Структура кредитных систем большинства развитых стран характеризуется разнообразием кредитно-финансовых учреждений. Условно их можно разделить на три группы:
1) центральный банк;
2) коммерческие банки;
3) специализированные кредитно-финансовые учреждения.
Для большинства стран, в том числе и для России, характерна двухуровневая банковская система: ЦБ и коммерческие банки.
Центральный банк - это государственный банк, выполняющий следующие функции:
§ Эмиссионный центр страны;
§ Орган регулирования экономики кредитно-денежными методами.
§ Обслуживание государственного долга;
§ Кредитование коммерческих банков и контроль за их деятельностью;
§ Кредитование правительства;
§ Обеспечение устойчивости национальной валюты;
§ Обеспечение стабильности денежного обращения;
§ Осуществление регистрации, лицензирования и надзора за деятельностью коммерческих банков;
§ Хранение золотовалютных резервов;
§ Банкир коммерческих банков (принимает вклады и выдает ссуды).
В силу того что Центральный банк страны играет в экономике особую роль, от коммерческих банков его отличают две существенные черты: он не оказывает услуг физическим лицам и небанковским учреждениям и целью его деятельности не является получение прибыли.
Коммерческие банки - это частные банки, функционирующие на рыночной основе. Коммерческие банки бывают двух типов: универсальные, осуществляющие широкий перечень операций, и специализированные.
Коммерческие банки кредитуют предприятия промышленности и торговли, занимаются фондовыми, комиссионными и валютными операциями. По некоторым оценкам, коммерческие банки универсального типа выполняют от 100 до 300 видов операций. Благодаря этому коммерческие банки связаны практически со всеми звеньями воспроизводственного процесса:
• аккумулирование средств населения и фирм;
• размещение кредитных ресурсов;
• осуществление расчетов;
• оказание нетрадиционных банковских услуг.
Специализированные коммерческие банки осуществляют определенные виды финансово-кредитных операций, доминируют в относительно узких секторах рынка ссудных капиталов и имеют специфическую клиентуру:
• инвестиционные банки - финансирование и долгосрочное кредитование капиталовложений путем выпуска и размещения различных видов ценных бумаг;
• ипотечные банки - выдача ссуд под залог недвижимости (земельных участков, домов);
• экспортно-импортные - кредитование внешней торговли и расчеты с иностранными партнерами.
Небанковские финансово-кредитные учреждения:
- страховые компании;
- сберегательные кассы;
- пенсионные фонды;
- доверительно-паевые фонды и т.д.
Функции банков:
1) формирование банковских ресурсов - привлечение депозитов (пассивные операции);
2) размещение и использование этих ресурсов - предоставление различных банковских ссуд (активные операции):
- вексельных (учет векселей);
- фондовых (ссуды под залог ценных бумаг - предоставляются для приобретения акций и других ценных бумаг);
- подтоварных (ссуды под залог товаров);
- бланковых (без обеспечения платежеспособности заемщика);
- потребительских (ссуды частным лицам для покупки потребительских товаров длительного пользования и возвращаемые по частям);
- сельскохозяйственных ссуд;
- кредиты, выдаваемых органам власти, небанковским финансовым учреждениям, иностранным банкам и иностранным официальным органам;
3) забалансовые операции (не отражены в банковских счетах - банковские услуги):
I. Финансовые и биржевые услуги банка:
1. осуществление наличных и безналичных платежей;
2. размещение государственных займов;
3. операции с валютой и золотом;
4. выпуск и хранение ценных бумаг;
5. хранение ценностей;
6. доверительное управление имуществом и фондовыми ценностями;
7. лизинг (операции по размещению движимого и недвижимого имущества, которое специально закупается для сдачи в аренду предпринимателю);
8. факторинг (покупка на договорной основе требований по товарным поставкам);
9. аудит (ревизия финансово-хозяйственной деятельности предприятия);
10. консалтинг (консультирование по финансово-кредитным вопросам).
II. Гарантийные услуги банка:
1. различные операции, где банк выступает гарантом своего клиента;
2. операции, связанные с брокерским делом (покупка и продажа акций и других ценных бумаг для своих клиентов);
3. операции НИФ, РУФ, Своп (НИФ - договор между банком и эмитентом ценных бумаг об их покупке или предоставлении равноценного кредита; РУФ - разновидность НИФа, но без инвестирования банком выпущенных ценных бумаг; Своп - обмен долговыми обязательствами между двумя заемщиками).
31. Кредит: сущность, принципы, формы и роль в рыночной экономике.
Кредит - это ссуда в денежной или товарной форме на условиях возвратности, срочности и платности.
Потребность в кредите связана с различиями в величине и сроках возврата авансированных средств, с необходимостью единовременного вложения денежных средств для расширения производства. Возникает множество случаев несовпадения образования временно свободных денежных средств и потребности в них (по объектам образования и по времени).
Каждая кредитная сделка состоит из следующих элементов:
· объект или предмет сделки (деньги, товары, аренда, прокат, найм);
· срок: краткосрочный (до 1 года); среднесрочный (1-3 года); долгосрочный (свыше 3 лет);
· ссудный процент как цена кредита.
