Категории, классификации и система статистических показателей кредита.

Кредит обслуживает движение капитала и постоянное движение различных общественных фондов. Благодаря кредиту в хозяйстве производительно используются средства, высвобождаемые в ходе работы предприятий, в процессе выполнения государственного бюджета, а также сбережения отдельных граждан и ресурсы банков. В состав ресурсов для кредитования (ссудного фонда) входят:

§ денежные резервы предприятий, высвобождающиеся в процессе кругооборота капитала;

§ денежные резервы, выступающие в виде специальных фондов, а также фонд амортизационных отчислений, используемые для капиталовложений;

§ государственный денежный резерв, состоящий из сумм текущих денежных ресурсов бюджета;

§ фонд денежных средств, специально выделяемый для развития кредитных отношений (например, для долгосрочного кредитования капиталовложений);

§ денежные накопления населения, аккумулируемые банками;

§ эмиссия денежных знаков, осуществляемая в соответствии с ростом оборота наличных денег.

В современных условиях известны следующие формы кредита: банковский, коммерческий, заимствования государством, потребительский, межбанковский, межхозяйственный, международный.

Принципы кредитования и классификации кредитных операций определяют структуру и содержание статистических показателей, измеряющих разные стороны кредитных отношений.

Банковский кредит - предоставление банками денежных средств в качестве ссуды юридическим (компаниям, предприятиям) и физическим лицам, а также государству. Банковский кредит отличается от коммерческого не только по объектам, но и по субъектам кредитования, а также по своей динамике. Субъектом банковского кредита выступают не только промышленные и торговые компании, но и сами кредитно-финансовые учреждения и рынок ценных бумаг. Движение банковского кредита в отличие от коммерческого кредита не находится в прямой зависимости от изменений объема производства и товарооборота. Банковский кредит делится на ссуду денег и ссуду капитала.

К наиболее важным показателям отечественной статистики банковского кредита относятся: общий размер кредитования банками отраслей экономики и населения с выделением краткосрочного и долгосрочного кредитования, доля краткосрочных и долгосрочных кредитов в общей сумме кредитных вложений, просроченная задолженность предприятий и хозяйственных организаций по ссудам банков, процент за кредит и ставка рефинансирования (Центрального банка).

Общий размер кредитования банками отраслей экономики и населения определяется за вычетом погашенной суммы кредита (возврата денежных средств) банку, т.е. в виде остатка ссуд на определенный момент времени (год, квартал, месяц).

Для изучения динамики кредитных вложений не только используются индексы, характеризующие изменение номинальных объемов кредитных вложений, но и определяется динамика кредитных вложений с корректировкой на размер инфляции. В аналитических целях для этого данные об объемах кредитных ресурсов дефлятируются на индекс-дефлятор ВВП или индекс потребительских цен.

Для анализа структуры кредитования можно выделить отрасли и отдельно население, получающие ссуды банков. Важное аналитическое значение имеет группировка кредитов на краткосрочные и долгосрочные.

Коммерческий кредит предоставляется одним предприятием другому в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Орудием коммерческого кредита является коммерческий вексель, который оплачивается через коммерческий банк. Процент по коммерческому кредиту ниже, чем по банковскому кредиту, и входит в цену товара и в сумму векселя. Размеры коммерческого кредита ограничиваются величиной резервного капитала, которым располагают промышленные и товарные компании. При коммерческом кредите объектом выступает товарный капитал, тогда как при банковском - ссудный капитал. Движение ссудного капитала в сфере взаимоотношений населения, других хозяйствующих субъектов, с одной стороны, и государства - с другой, осуществляется в виде заимствований государством у институционных единиц других секторов экономики.

Такого рода заимствования (как одна из форм кредита) являются главным способом привлечения государством свободных финансовых ресурсов. Субъектами при государственном кредите выступают юридические и физические лица, а также государство. Государство распространяет свои облигации и другие ценные бумаги среди государственных и негосударственных предприятий, организаций, учреждений, населения.

