Предложение по производству оплавленных кирпичей

АНАЛИЗ ФИНАНСОВЫХ ПОТРЕБНОСТЕЙ И ВОЗМОЖНОСТЕЙ

Введение

Михаил Седов, финансовый директор Реутовского кирпичного завода (РКЗ), знает, что 22 апреля 1995 г. - крайний срок для ответа управляющей кредитным отделом Канадского национального Банка.

Настало время рассмотреть возможный заём. Канадский национальный банк предлагал кредитную линию в размере до 611 000 ам. дол. (см. блок «Финансирование проекта») с процентной ставкой 10% годовых. 22 апреля был последним днем, когда он мог воспользоваться предложением. Эта кредитная линия могла бы стать для Михаила гибким инструментом управления денежными средствами. Он мог брать любую сумму в пределах лимита по кредиту на любой срок от одного месяца до двух лет, начиная с любой даты, столько раз, сколько ему было необходимо. Но все это только в том случае, если он заключит соглашение до 22 апреля. С какой стороны ни посмотреть, предложение выглядело очень привлекательным — с 23 апреля ставка поднимется на 3%.

Однако Михаил знал, что Генеральный директор завода не одобрит любой «ненужный» заем. Более того, предложение утвердить необоснованный займ могло отрицательно отразиться на положении самого Михаила.

М. Седов был удовлетворен финансовым положением компании. Тем не менее, он хотел убедиться в том, что все финансовые потребности кирпичного завода удовлетворены. Для того, чтобы оценить потребности в денежных средствах на 1995 г., Михаилу необходимо было составить прогноз по движению денежных средств на этот год.

Седов собрал следующие документы:

- курс руб./ам. дол. за 1993 – 1994 гг. и прогноз на 1995-1996 гг.;

- изменение потребительских цен за 1993 – 1994 гг. и прогноз на 1995-1996 гг.;

- результаты работы РКЗ в 1994 г. и прогнозы на 1995 – 1997 гг. (баланс, отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств);

- результаты реализации по РКЗ за 1994 г. и бюджет по прогнозируемой реализации на 1995-1996 г.;

- программу РКЗ по капитальным расходам на 1995-1996 гг. и информацию по движению денежных средств (из бюджета по денежным средствам).

Седову потребовалось некоторое время на то, чтобы разработать модель электронной таблицы, которая бы связывала воедино бюджет по реализации, бюджет денежных средств и программу капитальных вложений. Далее он намеревался с помощью электронных таблиц проанализировать ситуацию, используя основные предположения.

История компании

РКЗ является акционерным обществом, специализирующимся на производстве кирпичей и кирпичных блоков для строительной промышленности. Компания расположена в городе Реутов Моск. обл. приблизительно в 20 км от Москвы, в России. Для получения информации о компании см. табл. 1-8.

РКЗ был создан в 1931 г. как государственное предприятие по производству кирпичей и кирпичных блоков для Московского регионального комитета по строительству. Организационно он являлся частью Московского областного объединения «Мособлпромстрой».

Имущество РКЗ включало в себя завод по производству кирпичей; цех, производивший кирпичные блоки для наружных стен, а также оборудование для производства специальных кирпичных блоков, используемых для возведения внутренних перегородок. Существовало множество вспомогательных цехов для производства электроэнергии, для ремонта, а также для хранения и подготовки сырья. РКЗ, как и большинство других советских государственных предприятий, содержал также большое количество объектов социальной сферы, включая детский сад, летний лагерь и более 18 000 кв. м жилплощади работников.

Двумя основными потребителями продукции РКЗ были Отдел промышленного строительства Московской области и Отдел жилищного строительства Московской области, сумма сбыта которым составляла 70% продаж. Поскольку оба отдела зависели от государственных бюджетных ассигнований, с начала 90-х годов РКЗ часто сталкивался с задержками платежей, а продавая продукцию предприятиям, занимающимся промышленным и жилищным строительством, РКЗ испытывал большое влияние сезонных перепадов в своей деятельности.

В апреле 1993 г. на основании Закона РФ РКЗ был приватизирован.

Начальный этап приватизации включал в себя выпуск акций. 40% акций оказались в Московском областном фонде имущества, а 60% акций - у членов трудового коллектива.

