Кредитный рынок – это механизм, с помощью которого устанавливаются взаимоотношения между предприятиями и гражданами, нуждающимися в финансовых средствах, с одной стороны, и организациями и гражданами, которые им могут одолжить финансовые средства на определенных условиях, с другой стороны. Кредитный рынок делится на рынок денежных ресурсов и рынок долговых обязательств.
Функции кредитного рынка:
1. Объединение разрозненных денежных сбережений населения, государственных подразделений, частного бизнеса, зарубежных инвесторов и создание крупных денежных фондов.
2. Трансформация денежных средств в ссудный капитал.
3. Предоставление займов государственным органам и населению для решения таких важных задач, как покрытие бюджетного дефицита, финансирование части жилищного строительства и др.
Расчёт показателей: средний размер кредитных вложений, средний срок кредитов
Статистическое изучение кредитного рынка осуществляется через систему статистических показателей.
1. Показатель «размер кредитных вложений» и определение его средней величины.
Размер кредитных вложений – это сумма выданных за какой-то период ссуд. В зависимости от имеющейся информации используются разные методы определения его средней величины.
а) Если данные о выданных кредитах разделены между собой равными временными интервалами, средний размер кредитных вложений определяется по формуле средней хронологической:
_ ½ К1 + К2 + … + ½ Кn
К = --------------------------------------
n – 1
б) Если данные о выданных кредитах разделены между собой разными временными интервалами, средний размер кредитных вложений определяется по формуле средней арифметической взвешенной:
_ Σ Кt * tt
К = -----------------
Σ tt
в) Если известен размер кредитных вложений на начало и конец периода, средний размер кредитных вложений определяется по формуле средней арифметической простой:
_ Кн + Кк
К = ----------------
2. Показатель «средний срок, на который предоставлены кредиты»
_ Σ Кt * tt
t = -----------------, где
Σ Кt
Кt – размер i-того кредита;
tt – срок, на который предоставлен i-тый кредит.
Средняя процентная ставка: определение, динамика, абсолютное изменение
3. Показатель «уровень средней процентной ставки» и факторы, от которых она зависит.
Средняя процентная ставка – это отношение оплаты за пользование кредитом (Р) к размеру предоставленного кредита (К):
_ P
S = ----- откуда
K
_ Σ К S
Σ P = Σ К S, тогда S = ------------
Σ К
Таким образом, средняя процентная ставка зависит от процентной ставки по конкретным видам кредитов (S); структуры предоставляемых кредитов (К / Σ К).
В условиях инфляции наряду с номинальной процентной ставкой (S) рассчитывают реальную (Sр) процентную ставку:
Sн – u
Sр = ----------------
1 + u
где u – уровень инфляции.
Для сохранения суммы выплат по первоначальной ссуде рассчитывают номинальную процентную ставку с учетом ожидаемой инфляции:
S'н = Sн + u + Sн* u
4. Изучение динамики средней процентной ставки.
При изучении динамики средней процентной ставки статистика пользуется индексным методом. Система индексов для изучения динамики средней процентной ставки имеет вид:
а) индекс переменного состава: Σ K1 S1 Σ K0 S0
Js = -----------: -------------
Σ K1 Σ K0
Этот индекс характеризует изменение средней процентной ставки вследствие:
• изменения процентной ставки по каждому виду кредитов (S);
• изменения в структуре кредитов (K / Σ K).
б) индекс постоянного состава: Σ K1 S1 Σ K1 S0
Js s = -----------: -------------
Σ K1 Σ K1
Этот индекс позволяет определить, на сколько процентов изменилась средняя процентная ставка под влиянием первого фактора (S).
в) индекс структурных сдвигов: Σ K1 S0 Σ K0 S0
Js d = -----------: -------------
Σ K1 Σ K0
Индекс структурных сдвигов отвечает на вопрос, как изменится средняя процентная ставка вследствие изменения в структуре кредитов (K / Σ K).
5. Определение абсолютного изменения общей средней процентной ставки, в том числе за счет изменения процентных ставок по различным видам кредитов и за счет изменений в структуре кредитов.
Δ S = S1 – S0 = Δ Ss + Δ Sd – это общее абсолютное изменение средней процентной ставки, в том числе:
а) абсолютное изменение средней процентной ставки за счет изменения процентных ставок по различным видам кредитов:
Δ Ss = Σ S1 d1 – Σ S0 d1
б) абсолютное изменение средней процентной ставки за счет изменения в структуре кредитов:
Δ Sd = Σ S0 d1 – Σ S0 d0
Валовой доход банка: определение, динамика, абсолютное изменение
6. Показатель «Валовой доход за пользование кредитами» (как он определяется и от каких переменных зависит)
Валовой доход, или общая сумма оплаты за пользование кредитами (Р), зависит от:
а) средней, процентной ставки по кредитам (S), которая изменяется вследствие изменения процентных ставок по различным кредитам (S) и изменений в структуре кредитов d (K / Σ K)
б) размеров предоставленных кредитов (К).
