (главным образом золото) служит всеобщим эквивалентом стоимости и основой денежного обращения.
Разновидности золотого монометаллизма:
1) золотомонетный стандарт - в качестве денег используются золото и золотые монеты;
2) золотослитковый стандарт предусматривал обмен банкнот на золотые слитки большого веса. При этом золото вытеснялось в крупный оптовый оборот;
3) золотодевизный стандарт предусматривал обмен бумажных и кредитных денег на валюты (девизы) стран золотослиткового стандарта, а данных валют - на золото. Только таким образом страны, испытывавшие нехватку золота, могли получить к нему доступ.
В результате мирового экономического кризиса 1929-1933 гг. были ликвидированы все формы золотого монометаллизма и повсеместно утвердилась система обращения бумажно-кредитных денег, не разменных на металл.
Характерные черты системы бумажно-кредитного денежного обращения:
1) отмена официального золотого содержания денежных единиц;
2) господство неразменных кредитных денег;
3) выпуск денег в порядке кредитования народного хозяйства и государства;
4) широкое развитие безналичного денежного оборота;
5) государственное регулирование денежного обращения.
3 вопрос. Денежная реформа – преобразование денежной системы, проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения страны.
Виды денежных реформ:
1. Образование новой денежной системы (переход от одного денежного металла к другому или от одного типа денег к другому).
2. Частичное изменение в денежной системе с целью стабилизации денежного обращения (изменение порядка эмиссии, обеспечения банкнот, масштаба цен, золотого содержания или курса валют).
Основные методы стабилизации денежного обращения:
Девальвация – снижение золотого содержания денежной единицы или ее официального валютного курса.
Ревальвация (реставрация, ревалоризация) – повышение золотого содержания денежной единицы или ее официального валютного курса.
Нуллификация – аннулирование сильно обесцененной денежной единицы и введение новой валюты.
Деноминация – укрупнение действующего в стране масштаба цен.
В настоящее время многие страны осуществляют комплексную политику по стабилизации денежного обращения. Она включает два главных мероприятия:
1) дефляция – изъятие из обращения части избыточных денег с целью снижения инфляции (повышение налогов, замораживание заработной платы, продажа государственных ценных бумаг);
2) политика доходов – регулирование роста цен и доходов предприятий и населения на основе административных мер (их замораживание или установление пределов роста).
Денежные реформы в России:
1. Первая денежная реформа Елены Глинской 1535 г.
Установление государственной монополии на денежную чеканку (до этого монеты изготаваливались откупщиками-денежниками, а после 1420 г. – денежными дворами в Москве и Новгороде), введение стандартов веса, оформления и соотношения денежных знаков.
2. Денежная реформа Алексея Михайловича 1653-1654 гг.
Упорядочение денежной системы, введены в обращение серебряный рубль, медная полтина, алтын и грош (после – медный бунт 1662 г.).
3. Монетная реформа Петра I 1698-1704 гг.
Построение монетной системы по десятичному принципу.
4. Денежная реформа Екатерины II 1769 г.
Начало эмиссии бумажных денег (ассигнаций).
5. Денежная реформа Е.Ф.Канкрина 1839-1843 гг.
Установление серебряного монометаллизма, появление кредитных денег.
6. Денежная реформа С.Ю.Витте 1895-1897 гг.
Переход от серебряного монометаллизма к золотому.
7. Денежная реформа Г.Я.Сокольникова 1922-1924 гг.
Формирование денежной системы СССР:
- денежной единицей стал червонец, золотое содержание которого было установлено на уровне содержания золота в дореволюционной золотой 10-рублевой монете;
- монопольное право выпуска банковских (а впоследствии и казначейских) билетов было предоставлено Госбанку СССР;
- выпуск червонцев был обеспечен на 25% их суммы драгоценными металлами и на 75% - легкореализуемыми товарами, краткосрочными векселями и другими краткосрочными обязательствами;
- для поддержания устойчивости червонцев по отношению к золоту допускался их обмен на золото в монетах и слитках и на иностранную валюту.
8. Денежная реформа 1947 г.