Второй этап приватизации был предпринят в декабре 1993 г. Была создана тендерная документация, на основании которой 30% всех акций должны были быть проданы Московским областным фондом имущества. Условия тендерного предложения были направлены на приобретение «стратегического инвестора», который привнес бы свой опыт и инвестиционный капитал для дальнейшей модернизации РКЗ. От инвестора требовалось вложить приблизительно 1–2 млн. ам. долл. для обновления и улучшения основных средств, а также предоставить техническую и управленческую помощь в производстве, продвижении товаров на рынок и в области маркетинга. Одним из условий этого этапа являлась передача объектов социального назначения в муниципальную собственность города Реутов.

Возможность инвестиций в РКЗ привлекла внимание «Ле Брек», канадской компании по производству строительных материалов, занимающейся также инженерными проектами. «Ле Брек» согласился инвестировать 2 млн. ам. долл. в течение двух лет. Предложение встретило согласие и вступило в силу в декабре 1993 г. Организационно-правовой формой сотрудничества стало создание совместного предприятия.

Появившееся совместное предприятие предприняло ряд новых инициатив:

1. Было закуплено оборудование для модернизации линии по производству кирпичных блоков для внутренних перегородок.

2. Приобретена и установлена линия для производства легких кирпичей.

3. Создан новый отдел продаж и маркетинга для расширения круга покупателей и увеличения доли рынка.

4. Основан центр услуг клиентам для предоставления информации об использовании как продукции РКЗ, так и продукции «Ле Брек».

Инвестиции

Главным инвестиционным направлением развития совместного предприятия стало создание новых родственных производственных линий.

Основными направлениями развития на 1995 г. стали:

1. Реализация подготовленных в течение 1994 г. планов ремонта старого оборудования, реконструкции зданий, текущих ремонтных работ.

2. Организация опытного производства оплавленных кирпичей для декоративно-защитной облицовки с июня 1995 г.

3. Принятие и реализация возможного решения о расширении производства оплавленных кирпичей в течение 2 полугодия 1995 г.

4. Формирование планов развития на 1996 г. и последующие годы, которые должны были включать в себя: закупку нового оборудования для основных цехов, строительство нового здания завода, проведение капитального ремонта на предприятии.

Предложение по производству оплавленных кирпичей

Поскольку оплавленные кирпичи могут быть использованы на последней стадии любого строительства, то производственная линия по выпуску оплавленных кирпичей должна была бы стать весьма выгодной для РКЗ. Линия по производству оплавленных кирпичей должна иметь мощность выпуска 22 кирпича в мин. Учитывая возможности предприятия, руководство РКЗ предполагало, что линия будет работать в одну смену, 7 час. в день, 250 дней в год. Руководство считало, что прибыль за каждый произведенный и проданный кирпич составит 340 рублей, хотя были некоторые сомнения, что эта оценка может оказаться завышенной на 20%.

Линия по производству оплавленных кирпичей должна была быть установлена на свободной территории завода. Для этого требовалось произвести расходы на покупку, доставку и установку оборудования, подготовительные работы на территории, отведенной под производственную линию и строительно-монтажные работы, которые следовало произвести до поставки оборудования. Затраты включали оплату труда персонала и оперативные расходы. Оценочные затраты приведены ниже (все суммы в ам. долл.).

1. Капитальные затраты

- стоимость производственной линии 276 000

- запасные части 16 000

- транспортные расходы 31 000

- стоимость установки оборудования 13 000

Всего капитальных затрат 336 000

2. Расходы на персонал и другие единовременные расходы, относящиеся к инвестициям

- заработная плата специалистам по установке 66 000

- другие расходы на персонал 66 000

- непредвиденные расходы 12 000

Всего затрат, не связанных с оборудованием 144 000

3. Подготовка площади и монтаж 131 000

ИТОГО - 611 000

Финансирование проекта

Все необходимые для расширения производства оплавленных кирпичей средства (611 000 ам. долларов) требовались до начала осуществления проекта.

Как наиболее целесообразный вариант рассматривается получение кредита в объеме затрат на приобретение производственной линии (276 000 ам. долл.). При этом предложение канадского банка звучит следующим образом: срок кредита – до двух лет по ставке 10% годовых (в течении первого года платежи по кредиту отсутствуют, в течении второго года сумма кредита и платежи по нему должны погашаться равными долями поквартально). Кроме того, возможно использование кредитной линии в общей сумме 611 000 ам. долл. Курс доллара и уровень инфляции представлены в табл. 4 и 5.