Кредит осуществляется в двух формах:
§ коммерческий (Имеет место при продаже товара с отсрочкой платежа. Предоставляется одним небанковским предприятием другому в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Как правило, коммерческий кредит оформляется векселем. Процент по нему включается в цену товара (услуги) и в сумму векселя. Стимулируя реализацию товаров, данная форма кредита имеет ограниченное распространение. Во-первых, его размеры ограничены величиной свободных (резервных) фондов кредитора; во-вторых, он обслуживает лишь движение товаров, поэтому его применение ограничено сферой торговли (оптовой или розничной); в-третьих, товарная форма этого кредита предопределяет его узкоцелевое использование, например он может быть предоставлен предприятием, производящим инвестиционные товары, только потреблявши их предприятию.)
§ банковский (Предоставляется банками в виде денежных ссуд. Он превосходит границы коммерческого кредита по размерам, срокам, направлениям, сферам применения, Сфера его использования шире: банковский кредит обслуживает не только обращение товаров, но и накопление капитала. Универсальный характер банковского кредита способствовал его широкому распространению.).
Существуют также другие формы кредита:
- Потребительский - предоставляется предпринимателем населению для покупки в рассрочку предметов потребления.
- Государственный - предоставляется предпринимателями государству под государственные ценные бумаги.
- Международный - предоставляется правительством одной страны правительству другой страны.
Роль кредита в жизни общества:
- Способствует увеличению потребительского спроса.
- Способствует увеличению инвестиционного спроса.
- Увеличивает оборотные средства предприятий.
- Поддержка малого бизнеса, внедрения новой техники и технологии, повышения качества продукции
- Экономия издержек обращения путем развития безналичных расчетов.
- В современных условиях кредит становится одним из источников эмиссии денег для кредитования экономики и государства в размерах, превышающих реальные потребности, отсюда инфляция.
Источники кредита
• Амортизационный фонд.
• Часть оборотного капитала высвобождается в результате несовпадения времени продажи готовой продукции и приобретения нового сырья, материалов и т.д.
• Доходы и сбережения населения, фирм и государства.
В узком смысле под процентом понимается плата за кредит. В широком смысле понятие «процент» связано с доходом, который получают в результате использования фактора производства «капитал». Если кредит предоставляется в денежной форме, то процент условно выступает как цена денег.
Ставка (норма) процента – это отношение дохода на капитал, предоставленный в ссуду, к размеру самого ссужаемого капитала, выраженное в процентах. Взаимосвязь между инвестированием и ставкой процента представлена на рисунке 1 в форме кривой инвестиционного спроса.
График инвестиционного спроса показывает размер инвестиций, который фирмы согласны осуществлять при каждом данном уровне процентной ставки.
Чем выше ставка процента, тем ниже желаемый уровень инвестиционных расходов. Например, при процентной ставке i 0 уровень инвестиций равен I 0 . Если процентная ставка увеличивается до уровня i ’ , все меньше проектов остаются прибыльными, и величина инвестиционных расходов сократился до I ’ .(Рис.1.9.)
Рис.1.9. Кривая инвестиционного спроса.
Номинальная ставка процента – это текущая рыночная ставка, которая не учитывает уровень инфляции.
Реальная ставка процента – учитывает темп инфляции.
Различия между номинальной и реальной ставками процента ощутимы при кредитовании в экономике с нестабильным общим уровнем цен (в условиях инфляции – повышения общего уровня цен или дефляции – снижения общего уровня цен).
Согласно гипотезе американского экономиста-математика И.Фишера (эффект Фишера) номинальная ставка процента изменяется таким образом при изменении уровня цен, что реальная ставка процента остается неизменной. Эффект Фишера можно представить формулой:
i=r+ 
где i – номинальная ставка процента
r – реальная ставка процента
- ожидаемый темп инфляции
Если экономическая ситуация нестабильна и инфляция набирает большие обороты, в этом случае реальную процентную ставку можно рассчитать следующим образом:
Сегодня, когда в России начался широкомасштабный процесс ипотечного кредитования, процентная ставка имеет большое практическое значение. Фактически она определяет величину денежной переплаты в результате получения кредитной услуги. В то же время она выступает в роли вознаграждения для коммерческих банков, которые сегодня отказываются от определенной суммы денег для вьщачи текущих ссуд ради получения в дальнейшем прибыли.
32. Центральный банк: роль и функции.
Центральный банк — государственное кредитное учреждение, наделенное функциями эмиссии денег и регулирования всей кредитно-банковской системы.
Центральный банк — основное звено национальной кредитно-банковской системы.
Главная функция центрального банка — эмиссия национальных денег и обеспечение устойчивости их покупательной способности.
Цели деятельности Банка России:
· защита и обеспечение устойчивости рубля;
· развитие и укрепление банковской системы России;
· обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.
Правовой статус Банка России (ЦБ РФ):
· Банк России является юридическим лицом.
