(наиболее вероятный сценарий – вариант 1)
тыс.грн
| Ф И Н А Н С О В Ы Е П О К А З А Т Е Л И | Ввод в экспл. | Г о д ы с н а ч а л а р а б о т ы | ||||||
| 1-й | 2-й | 3-й | 4-й | 5-й | 6-й | |||
| 1. Стартовый капитал (всего) | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.1, Уставной фонд | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.2. Приобретение франшизы и др. организационно-правовое обеспечение | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.3. Инвестиции в мебель и оборуд. | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.4. Ремонт помещения | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.5. Доп. оборотные средства | - | по решению Учредителей | ||||||
| 2. Доходы (всего) | - | |||||||
| 2.1. Доходы от мелких кредитов | - | |||||||
| 2.2. Доходы от средних кредитов | - | |||||||
| 2.3. Доходы от крупных кредитов | - | |||||||
| 2.4.Реализация невыкупл. залогов | - | |||||||
| 3. Расходы (всего) | - | |||||||
| 4. Налогооблагаемая прибыль | - | |||||||
| 5. Налоги | - | |||||||
| 6. Распределяемая прибыль | - | |||||||
| 7. Коэффициент дисконта | 1,00 | 0,89 | 0,79 | 0,70 | 0,63 | 0,56 | 0,50 | |
| 8. Финансовый поток | - | |||||||
| 9. Ликвид. стоимость (всего) | - | |||||||
| 9.1. УФ и оборотные средства | - | |||||||
| 9.2. Ликвид. ст-сть оборудования | - | |||||||
| 9.3. Ст-ть интел. собственности | - |
ПРИМЕЧАНИЯ: 1. Доп. оборотные средства необходимы для обеспечения работы ломбарда и вносятся Учредителями по мере необходимости, начиная со второго месяца его работы.
2. Доходы по статьям по всем возможным сценариям рассчитаны на основе информации табл. 3.2 и 4.2 и примечаний к ним.
3. Плановые расходы могут, в принципе, оставаться неизменными, ведь выплата сверхплановой премии персоналу предусматривается из сверхплановой прибыли, а остальные статьи расходов – фактически, постоянны. Но учитывая необходимость ежегодного увеличения плановой зарплаты персоналу, как минимум, на 10 % и стабильную тенденцию к подорожанию товаров и услуг, к расчетам принимается ежегодный 6-ти процентный рост плановых расходов ломбарда.
4. Стоимость денег во времени определяется из реально возможной ставки на долларовый кредит с учетом затрат на последующий перевод долларов в гривну. Т.о. в данном проекте стоимость денег во времени составляет 11 % в год.
5. Ликвидационная стоимость оборудования рассчитывалась из условия износа 20 % в год.
6. Стоимость интеллектуальной собственности, в рамках выбранной идеологии бизнес-планирования – «минимизации рисков» – к расчетам принята на уровне 6 % распределяемой прибыли за прошедший год (в раскрученном ломбардном бизнесе в зависимости от месторасположения, оборотов, наличия и качества постоянной клиентуры, эта величина составляет от 6 до 13 %%).
Таблица 5.2
Анализ инвестиционной привлекательности реализации проекта
(пессимистический сценарий – вариант 2)
тыс.грн
| Ф И Н А Н С О В Ы Е П О К А З А Т Е Л И | Ввод в экспл. | Г о д ы с н а ч а л а р а б о т ы | ||||||
| 1-й | 2-й | 3-й | 4-й | 5-й | 6-й | |||
| 1. Стартовый капитал (всего) | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.1, Уставной фонд | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.2. Приобретение франшизы и др. организационно-правовое обеспечение | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.3. Инвестиции в мебель и оборуд. | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.4. Ремонт помещения | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.5. Доп. оборотные средства | - | по решению Учредителей | ||||||
| 2. Доходы (всего) | - | |||||||
| 2.1. Доходы от мелких кредитов | - | |||||||
| 2.2. Доходы от средних кредитов | - | |||||||
| 2.3. Доходы от крупных кредитов | - | |||||||
| 2.4.Реализация невыкупл. Залогов | - | |||||||
| 3. Расходы (всего) | - | |||||||
| 4. Налогооблагаемая прибыль | - | |||||||
| 5. Налоги | - | |||||||
| 6. Распределяемая прибыль | - | |||||||
| 7. Коэффициент дисконта | 1,00 | 0,89 | 0,79 | 0,70 | 0,63 | 0,56 | 0,50 | |
| 8. Финансовый поток | - | |||||||
| 9. Ликвид. стоимость (всего) | - | |||||||
| 9.1. УФ и оборотные средства | - | |||||||
| 9.2. Ликвид. ст-сть оборудования | - | |||||||
| 9.3. Ст-ть интел. собственности | - |
Таблица 5.3
Анализ инвестиционной привлекательности реализации проекта
(оптимистический сценарий – вариант 3)
тыс.грн
| Ф И Н А Н С О В Ы Е П О К А З А Т Е Л И | Ввод в экспл. | Г о д ы с н а ч а л а р а б о т ы | ||||||
| 1-й | 2-й | 3-й | 4-й | 5-й | 6-й | |||
| 1. Стартовый капитал (всего) | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.1, Уставной фонд | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.2. Приобретение франшизы и др. организационно-правовое обеспечение | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.3. Инвестиции в мебель и оборуд. | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.4. Ремонт помещения | - | - | - | - | - | - | ||
| 1.5. Доп. оборотные средства | - | по решению Учредителей | ||||||
| 2. Доходы (всего) | - | |||||||
| 2.1. Доходы от мелких кредитов | - | |||||||
| 2.2. Доходы от средних кредитов | - | |||||||
| 2.3. Доходы от крупных кредитов | - | |||||||
| 2.4.Реализация невыкупл. залогов | - | |||||||
| 3. Расходы (всего) | - | |||||||
| 4. Налогооблагаемая прибыль | - | |||||||
| 5. Налоги | - | |||||||
| 6. Распределяемая прибыль | - | |||||||
| 7. Коэффициент дисконта | 1,00 | 0,89 | 0,79 | 0,70 | 0,63 | 0,56 | 0,50 | |
| 11. Финансовый поток | - | |||||||
| 12. Ликвид. стоимость (всего) | - | |||||||
| 12.3. УФ и оборотные средства | - | |||||||
| 12.3. Ликвид. ст-сть оборудования | - | |||||||
| 12.4. Ст-ть интел. собственности | - |