Финансирование оставшейся части проекта возможно осуществлять из прибыли, получаемой РКЗ, или за счет иных источников РКЗ.

Вопросы:

1. Определите потребность в финансировании проекта. Определите источники финансирования.

2. Определите критерии выбора наиболее приемлемой альтернативы финансирования проекта.

3. Обоснуйте выбор варианта финансирования инвестиционного проекта.

4. В случае принятия решения о финансировании проекта с использованием заемных источников, определите возможность выплаты дивидендов акционерам в размере 20% от величины чистой прибыли РКЗ по итогам уже 1-го года реализации инвестиционного проекта.

5. Определите взаимосвязь структур (подразделений) РКЗ в ходе подготовки и реализации УР по реализации инвестиционного проекта.

6. Определите тип документов, закрепляющих разрабатываемые решения.

Таблица 1 - Баланс (в соответствии с международным форматом)

Курс руб./долл. США на 31 декабря/средний за год	1 247	3 496 2 195	4 640 4 634
	31.12.1993	31.12.1994	31.12.1995
(тыс. руб.)
Активы:
Денежные средства	198 484	1 027 952	1 011 956
Дебиторская задолженность	139 658	237 245	1 457 391
Запасы	268 288	1 643 828	6 236 087
Другие текущие средства	460 411	1 536 274	2 914 148
Всего текущих активов	1 066 841	4 455 299	11 619 583
Основные средства по первоначальной стоимости	11 960 800	33 067 097	40 391 035
Износ	6 201 326	15 742 959	16 931 652
Основные средства по остаточной стоимости	5 759 474	17 324 138	23 459 383
Незавершенное строительство	100 146	1 985 082	2 313 028
Всего основных средств	5 859 619	19 309 220	25 772 411
Другие активы	4 730	4 337 904	2 403 854
Всего активов	6 931 191	28 092 423	39 795 848
Обязательства и собственный капитал:
Кредиторская задолженность	230 444	418 067	1 359 241
Налоги	34 561	326 568	891 865
Краткосрочные займы	352 234	-	-
Другие текущие обязательства	174 192	531 743	414 397
Всего краткосрочных обязательств	791 431	1 276 378	2 665 503
Долгосрочные займы и кредиты	-	-	-
Собственный капитал	6 139 759	26 816 044	37 130 345
Всего обязательств и собственного капитала	6 931 191	28 092 423	39 795 848

Продолжение табл. 1

Курс руб./долл. США на 31 декабря/средний за год	5 243 5 236	5 568 5 561
	31.12.1996	31.12.1997
Активы
Денежные средства	2 140 600	2 559 015
Дебиторская задолженность	1 149 637	2 505 612
Запасы	6 340 113	7 013 814
Другие текущие средства	3 050 000	3 115 119
Всего текущих активов	12 680 350	15 193 560
Основные средства по первоначальной стоимости	48 469 032	47 391 035
Износ	22 379 629	21 082 895
Основные средства по остаточной стоимости	26 308 140	26 308 140
незавершенное строительство	1 900 831	2 506 600
Всего основных средств	27 990 834	28 814 740
Другие активы	4 298 124	3 746 717
Всего активов	44 969 308	47 755 017
Обязательства и собственный капитал:
Кредиторская задолженность	1 380 608	1 500 607
Налоги	300 000	1 004 050
Краткосрочные займы		-
Другие текущие обязательства	88 020	150 020
Всего краткосрочных обязательств	1 768 628	2 654 677
Долгосрочные займы и кредиты	-	-
Собственный капитал	43 200 680	45 100 340
Всего обязательств и собственного капитала	44 969 308	47 755

Таблица 2 - Отчет о прибылях и убытках (в соответствии с международным форматом)

Курс руб./долл. США на 31 декабря/средний за год	1 247	3 496 2 195	4 640 4 634

	(тыс. руб.)
Выручка	3 822 464	14 867 677	55 501 142
Себестоимость реализации	2 169 487	8 438 335	28 095 510
Валовая прибыль	1 652 977	6 429 342	27 405 632
Коммерческие и управленческие расходы	406 779	1 582 18	5 219 300
Износ	135 593	527 396	1 480 523
Прибыль от реализации	1 110605	4 319 759	20 705 808
Доход от фин. деятельности и от участия в др. организациях	72 910	656 923	800 208
Минус проценты к уплате	-	-	-
Прибыль от продажи других активов	14 714	18 598)	80 591
Прибыль от финансовой и от внереализационной деятельности	87 624	638 325	719 617
Прибыль до налогообложения	1 198 229	4 958 084	19 986 191
Налог на прибыль	251 285	1 494 734	4 935 540
Чистая прибыль	946 944	3 463 350	15 050 651
Курс руб./долл. США на 31 декабря/средний за год	5 243 5 236	5 568 5 561

