При планировании и исполнении бюджета возможны три основные ситуации: 1) «баланс бюджета», когда доходы равны расходам; 2) профицит, когда доходы бюджета превышают расходы; 3) дефицит бюджета, когда расходы бюджета превышают его доходы. 2) Экономическая природа дефицита. С учетом экономи-че-ской природы выделяются, например, циклический, структурный и военный дефицит. Циклический дефицит уже своим названием обращает наше внимание на его прямую связь с фазой промышленного цикла. В период кризисного спада снижается деловая активность и соответственно размер налогооблагаемой базы. Кроме того, в этот период резко возрастают расходы на социальные нужды (поддержка безработных, социальные выплаты малоимущим слоям населения), а также нарастают требования финансовой поддержки отдельных отраслей и регионов страны.Структурный дефицит связан с плачевным состоянием ведущих отраслей национальной экономики, обусловлен необходимостью резко активизировать финансирование программ по их реконструкции, а также по переподготовке кадров.Надо признать, что структурный дефицит всегда есть результат осмысленной финансовой политики (активный дефицит). Такой дефицит сознательно допускается с целью оживить национальную экономику и добиться долговременного роста.Военный дефицит связан с военными приготовлениями, с наращиванием государственных заказов по снабжению армии техникой, амуницией и т. п., а также с ведением военных действий. Скрытый и реальный дефицит. То, что сообщается широкой публике в виде дефицита бюджета, еще не есть реальный дефицит. В современных условиях, когда финансовые потоки значительно усложнены, а исполнение государственного бюджета с дефицитом не является популярным событием, анализ дефицита бюджета требует проведения некоторой корректировки его официального размера активная государственная политика (увеличение инвестиций, сокращение налогов и другие льготы бизнесу);
3) сокращение налоговых поступлений без корректировки государственных расходов, а также неудовлетворительная организация сбора налогов и платежей (высокие затраты по организации, уклонения от уплаты налогов);
4) нарастание убытков и финансовых потерь предприятий и организаций, общее ухудшение финансового положения реального сектора экономики и сокращение налогооблагаемой базы;
5) влияние решающей фазы «политического цикла» (накануне очередных выборов) и активизация государственной социальной политики; 6) повышение долгосрочной бюджетной напряженности из-за повышения удельного веса лиц пожилого возраста, рост государственных расходов на социальное обеспечение и здравоохранение, а также возрастание удельного веса молодежи в структуре населения и увеличение расходов на образование, создание новых рабочих мест. Типы дефицита. В зависимости от типа проводимой финансовой политики различают: а) активный дефицит, т. е. осмысленный дефицит, когда расходы
превышают доходы, в том числе из-за сокращения налоговой нагрузки, наращивания объема инвестиций за государственный счет и т.п.;
б) пассивный дефицит, т. е. вынужденный дефицит, так как государственные доходы уменьшаются из-за сокращения хозяйственной активности.Дефицитное финансирование. Обнаружение дефицита бюджета заставляет изыскивать финансовые источники для его покрытия. Самые элементарные действия, которые в таких случаях можно предпринять - это сократить расходы государства и увеличить его доходы.
Но если дефицит сохраняется, то включается так называемый механизм дефицитного финансирования. Один из его вариантов - это «жизнь правительства в долг», что оформляется соответствующими долговыми расписками государства (ценными бумагами). Государственный заем. Итак, бюджетный дефицит может покрываться за счет выручки от реализации долговых расписок государства. Здесь государство выступает как крупный заемщик денежных средств. Государственные займы выполняют важную роль в национальной экономике. Их долгосрочный характер позволяет использовать заимствованные финансовые средства для реализации крупных инвестиционных проектов. Тогда есть возможность приурочить погашение долговых обязательств государства к срокам ввода в строй нового предприятия и получения прибыли.
В тех случаях, когда заем государства используется на непроизводительные цели, источником погашения долга выступают только новые налоговые поступления или доходы от выпуска очередных займов (финансовая пирамида).
В качестве технического средства государственного займа используются ценные бумаги (электронные, бумажные). Ценные бумаги правительства обеспечиваются платежеспособностью самого государства, что традиционно предопределяет их высокий рейтинг. По срокам обращения различаются краткосрочные, среднесрочные (от 1 до 10 лет) и долгосрочные обязательства (до 25 лет). Краткосрочные ценные бумаги обычно выпускаются для покрытия текущего бюджетного дефицита или кассовых разрывов, когда сроки поступления доходов и сроки расходов не совпадают.
90. Государственный долг: причины образования и виды. Последствия наращивания госдолга и способы управления государственным долгом
Содержание государственного долга. Исходной причиной образования государственного долга выступает дефицит бюджета. При недостатке денежных доходов государство прибегает к дефицитному финансированию.