· Функционирует на основе принципа независимости, т.е. не входит в структуру федеральных органов государственной власти.
· ЦБ РФ — особый институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения.
· Уставный капитал и иное имущество Банка России являются федеральной собственностью.
· Банк России обладает финансовой независимостью, т.е. осуществляет свои расходы за счет собственных доходов и не регистрируется в налоговых органах.
· Государство не отвечает по обязательствам Банка России, а Банк России — по обязательствам государства, если они не приняли на себя таких обязательств.
· Банк России подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания РФ. Органы власти всех уровней не имеют права вмешиваться в деятельность ЦБ РФ.
Центральный банк - это государственный банк, выполняющий следующие функции:
§ Эмиссионный центр страны;
§ Орган регулирования экономики кредитно-денежными методами.
§ Обслуживание государственного долга;
§ Кредитование коммерческих банков и контроль за их деятельностью;
§ Кредитование правительства;
§ Обеспечение устойчивости национальной валюты;
§ Обеспечение стабильности денежного обращения;
§ Осуществление регистрации, лицензирования и надзора за деятельностью коммерческих банков;
§ Хранение золотовалютных резервов;
§ Банкир коммерческих банков (принимает вклады и выдает ссуды).
В силу того что Центральный банк страны играет в экономике особую роль, от коммерческих банков его отличают две существенные черты: он не оказывает услуг физическим лицам и небанковским учреждениям и целью его деятельности не является получение прибыли.
Денежно-кред политика ЦБ
33. Коммерческие банки: виды, функции и основные операции.
Коммерческие банки - это частные банки, функционирующие на рыночной основе. Коммерческие банки бывают двух типов: универсальные, осуществляющие широкий перечень операций, и специализированные.
Коммерческие банки кредитуют предприятия промышленности и торговли, занимаются фондовыми, комиссионными и валютными операциями. По некоторым оценкам, коммерческие банки универсального типа выполняют от 100 до 300 видов операций. Благодаря этому коммерческие банки связаны практически со всеми звеньями воспроизводственного процесса:
• аккумулирование средств населения и фирм;
• размещение кредитных ресурсов;
• осуществление расчетов;
• оказание нетрадиционных банковских услуг.
Специализированные коммерческие банки осуществляют определенные виды финансово-кредитных операций, доминируют в относительно узких секторах рынка ссудных капиталов и имеют специфическую клиентуру:
• инвестиционные банки - финансирование и долгосрочное кредитование капиталовложений путем выпуска и размещения различных видов ценных бумаг;
• ипотечные банки - выдача ссуд под залог недвижимости (земельных участков, домов);
• экспортно-импортные - кредитование внешней торговли и расчеты с иностранными партнерами.
Развитие рискового финансирования потребовало создания специальных институтов:
- инновационных инвестиционных фондов;
- инвестиционных компаний малого бизнеса;
- различных рисковых фондов.
Небанковские финансово-кредитные учреждения:
- страховые компании;
- сберегательные кассы;
- пенсионные фонды;
- доверительно-паевые фонды и т.д.
1.5. Функции и операции банков [1]
1) формирование банковских ресурсов - привлечение депозитов (пассивные операции);
2) размещение и использование этих ресурсов - предоставление различных банковских ссуд (активные операции):
- вексельных (учет векселей);
- фондовых (ссуды под залог ценных бумаг - предоставляются для приобретения акций и других ценных бумаг);
- подтоварных (ссуды под залог товаров);
- бланковых (без обеспечения платежеспособности заемщика);
- потребительских (ссуды частным лицам для покупки потребительских товаров длительного пользования и возвращаемые по частям);
- сельскохозяйственных ссуд;
- кредиты, выдаваемых органам власти, небанковским финансовым учреждениям, иностранным банкам и иностранным официальным органам;
3) забалансовые операции (не отражены в банковских счетах - банковские услуги):
I. Финансовые и биржевые услуги банка:
11. осуществление наличных и безналичных платежей;
12. размещение государственных займов;
13. операции с валютой и золотом;
14. выпуск и хранение ценных бумаг;
15. хранение ценностей;
16. доверительное управление имуществом и фондовыми ценностями;
17. лизинг (операции по размещению движимого и недвижимого имущества, которое специально закупается для сдачи в аренду предпринимателю);
18. факторинг (покупка на договорной основе требований по товарным поставкам);
19. аудит (ревизия финансово-хозяйственной деятельности предприятия);
20. консалтинг (консультирование по финансово-кредитным вопросам).
II. Гарантийные услуги банка:
4. различные операции, где банк выступает гарантом своего клиента;
5. операции, связанные с брокерским делом (покупка и продажа акций и других ценных бумаг для своих клиентов);
6. операции НИФ, РУФ, Своп (НИФ - договор между банком и эмитентом ценных бумаг об их покупке или предоставлении равноценного кредита; РУФ - разновидность НИФа, но без инвестирования банком выпущенных ценных бумаг; Своп - обмен долговыми обязательствами между двумя заемщиками).[2]
