Структура и качество активов банка определяют его ликвидность, доходность, а следовательно, финансовую надежность и устойчивость.
По экономическому содержанию все активы коммерческого банка можно разделить на четыре крупные категории.
1. Кассовая наличность и приравненные к ней средства (свободные резервы) – это наличные деньги в кассе банка, остатки на корреспондентском счете в РКЦ Банка России, на корреспондентских счетах в других кредитных организациях. Свободные резервы представляют самый ликвидный вид активов банка. Однако, как правило, они или не приносят дохода, или дают минимальный доход.
2. Предоставленные кредиты и средства, размещенные в виде депозитов в других кредитных организациях, в том числе в Банке России. При размещении ресурсов в кредиты и депозиты у банка возникают фиксированные по суммам требования к заемщикам. Доход банка по кредитным операциям устанавливается при заключении сделки и выплачивается в виде процента.
3. Инвестиции – это вложения ресурсов банка в ценные бумаги и другие финансовые активы (иностранную валюту драгоценные металлы), а также долевое участие в совместной хозяйственной деятельности. Инвестируя средства в различные ценные бумаги и другие финансовые активы, банки преследуют разные цели. Так, например, покупая иностранную валюту, золото или ценные бумаги высокой степени надежности, банки увеличивают резерв своей ликвидности, поскольку указанные ценности могут быть быстро обращены в необходимые банку денежные средства. Для участия в управлении предприятием банки приобретают контрольные пакеты акций, делают прямые производственные инвестиции.
4. Материальные и нематериальные активы самого банка (внутренние инвестиции). К этой группе относятся вложения в банковские здания, оборудование и другое имущество, необходимое для работы банка. Данный вид активов связан для банка с постоянными расходами по их обслуживанию и характеризуется низкой степенью ликвидности.
Все перечисленные активы можно классифицировать по уровню доходности, степени риска и ликвидности для банка.
По уровню доходности активы банка делятся на две группы:
› активы, приносящие доход (кредиты и инвестиции);
› активы, не приносящие дохода (свободные резервы и материальные активы банка).
В зависимости от степени риска вложений все активы в соответствии с международными стандартами и нормативными актами Банка России[17]подразделяются на пять групп с присвоением соответствующего коэффициента риска (в процентах), который характеризует степень вероятности потери того или иного актива:
1) безрисковые – 0;
2) низкорисковые – 10 %;
3) средней степени риска – 20 %;
4) с повышенным риском – 50 %;
5) высокорисковые – 100 %.
К активам банка, свободным от риска, относятся средства на корреспондентском счете банка в РКЦ Банка России и резервном счете. Во вторую группу риска входят, например, ссуды, гарантированные Правительством РФ; ссуды под залог драгоценных металлов в слитках; ссуды под залог государственных ценных бумаг. Максимальный риск (100 %) имеют банковские активы пятой группы, к которым относятся вексельные кредиты, кратко– и долгосрочные ссуды клиентам, включая просроченные, дебиторские задолженности по хозяйственным операциям и капитальным вложениям банка, а также собственные здания банка.
Степень риска и доходности активов, как правило, находится в обратном соотношении с уровнем их ликвидности. С точки зрения ликвидности, т. е. быстроты превращения в наличные средства, в банковской практике различают:
› высоколиквидные активы, т. е. активы, находящиеся непосредственно в денежной форме (резервы первой очереди) либо легко обращаемые в денежную форму (резервы второй очереди). К резервам первой очереди относятся кассовая наличность, остатки средств банков на корреспондентских счетах, а второй – легкореализуемые государственные ценные бумаги (при наличии в стране ликвидного вторичного рынка);
› краткосрочные ликвидные активы – краткосрочные ссуды и корпоративные ценные бумаги, имеющие вторичный рынок;
› труднореализуемые активы – долгосрочные ссуды, ценные бумаги, не имеющие развитого вторичного рынка, доли участия в совместной деятельности;
› низколиквидные активы – вложения средств в основные фонды банка.
К основным активным операциям банков относятся: кредитные (ссудные) и инвестиционные. Ведущее место принадлежит кредитным операциям (кредиты составляют до 60 % банковских активов). Доходы от их совершения занимают основной удельный вес в доходах банка. Кредитные операции – это операции банков по размещению привлеченных ими ресурсов от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, срочности и платности, составляющих незыблемые принципы банковского кредитования.
Расширение кредитных операций является основным фактором роста российской банковской системы. Кредиты, предоставленные банками нефинансовым организациям, составляли в 2006 г. более 42 % банковских активов. Основной объем кредитов (более 72 %) предоставляется в рублях, более половины кредитов предоставляется на срок менее одного года. Высокими темпами растут объемы кредитования физических лиц, их доля в совокупных активах банковского сектора достигла почти 15 %.
Инвестиционные операции – это операции по размещению ресурсов в ценные бумаги и другие финансовые активы с целью получения дохода или приобретения с их помощью прав участия в управлении другими организациями. Вложения средств в финансовые активы для получения дохода в виде дивидендов, процентов и прироста курсовой стоимости называются портфельными инвестициями, вложения ради участия в управлении предприятием – стратегическими инвестициями. Объектом портфельного инвестирования российских банков являются корпоративные ценные бумаги (акции и облигации акционерных обществ, а также производные от них ценные бумаги – опционы, фьючерсы и др.), государственные и муниципальные ценные бумаги и неэмиссионные бумаги – векселя, депозитные сертификаты банков, коммерческие бумаги фирм и т. п. Структура портфеля должна периодически пересматриваться в зависимости от изменения конъюнктуры рынка ценных бумаг. Сделки купли‑продажи ценных бумаг осуществляются либо на фондовых биржах, либо во внебиржевом обороте. На начало 2006 г. вложения банков в ценные бумаги достигли почти 16 % совокупных активов банковского сектора, на начало 2007 г. их доля несколько снизилась – до 14 %, что связано с повышением волатильности цен на рынке ценных бумаг.