При осуществлении указанных кредитных операций внутри страны государство обычно является заемщиком средств, а население, предприятия и организации - кредиторами. В сфере международных экономических отношений государство выступает в роли, как заемщика, так и кредитора. Различают внутренние заимствования государством и заимствования государством у институционных единиц сектора "остальной мир". Кроме того, государство может выступать в роли гаранта по кредитам, предоставляемым заемщикам, местным органам власти, государственным объединениям и т.п.

Такие формы государственного кредита, как "казначейские ссуды" и "гарантированные займы", в нашей стране еще только начинают использоваться. В первом случае речь идет об оказании финансовой помощи предприятиям и организациям со стороны органов государственной власти за счет бюджетных средств на условиях срочности, платности и возвратности. Во-вторых, имеются в виду ситуации, когда правительство гарантирует безусловное погашение займа, выпущенного нижестоящими органами власти или хозяйственными органами, а также выплату процентов по нему.

Международный кредит принимает форму государственных внешних займов. Предоставление внешних займов осуществляется за счет бюджетных средств или специальных правительственных фондов. Государственные внешние займы предоставляются в денежной или товарной форме. Погашение займов по соглашению сторон осуществляется товарными поставками или валютой. Сумма полученных внешних займов с начисленными процентами включается в государственный долг страны.

Представление об эффективности государственных кредитных операций (Э_Г.КРЕД) дает показатель, измеряющий отношение суммы превышения поступлений над расходами по системе государственного кредита, %:

где П_Г.КРЕД - поступления по системе государственного кредита;

Р_Г.КРЕД - расходы по системе государственного кредита.

По внешнему государственному долгу определяется коэффициент его обслуживания (К_{обсл.вн.госдолг}). Он рассчитывается как отношение платежей по задолженности к валютным поступлениям страны от экспорта товаров и услуг, %:

Принято считать, что К_{обсл.вн.госдолг} = 25% является безопасным уровнем обслуживания государственного долга. В нашей стране он значительно выше. Поэтому вопрос о повышении эффективности государственного кредита - один из самых острых в плане финансового оздоровления страны. На достижение эффективности государственного кредита направлены такие меры в области управления государственным долгом, как конверсия, консолидация, обмен облигаций по регрессионному соглашению, отсрочка погашения и аннулирование займов. Искусство управления в рассматриваемой сфере состоит в правильном выборе способа регулирования и времени проведения государственных кредитных операций, исходя из экономических условий и социально-экономического положения в стране. Именно в таком контексте следует рассматривать воздействие государственного кредита на состояние бюджета государства и денежного обращения, на укрепление доверия населения к финансовой деятельности правительства и благоприятное экономическое развитие страны в целом.

Межбанковский и межхозяйственный кредиты - относительно новые формы кредита. Межбанковский кредит - предоставление банками кредита друг другу, когда у одних возникают свободные ресурсы, а у других их недостает. При межхозяйственном кредите субъектами кредитных отношений выступают различные предприятия и организации, дающие средства друг другу взаймы. Он имеет сходство с коммерческим кредитом, однако в отличие от последнего подразумевает предоставление взаймы денежных средств.

Большим разнообразием форм отличается международный кредит - движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанных с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности и уплаты процента. В качестве кредитора или заемщика выступают частные компании, банки и другие кредитно-финансовые институты, правительства, государственные учреждения, международные и региональные валютно-кредитные и финансовые организации. По источникам международный кредит делится на внутренние и внешние; по назначению - на коммерческие, финансовые, промежуточные; по видам - на товарные и валютные; по срокам - на краткосрочные (до 1 года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет), долгосрочные (свыше 5 лет). Международный кредит выступает в следующих конкретных формах:

§ фирменного международного кредита (предоставление ссуды экспортером импортеру);

§ банковского международного кредита (в виде экспортных, финансовых и валютных кредиторов);

§ брокерского международного кредита (содержит элементы коммерческого кредита и банковского кредита, так как брокер заимствует средства у банка).