Государственный долг - это сумма величин бюджетных дефицитов, накопленных за определенный период времени. При экспертной оценке государственного долга сравнивают, с одной стороны, общую сумму задолженности или расходы, связанные с обслуживанием внешнего долга, с другой - объем ВВП, объем экспорта, расходы госбюджета и т. п. В итоге получаем соответствующие показатели, отражающие состояние государственного долга на определенную дату. ФУНКЦИИ. ЧТО касается функций государственного долга, то принято выделять: а) фискальную, т. е. создание финансовой базы для вы- полнения государством соответствующих денежных обяза-
тельств; б) стабилизирующую, которая предполагает воздействие государственных финансов на макроэкономические пропорции (стабилизация торгового баланса, насыщение внутреннего рынка товарами, рост занятости и сокращение безработицы). Государственный долг обычно состоит из внутреннего и внешнего долга. Внутренний государственный долг - это долг правительства перед физическими и юридическими лицами, связанный с заимствованием денежных средств внутри страны, необходимых для покрытия дефицита бюджета. Образование внутреннего государственного долга вписывается в общую схему «доходы - расходы». Созданию государственного долга и государственным расходам предшествует не только дефицит госбюджета. Нужно еще определить источник заимствования денежных средств. Если это будет сектор домашних хозяйств, то там должны быть сформированы в достаточном объеме денежные сбережения. Кроме того, у домашних хозяйств должен быть экономический интерес отдавать свои денежные сбережения государству (покупая его ценные бумаги), а не размещать вклады в банковской системе. Но сектор домашних хозяйств - не единственно возможный донор. В качестве основных компонентов внутреннего государственного долга выделяются: а) кредит, полученный правительством в Центральном
банке страны; б) кредит, полученный правительством в коммерческих банках, за минусом размещенных там же депозитов (валют ные резервы правительства); в) объем продаж государственных ценных бумаг, распро страняемых среди юридических лиц; г) облигации внутренних государственных займов (рублевых, валютных), распространяемых среди физических лиц; д) казначейские векселя и обязательства, используемые для оплаты общегосударственных нужд (поставка в страну энергоносителей, погашение старых внешних долгов и т. п.); е) просроченная задолженность коммерческим банкам со стороны государственных предприятий-банкротов, которую правительство переводит на себя, выполняя ранее выданные гарантии; ж) вклады населения в государственном сберегательном банке (за минусом полноценного кредитного портфеля). Вывод: внутренний государственный долг есть долг правительства перед гражданами своей страны. Динамика долга. Еще раз подчеркнем, что главная причина образования внутреннего государственного долга - это дефицит государственного бюджета. При более детальном анализе динамики государственного долга следует обратить внимание на: а) снижение экономической эффективности национальной экономики; б) завышенные государственные расходы («жизнь не по средствам»); в) неэффективную налоговую систему страны; г) отсутствие полноценных и доступных внешних источников финансирования (особо актуально в переходный период). Следует отметить: возникнув единожды, государственный долг может и далее увеличиваться. Внешний государственный долг - это финансовые долги правительства данной страны перед иностранными государствами, зарубежными банками, международными финансовыми организациями и т. д. Появлению внешнего долга предшествует принятие правительством страны соответствующего решения, например, о получении внешнего кредита у международных финансовых организаций (МВФ, МБРР, ЕБРР и т. п.) для поддержки определенного проекта, стабилизации платежного баланса и т. п. Обратим внимание на то, что не только правительство страны способно создавать внешний государственный долг. Этим часто грешит и Центральный банк страны, который вынужден заимствовать валютные средства с целью стабилизации обменного курса национальной денежной единицы. Подчеркнем, что к внешнему государственному долгу не относится кредиторская задолженность хозяйствующих субъектов данной страны перед внешними партнерами (текущие поставки продукции, денежные ссуды, банковские кредиты, выплата процентов и т. п.). Но из-за дефицита торгового баланса дополнительные финансовые проблемы у страны все же возникают. Например, под давлением задолженности хозяйствующих субъектов в национальной банковской системе усиливается дефицит иностранной валюты. Правительство лишается возможности получить при необходимости внутренний валютный кредит. При увеличении спроса и недостатке резервов обменный курс национальной валюты снижается, а иностранная валюта становится дороже, что ведет к увеличению государственных расходов. Дело не только в том, что при недостатке внутренних источников государству приходится прибегать к внешним источникам финансирования. Прежде всего изменение национальных экономических условий хозяйствования (например, все те же валютные резервы) не оставляет безразличным внешний мир. Сокращение национального производства, а затем уменьшение экспорта ведет к ухудшению торгового баланса стра-ны. Вначале это снижает валютные резервы национальной банковской системы, а затем сопровождается ростом внешней задолженности страны. Обслуживание внешнего долга ведет к повышению процентных ставок, что вновь тормозит развитие национального производства, так как ведет к вытеснению частных инвестиций. Повышение процентной ставки является привлекательным для притока иностранного капитала, что увеличивает внешнюю задолженность страны со всеми вытекающими последствиями.