Выручка	62 116 290	65 380 400
Себестоимость реализации	31 747 226	32 960 870
Валовая прибыль	30 369 064	32 419 350
Коммерческие и управленческие расходы	5 890 009	6 687 625
Износ	1 518 920	1 430 755
Прибыль от реализации	22 960 135	24 300 970
Доход от фин. деятельности и от участия в др. организациях	900 235	950 150
Минус проценты к уплате	-	-
Прибыль от продажи других активов	91 068	96 706
Прибыль от финансовой и от внереализационной деятельности	809 167	853 444
Прибыль до налогообложения	22 150 968	23 447 526
Налог на прибыль	5 143 732	5 386 745
Чистая прибыль	17 007 236	18 060 781

Таблица 3 - Отчет о движении денежных средств (в соответствии с международным форматом)

Курс руб./долл. США на 31 декабря/средний за год	1 247	3 496 2 195	4 640 4 643

	тыс.руб.
ОТ ОПЕРАЦИЙ:
Чистая прибыль до налогообложения	1 198 229	4 958 084	19 986 191
Износ	135 593	527 396	1 480 583
Изменения в оборотном капитале:
Минус увеличения дебиторской задолженности	139 658	97 587	1 220 146
Минус увеличения запасов	268 288	1 375 541	4 592 259
Минус увеличения др. чистого оборотного капитала	66 016	1 070 546	1 495 220
Плюс увеличение кредиторской задолженности	230 444	187 623	941 173
Уплаченные налоги	216 725	1 202 727	4 370 243
Движение денежных средств от операций	1 005 611	1 926 702	10 730 019
ОТ ИНВЕСТИЦИЙ:
Продажа (приобретение) основных средств	5 995 212	13 976 996	7 943 714
Инвестиционные доходы (расходы)	4 730	4 333 173	1 934 050
Движение денежных средств от инвестиций	5 999 943	18 310 170	6 009 664
ОТ ФИНАНСИРОВАНИЯ И СХОДНЫХ ОПЕРАЦИЙ
Заем (выплата) долга	-	-	-
Эмиссия акций (выкуп) / (дивиденды)	-	-	-
Движение денежных средств от финансирования	-	-	-
Всего источников (использования) денежных средств	4 994 331	16 383 467	4 720 355
Другое чистое увеличение (уменьшение) собственного капитала	5 192 816	17 212 935	4 736 350
Чистое увеличение (уменьшение) денежных средств	198 484	829 468	15 995
Остаток денежных средств на начало года	-	198 484	1 027 952
Остаток денежных средств на конец года	198 484	1 027 952	1 011 956

Таблица 4 - Официальный курс ЦБ, (руб./долл.)

	За 1993 год	За 1994 год	За 1995 год
на конец периода	средневзвешенный за период	на конец периода	средневзвешенный за период	на конец периода	средневзвешенный за период
Январь			1 542	1 417	4 004	3 786
Февраль			1 659	1 583	4 407	4 224
Март			1 753	1 717	4 897	4 707
Апрель			1 832	1 793	5 100	5 006
Май			1 916	1 875	4 995	5 054
Июнь	1 060	1 080	1 992	1 957	4 538	4 769
Июль		1 031	2 060	2 027	4 415	4 528
Август			2 197	2 123	4 435	4 415
Сентябрь	1 201	1 065	2 633	2 333	4 508	4 469
Октябрь	1 186	1 186	3 075	3 004	4 504	4 503
Ноябрь	1 214	1 078	3 234	3 257	4 578	4 536
Декабрь	1 247	1 239	3 496	3 383	4 640	4 616
За весь год	1 247		3 496	2 195	4 640	4 634

*Для расчета средневзвешенного курса использовались официальные данные ежедневного курса ЦБ