Обмен находившихся в обращении денег на вновь выпущенные и переоценка денежных накоплений населения:
- наличные деньги обменивались в соотношении 10:1;
- вклады в сберкассах до 3000 руб. не переоценивались, от 3000 до 10000 руб. – переоценивались в соотношении 3:2, свыше 10000 руб. – в соотношении 3:1.
9. Денежная реформа 1961 гг.
Деноминация рубля 10:1.
10. Денежные реформы 90-х годов XX века:
1) Упорядочение денежного обращения 1991 г. (реформа Павлова): обмен 50- и 100-рублевых банкнот на купюры нового образца;
2) Денежная реформа 1992-1993 гг. – создание денежной системы РФ:
- замена денежных знаков СССР на денежные знаки России;
- наличные деньги до 100 т.р. обменивались 1:1, остальные суммы зачислялись на счета в Сбербанке.
3) Деноминация 1997-1998 гг. – обмен старых денег на новые 1000:1.
Вопросы для самоконтроля и обсуждения
1. Что такое денежная система?
2. Какие элементы включала денежная система при обращении полноценных денег? Охарактеризуйте их.
3. Какие новые элементы появились в денежной системе при замене полноценных денег знаками стоимости? Чем было вызвано их появление?
4. Охарактеризуйте элементы современной денежной системы.
5. Кто утверждает образцы банкнот и монет и публикует их описание в средствах массовой информации в России?
6. Какие установлены в России сроки обмена старых банкнот на новые? Допускаются ли при этом ограничения по суммам и субъектам обмена?
7. Охарактеризуйте денежные системы металлического и бумажно-кредитного денежного обращения и их разновидности. Какие причины способствовали необходимости перехода от одной денежной системы к другой?
8. В чем заключается суть закона денежного обращения, сформулированного Н. Коперником и Т. Грешемом? Имеет ли актуальность данный закон в настоящее время?
9. Какие требования предъявляются к денежной системе? Реализуются ли данные требования в современной российской денежной системе?
10. Что такое денежная реформа?
11. Какие выделяют виды денежных реформ?
12. Какие существуют методы стабилизации денежного обращения?
13. В чем заключаются особенности применения девальвации и ревальвации при обращении полноценных денег и знаков стоимости?
14. Почему в последние годы многие страны применяют комплексную политику по стабилизации денежного обращения и валют?
15. Охарактеризуйте денежные реформы в России.
Задания
1. В 1865 г. 5 европейских стран (Франция, Бельгия, Италия, Швейцария, Греция) создали валютную группировку – Латинский монетный союз и ввели на ее территории систему двойной валюты. Был установлен официальный курс обмена золота на серебро в соотношении 1:15,5. Однако рыночная котировка не соответствовала официальной и составляла величину 1:22. Какой металл оказался оцененным ниже стоимости? В чем конкретно сказались недостатки системы двойной валюты для стран Латинского монетного союза? Почему от данной системы им пришлось отказаться? Является ли деятельность Латинского монетного союза примером реализации на практике закона Коперника-Грешема?
2. Между элементами денежной системы должна существовать тесная взаимосвязь и взаимозависимость. Приведите конкретные примеры, иллюстрирующие взаимосвязь элементов современной денежной системы. Сможет ли эффективно функционировать современная денежная система вне наличия любого из ее элементов? Ответ обоснуйте.
3. Используя данные сайта Банка России в Интернете (www.cbr.ru раздел «Информационно-аналитические материалы»), проанализируйте купюрное строение денежной массы в России в 2005-2010 гг. Какие в ней произошли изменения? Чем, по Вашему мнению, они были вызваны?
4. На основе материалов учебной и монографической литературы, а также периодической печати обобщите информацию об опыте применения основных методов стабилизации денежного обращения и валют в разных странах. Оцените эффективность их применения.
Тестовый контроль: Коваленко С. Б., Шулькова Н. Н. Сборник тестов по курсу «Деньги, кредит, банки». Саратов: Издат. центр СГСЭУ, 2004. С. 54-59.
Тема 6. Инфляция
1. Сущность, формы проявления и критерии классификации инфляции.
2. Причины и социально-экономические последствия инфляции.
3. Сущность и основные направления антиинфляционной политики.
Литература: [13], [15], [19], [20], [21], [22], [23], [24].