Итак, Р = S K
Σ SK
Если S = ----------- = S d, тогда Р = Σ S d K
Σ K
7. Определение динамики валового дохода за пользование кредитами и его абсолютное изменение, если расчет осуществлять, используя формулу Р= S К.
Динамика показателя изучается при помощи системы индексов:
а) индекс переменного состава: Σ S1 K1
Jp = -----------
Σ S0 K1
б) индекс процентной ставки Σ S1 K1
за пользование кредитом: Jps = -----------
Σ S0 K1
в) индекс физического объёма Σ S0 K1
кредитных услуг: Jpk = -----------
Σ S0 K0
Абсолютное изменение показателя «Валовой доход»:
Δ Р = Р1 – Р0 = Δ Рk + Δ Рs + Δ Рd
а) за счет изменения общего размера предоставляемых кредитов:
Δ Рk = (Σ K1 – Σ K0 ) S0
б) за счет изменения в структуре предоставляемых кредитов:
Δ Рd = (Sусл. – S0) Σ K1 , где
Sусл = Σ S0 d1 = Σ S0 K1 \ Σ K1
в) за счет изменения средней процентной ставки:
Δ Рd = (S1 – Sусл ) Σ K1
8. Определение динамики валового дохода за пользование кредитами и его абсолютное изменение, если расчет осуществлять, используя формулу:
Р = Σ S d K
Динамика показателей представлена системой индексов:
а) индекс переменного состава: Σ S1 d1 K1
Jp = ------------------
Σ S0 d0 K0
б) влияние фактора Σ S1 d1 K1
«процентная ставка Jps = ----------------
по конкретномукредиту Σ S0 d1 K1
в) влияние фактора «доля Σ S0 d1 K1
конкретного кредитав общем Jpd = -----------------
размере предоставленных кредитов» Σ S0 d0 K1
г) влияние фактора Σ S1 d1 K1
«размер конкретного Jpk = ------------------
кредита» Σ S0 d0 K0
Абсолютное изменение валового дохода для предоставленных кредитов определяется по формуле:
Δ Р = Р1 – Р0 = Σ S1 d1 K1 – Σ S0 d0 K0 = Δ Рk + Δ Рs + Δ Рd
в том числе по факторам:
Δ Рs = Δ S d1 K1
Δ Рd = S0 Δ d K1
Δ Рk = S0 d0 Δ K
Показатели возвратности кредита, средняя кредитоотдача
9. Показатели, характеризующие возвратность кредита.
Эту сторону функционирования кредитного рынка изучают при помощи структурных показателей.
1. Удельный вес несвоевременно погашенных кредитов:
Сумма просроченных погашенных кредитов на дату t
Dнесв = ----------------------------------------------------------------------
Общая сумма погашенных кредитов на дату t
2. Удельный вес просроченной задолженности:
Сумма всей просроченной задолженности
Dпрос = -----------------------------------------------------------------
Общая сумма задолженности
3. Длительность просроченной задолженности:
Среднегодовые остатки просроченных кредитов за период t Продолжи-
Тпрос = ------------------------------------------------------------------- Х тельность
Общая сумма погашенной задолженности за период t периода (дн.)
4. Удельный вес возвратности кредитов:
Общая сумма погашенных кредитов на дату t
Dвоз = -------------------------------------------------------------------
Общая сумма задолженности на дату t
10. Балансовая связь показателей задолженности по кредитам и оборотам кредитных ресурсов
Эту балансовую связь можно определить так:
Остаток задолженности по кредиту на начало периода + выдано кредитов за период = погашено кредитов + остаток задолженности по кредитам на конец периода.
11. Средняя кредитоотдача – макроэкономический показатель совокупной оборачиваемости
Это отношение валового внутреннего продукта к сумме выданных кредитов: ВВП
γ = ------------
Квыд
Отсюда ВВП = Σ Квыд γ, тогда Σ Квыд γ
γ = ----------------
Σ Квыд
Таким образом, величина средней совокупной оборачиваемости зависит от:
а) кредитоотдачи каждого вида кредитов (γ);
б) доли каждого вида выданного кредита в общей сумме выданных кредитов (Квыд / Σ Квыд)
12. Система индексов, характеризующая динамику средней совокупной оборачиваемости (средней кредитоотдачи).
Σ Квыд1 γ1 Σ Квыд0 γ0
J γ = ----------------: --------------
Σ К1 Σ К0
Этот индекс переменного состава, который характеризует изменение средней кредитоотдачи под влиянием двух факторов:
а) кредитоотдача каждого вида выданных кредитов (γ);
б) доли каждого вида выданных кредитов в общей сумме выданных кредитов (Квыд / Σ Квыд).
Влияние первого фактора на динамику средней кредитоотдачи определяется при помощи индекса постоянного состава:
Σ Квыд 1 γ1 Σ Квыд 0 γ0
Jγ γ = ----------------: --------------
Σ Квыд 1 Σ К выд 1
Влияние второго фактора устанавливается при помощи индекса структурных сдвигов:
Σ Квыд1 γ0 Σ Квыд0 γ0
Jстр γ = ----------------: --------------
Σ К выд 1 Σ К выд 0
Взаимосвязь этих индексов: J γ = Jγ γ + Jстр γ