Таблица 5 - Изменение потребительских цен, в % к предыдущему месяцу

	1993 г., %	1994 г.,%	1995г.,%	1996 г., %(прогноз)
Январь	25,80	17,90	17,80	17,90
Февраль	24,70	10,80	11,10	16,79
Март	20,10	7,40	8,90	16,89
Апрель	18,70	8,50	8,58	15,96
Май	18,10	6,90	7,90	15,86
Июнь	19,90	6,00	6,70	15,23
Июль	22,40	5,30	5,40	15,14
Август	26,00	4,60	4,60	14,18
Сентябрь	23,00	8,00	4,50	13,95
Октябрь	19,50	15,00	4,70	13,86
Ноябрь	16,40	14,60	4,60	12,56
Декабрь	13,00	16,50	3,20	11,23
Процентное изменение к предыдущему году	844,21	215,04	131,78	179,55

Таблица 6 - Бюджет продаж

1. Увеличение/ уменьшение объема по сравнению с последним годом 5%

2. Рост / падение цен по месяцам 5 %

3. Годовое использование мощностей по производству «оплавленных» кирпичей 80 %

	январь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 059 421	1,1	1 136 613
2.Шифер, кв. м.	42 034	1,9	81 826
3.Черепица, шт.	46 382	2,4	109 329
4.Плиты бетонные, шт.	37 410	17,7	662 620
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	1 990 388
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	326 897
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	16,4
Итого	-	-	2 317 285
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 112 392	2,6	2 923 859
2.Шифер, кв. м.	44 136	5,2	231 622
3.Черепица, шт.	48 702	7,8	382 019
4.Плиты бетонные, шт.	39 281	59,6	2 343 064
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	145 112	5,6	810 060
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	6 690 624
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 098 853
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	16,4
Итого	-	-	7 789 477

продолжение табл. 6

	февраль
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	913 860	1,4	1 246 566
2.Шифер, кв. м.	61 485	2,2	136 190
3.Черепица, шт.	49 572	2,7	135 561
4.Плиты бетонные, шт.	23 532	32,4	762 234
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	2 280 551
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	329 770
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	14,5
Итого	-	-	2 610 321
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	959 553	2,8	2 648 237
2.Шифер, кв. м.	64 559	5,5	355 743
3.Черепица, шт.	52 051	8,2	428 698
4.Плиты бетонные, шт.	24 709	62,6	1 547 549
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	125 174	5,9	733 699
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	5 713 927
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	826 240
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	14,5
Итого	-	-	6 540 166
	март
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	985 069	1,7	1 713 179
2.Шифер, кв. м.	38 600	3,2	124 521
3.Черепица, шт.	51 778	8,9	460 471
4.Плиты бетонные, шт.	27 985	42,2	1 179 755
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	3 477 926
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	441 419
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	12,7
Итого	-	-	3 919 345
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 034 322	2,9	2 997 320
2.Шифер, кв. м.	40 530	5,8	234 501
3.Черепица, шт.	54 367	8,6	470 165
4.Плиты бетонные, шт.	29 384	65,8	1 932 414
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	134 927	6,2	830 413
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	6 464 813
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	820 515
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	12,7
Итого	-	-	7 285 328

продолжение табл. 6

	апрель
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 113 108	1,9	2 131 050
2.Шифер, кв. м.	45 089	3,6	160 620
3.Черепица, шт.	38 826	4,5	175 543
4.Плиты бетонные, шт.	18 918	42,6	804 973
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	3 272 186
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	800 514
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	24,5
Итого	-	-	4 072 700
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 168 763	3,0	3 556 257
2.Шифер, кв. м.	47 343	6,1	287 618
3.Черепица, шт.	40 767	9,1	370 183
4.Плиты бетонные, шт.	19 864	69,1	1 371 638
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	152 465	6,5	985 267
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	6 570 963
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 607 533
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	24,5
Итого	-	-	8 178 496
	май
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	957 622	2,1	1 984 244
2.Шифер, кв. м.	29 869	3,8	114 587
3.Черепица, шт.	27 352	4,8	131 162
4.Плиты бетонные, шт.	21 753	43,5	947 166
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	3 177 159
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	530 438
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	16,7
Итого	-	-	3 707 597
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 005 503	3,2	3 212 471
2.Шифер, кв. м.	31 362	6,4	200 058
3.Черепица, шт.	28 720	9,5	273 825
4.Плиты бетонные, шт.	22 841	72,5	1 656 047
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	131 168	6,8	890 020
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	6 232 421
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 040 525
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	16,7
Итого	-	-	7 272 946

