Вопрос №33-34. Виды и значение финансового результата. Формирование и расчет показателей финансовых результатов

Финансовый результат — это

выраженный в денежной форме экономический итог хозяйственной деятельности организации в целом и её отдельных подразделений;
прирост или уменьшение стоимости собственного капитала организации, образовавшийся в процессе её предпринимательской деятельности за отчётный период.

В бухгалтерском учёте финансовый результат определяют путём подсчёта и балансирования всех прибылей и убытков за отчётный период.

Прибыль – это положительный финансовый результат, характеризующий превышение доходов над расходами.

Убыток – это отрицательный финансовый результат, отражающий превышение расходов над доходами.

Категорию «доход» следует отличать от категории «прибыль». Доходы – это полученная экономическая выгода до вычитания расходов, связанных с получение этой выгоды.

Прибыль как важнейшая категория рыночных отношений выполняет ряд важнейших функций:

оценочную (прибыль характеризует экономический результат деятельности предприятия);
стимулирующую (за прибылью закрепляют статус цели функционирования коммерческих предприятий, размер прибыли предопределяет экономическое поведение хозяйствующих субъектов).

В экономической теории под прибылью понимают денежное выражение прибавочного продукта, создаваемого в отраслях материального производства.

Прибыль является основным внутренним источником расширенного воспроизводства иважным источником формирования доходов бюджетов различных уровней.

Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) - это прибыль, получаемая предприятием в результате изготовления и продажи продукции собственного производства.

Рассчитывается путем вычитания из выручки от продажи продукции полной себестоимости данной продукции:

Прп = В – Срп полн

где Прп – прибыль от реализации продукции, тыс. р;

В – выручка от реализации продукции, тыс. р.;

Срп пол – полная себестоимость реализованной продукции, тыс. р.

Прибыль от продаж - показатель, отражающий финансовый результат (прибыль или убыток) от продажи товаров (продукции, работ, услуг). Прибыль от продаж можно рассчитать по следующим формулам

Ппродаж = В – Срп – КР - УР, (7.6)

Ппродаж = Пвал – КР – УР, (7.7)

где Ппродаж – прибыль от продаж, тыс. р;

В – выручка от реализации продукции (работ, услуг), тыс. р.;

Срп – себестоимость реализованной продукции, тыс. р.

П вал– валовая прибыль, тыс. р.;

КР – коммерческие расходы, тыс. р.;

УР – управленческие расходы, тыс. р.

Прибыль до налогообложения показывает финансовый результат, полученный от всех видов деятельности организации за отчетный период. Прибыль до налогообложения определяется по формуле:

Пдон = Ппродаж + ПД – ПР, (7.8)

где Пдон – прибыль до налогообложения, р.;

КР – коммерческие расходы, р.;

ПД – прочие доходы, р.;

ПР – прочие расходы, р.

Чистая прибыль – это прибыль, которая находится в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль. Она является источником формирования собственного капитала организации и выплаты учредительского дохода.

Чистая прибыль (Пчис) может быть рассчитана следующим образом:

Пчис = Пдон + ОНА - ОНО – ТНП, (7.9)

где ТНП – текущий налог на прибыль;

ОНА - отложенный налоговый актив;

ОНО - отложенное налоговое обязательство.

Показатели рентабельности

Рентабельность продукции — отношение (чистой) прибыли к полной себестоимости.

ROM = ((Чистая) прибыль/Себестоимость) * 100 %

Рентабельность основных средств — отношение (чистой) прибыли к величине основных средств.

ROFA = ЧП/Основные средства * 100 %

Рентабельность продаж — отношение операционной прибыли (прибыли от продаж)(EBIT) компании к ее выручке(Sales).

ROS = EBIT/SALES= операционная прибыль/Выручка * 100 %

Рентабельность персонала — отношение (чистой) прибыли к среднесписочной численности персонала.

ROL = Чистая прибыль/Среднесписочная численность * 100 %

Коэффициент базовой прибыльности активов — отношение прибыли до уплаты налогов и процентов к получению к суммарной величине активов.

BEP = EBIT/Активы * 100 %

Рентабельность активов — отношение чистой прибыли к среднему за период размеру суммарных активов.

ROA = Чистая прибыль/Активы * 100 %

Рентабельность собственного капитала — отношение чистой прибыли к среднему за период размеру собственного капитала.

ROE = Чистая прибыль/Собственный капитал * 100 %

Рентабельность инвестированного, перманентного капитала — отношение чистой операционной прибыли к среднему за период собственному и долгосрочному заёмному капиталу.

ROIC = EBIT*(1-Ставка налога на прибыль)/Инвестированный капитал * 100 %. В частном случае, при использовании в качестве инвестированного капитала заемных средств ROIC = (EBIT*(1-ставка налога на прибыль) — сумма % по заемному капиталу)/(собственный капитал+заемный капитал)