продолжение табл. 6

	июнь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 339 572	2,0	2 677 928
2.Шифер, кв. м.	41 478	3,7	155 356
3.Черепица, шт.	41 028	5,0	204 302
4.Плиты бетонные, шт.	26 887	46,0	1 235 514
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	17 895	4,5	81 318
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	4 354 418
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	622 771
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	14,3
Итого	-	-	4 977 189
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 406 551	3,4	4 718 462
2.Шифер, кв. м.	43 552	6,7	291 704
3.Черепица, шт.	43 079	10,0	431 274
4.Плиты бетонные, шт.	28 231	76,1	2 149 241
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	183 484	7,1	1 307 258
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	8 897 939
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 272 588
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	14,3
Итого	-	-	10 170 527
	июль
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 121 380	2,2	2 417 844
2.Шифер, кв. м.	29 665	4,3	128 022
3.Черепица, шт.	26 171	5,9	155 170
4.Плиты бетонные, шт.	28 208	50,4	1 420 634
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	22 384	4,8	107 902
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	4 229 573
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	570 214
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	13,5
Итого	-	-	4 799 787
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 177 449	3,5	4 147 405
2.Шифер, кв. м.	31 148	7,0	219 058
3.Черепица, шт.	27 480	10,5	288 857
4.Плиты бетонные, шт.	29 618	79,9	2 367 579
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	153 598	7,5	1 149 046
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	8 171 944
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 101 709
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	13,5
Итого	-	-	9 273 653

продолжение табл. 6

	август
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 135 755	2,4	2 684 722
2.Шифер, кв. м.	44 383	4,4	197 007
3.Черепица, шт.	26 525	6,1	160 507
4.Плиты бетонные, шт.	39 222	51,2	2 007 296
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	45 735	4,6	211 247
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	5 260 779
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	614 299
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	11,7
Итого	-	-	5 875 078
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 194 643	3,7	4 418 366
2.Шифер, кв. м.	46 602	7,4	344 128
3.Черепица, шт.	27 851	11,0	307 402
4.Плиты бетонные, шт.	41 183	83,9	3 456 617
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	155 841	7,9	1 224 116
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	9 750 629
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 138 577
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	11,7
Итого	-	-	10 889 206
	сентябрь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 133 316	2,5	2 832 132
2.Шифер, кв. м.	31 277	4,4	138 381
3.Черепица, шт.	24 528	6,8	167 717
4.Плиты бетонные, шт.	26 477	55,8	1 476 565
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	50 241	4,7	237 044
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	4 851 839
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	476 686
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	9,8
Итого	-	-	5 328 525
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 189 982	3,9	4 621 184
2.Шифер, кв. м.	32 841	7,8	254 635
3.Черепица, шт.	25 754	11,6	298 471
4.Плиты бетонные, шт.	27 801	88,1	2 450 076
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	155 233	8,2	1 280 307
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	8 904 673
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	874 871
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	9,8
Итого	-	-	9 779 544

продолжение табл. 6

	октябрь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 222 197	2,5	3 000 205
2.Шифер, кв. м.	27 538	4,5	124 715
3.Черепица, шт.	26 788	7,2	194 164
4.Плиты бетонные, шт.	30 599	58,0	1 775 180
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	51 276	4,5	230 340
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	5 324 604
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	309 701
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	5,8
Итого	-	-	5 634 305
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 283 307	4,1	5 232 784
2.Шифер, кв. м.	28 915	8,1	235 404
3.Черепица, шт.	28 127	12,2	342 271
4.Плиты бетонные, шт.	32 129	92,5	2 973 085
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	167 407	8,7	1 449 752
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	10 233 295
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	595 211
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	5,8
Итого	-	-	10 828 506
	ноябрь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 282 689	2,6	3 286 840
2.Шифер, кв. м.	25 729	5,0	128 828
3.Черепица, шт.	27 669	7,5	207 233
4.Плиты бетонные, шт.	23 969	57,7	1 382 777
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	91 529	4,8	434 812
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	5 440 490
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	329 634
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	6,1
Итого	-	-	5 770 124
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 346 823	4,3	5 766 367
2.Шифер, кв. м.	27 015	8,5	230 937
3.Черепица, шт.	29 052	12,8	371 204
4.Плиты бетонные, шт.	25 167	97,2	2 445 340
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.		9,1	1 597 582
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	10 411 430
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	630 818
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	6,1
Итого	-	-	11 042 248

продолжение табл. 6

	декабрь
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс. руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. оплавленных») шт.	1 225 773	2,5	3 068 452
2.Шифер, кв. м.	34 680	5,0	173 332
3.Черепица, шт.	19 468	7,5	145 435
4.Плиты бетонные, шт.	19 202	56,8	1 090 848
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	129 294	5,3	687 392
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	5 165 459
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	1 573 602
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	30,5
Итого	-	-	6 739 061
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	1 287	4,5	5 786 024
2.Шифер, кв. м.	36 414	9,0	326 843
3.Черепица, шт.	20 441	13,4	274 239
4.Плиты бетонные, шт.	20 162	102,0	2 056 957
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	167 897	9,5	1 603 028
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	10 047 091
7. Другие товары и услуги различ.	-	-	3 060 739
(стр. 7 как % от стр. 6) %	-	-	30,5
Итого	-	-	13 107 830
	ИТОГО
объем	средняя цена	выручка
шт.	тыс.руб.	тыс. руб.
Продажи в 1995 году
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	13 491 762	2,1	28 179 775
2.Шифер, кв. м.	451 827	3,7	1 663 385
3.Черепица, шт.	406 088	5,5	2 246 594
4.Плиты бетонные, шт.	324 162	45,5	14 745 562
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	408 354	4,9	1 990 055
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	48 825 375
7. Другие товары и услуги различн.	-	-	6 925 945
(стр. 7 как % от стр. 6), %	-	-	14,2
Итого	-	-	55 751 317
Продажи в 1996 году: прогноз
1.Кирпичи (за искл. «оплавленных»), шт.	14 166 350	3,5	50 028 736
2.Шифер, кв. м.	474 418	6,8	3 212 252
3.Черепица, шт.	426 392	9,9	4 238 608
4.Плиты бетонные, шт.	340 370	78,6	26 749 607
5. «Оплавленные» кирпичи, шт.	1 848 000	7,5	13 860 546
6. Промежуточная сумма с 1 по 5	-	-	98 089 749
7. Другие товары и услуги различн.	-	-	13 914 164
(стр. 7 как % от стр. 6), %	-	-	14,2
Итого	-	-	112 003 913

Таблица 7 – Основные экономические показатели работы РКЗ (1995 г., 1996 г. – прогноз)

Наименование	1995 г.	январь	февраль	март
тыс. руб.	тыс. руб.	тыс. руб.	тыс. руб.
Выручка	55 500 924,00	2 317 285,00	2 610 321,00	3 919 345,00
Изменения запасов	910 660,00	38 022,05	42 830,19	64 308,67
Полная выручка	56 411 584,00	2 355 307,05	2 653 151,19	3 983 653,67
Стоимость материалов	-26 483 576,00	-1 105 747,24	-1 245 576,28	-1 870 207,98
Валовая прибыль	29 928 008,00	1 249 559,81	1 407 574,90	2 113 445,69
Заработная плата	-4 822 752,00	-201 360,45	-226 823,81	-340 571,43
Другие расходы	-1 257 752,00	-52 513,90	-59 154,63	-88 819,49
Налоги на себестоимость	-1 309 359,00	-54 668,60	-61 581,81	-92 463,86
Прибыль от производственной деятельности	22 538 145,00	941 016,86	1 060 014,66	1 591 590,91
Другие доходы / расходы	78 495,00	3 277,34	3 691,78	5 543,13
Процентные расходы	-800 138,00	-33 407,51	-37 632,11	-56 503,87
Российский валовой денежный поток	21 816 502,00	910 886,69	1 026 074,33	1 540 630,17
Амортизация	-1 832 737,00	-76 520,78	-86 197,34	-129 423,59
Прибыль до налогообложения	19 983 765,00	834 365,91	939 876,99	1 411 206,59
Налог на прибыль	-5 568 086,00	-232 479,77	-261 878,38	-393 205,17
Прибыль после налогообложения	14 415 679,00	601 886,14	677 998,62	1 018 001,42
Использование фондов
Фонд потребления	-2 833 367,00	-118 299,27	-133 259,00

<== предыдущая лекция	\|	следующая лекция ==>
придерживаясь при этом традиционных для компании принципов ведения бизнеса.	\|	Открытая транспортная задача.

Поделиться с друзьями:

Дата добавления: 2017-03-18; Мы поможем в написании ваших работ!; просмотров: 976 | Нарушение авторских прав

Поиск на сайте:

Лучшие изречения:

1551 -

| 1532 -