Вывод: между внутренним и внешним государственным долгом существует тесная взаимосвязь. Последствия наращивания государственного долга. Дефицитное финансирование на некоторое время позволяет смягчить кризис государственных финансов, мобилизовать недостающие денежные средства и профинансировать не-отложные расходы государства. В том числе выплатить заработную плату бюджетным работникам, ввести в строй новую школу, достроить больницу и т. п. Но, как говорится, все хорошее быстро забывается. А вот негативные последствия от наращивания государственного долга не заставляют себя долго ждать, могут обнаружиться в разных формах.
1. Обратим внимание на то, что государственный долг -это стремление правительства страны жить за счет будущих поколений. Поэтому наращивание государственного долга способно обострить противоречия между поколениями.
2. Задолженность перед внешним миром усиливает экономическую и политическую зависимость страны, снижает ее кредитный рейтинг (степень доверия в деловом мире).
3. В среднесрочной перспективе государственный долг ограничивает уровень потребления населения страны. Осо-бенно это ощущается по линии внешнего долга, обслуживание которого непосредственно связано с ограничением потреб-ления и снижением уровня жизни населения. 4. Обслуживание государственного долга и выплата процентов по нему есть не что иное, как перераспределение текущих государственных доходов в пользу владельцев долговых расписок правительства. Поэтому государственный долг выступает как фактор социальной дифференциации, провоцирует наращивание налогового бремени, стимулирует инфляцию спроса, способствует повышению нормы ссудного процента, что делает непривлекательными многие инвестиционные проекты. 5. Обслуживание внешнего долга может подтолкнуть правительство к продаже иностранцам государственного иму-щества (активов), в первую очередь высокоэффективных и стабильно работающих государственных предприятий («рас-продажи фамильного серебра»). Стремление реструктуризировать внешний долг (отодвинуть сроки платежа, обменять старые долги на новые и т. п.) может сопровождаться новыми и все более серьезными уступками иностранному капиталу. Управление государственным долгом. В данном случае речь идет о совокупности действий органов государства, связанных: а) с выпуском новых займов и выработкой соответству ющих условий эмиссии ценных бумаг; б) с выплатой процентов по ранее выпущенным займам; в) с проведением конверсии и консолидации займов; г) с погашением ранее выпущенных обязательств, срок оплаты которых наступил. Погашение государственных займов, включая выплату процентов, осуществляется либо из запланированных бюджетных средств, либо путем рефинансирования, т. е. за счет доходов от выпуска новых займов (пресловутая «финансовая пирамида»). Конверсия государственного долга означает изменение условий доходности ценных бумаг правительства. Если процентная ставка по обслуживанию государственного долга (ценные бума ги) выше темпов роста ВВП, то это означает, что все большая доля ВВП уходит на обслуживание государственного долга. Консолидация - изменение прежних сроков погашения финансовых обязательств правительства (например, перевод краткосрочных обязательств в долгосрочные). Рефинансирование долга - выпуск нового государственного займа и использование выручки от его размещения для выплаты процентов по старым долгам. Наиболее доступным средством, смягчающим тяготы по обслуживанию государственного долга, выступает повышение эффективности функционирования налоговой системы страны и максимизация налоговых поступлений в государственный бюджет.
91. Налогообложение и налоговая система страны. Функции и виды налогов. Потенциал налоговой политики государства Содержание налога. Налог и государство - парные категории. С появлением государства появляются и налоги. Активизация деятельности государства всегда сопровождается увеличением налогов. Содержание и структура налогов непрерывно трансформируются вслед за изменением функций государства. Налог выступает как своеобразная плата за поддержание цивилизованности общества. ' Налог есть обязательный платеж, взимаемый государством в определенном размере с юридических и физических лиц и в установленный срок на основе налогового законодательства. Основными чертами налога как экономического явления выступают: а) обязательность уплаты; б) безвозмездность; в) безэквивалентность. С экономических позиций налог есть категория, которая выражает специфические экономические отношения между государством и хозяйствующим субъектом по поводу передачи части дохода в пользу государства с целью формирования условий, необходимых для выполнения им соответствующих функций. Функции налога. Принято считать, что налог выполняет фискальную, распределительную, регулирующую, стимулирующую, воспроизводственную и контролирующую функции. Фискальная (доходная; бюджетная) функция в историческом плане является первичной. Как говорится, государство выступает в виде большого «слона», которого надо регулярно кормить. Налоги позволяют государству изымать часть доходов и формировать централизованные финансовые ресурсы, необходимые для содержания органов управления, непроизводственной сферы, армии и т. д. Это означает, что уровень налогов всегда предопределяется масштабами государственных расходов. Распределительная функция налогов логически вытекает из указанной выше фискальной функции: для того чтобы иметь финансовые средства, необходимо их изъять у тех, кто оные имеет. Мобилизованные денежные средства перераспределяются государством между отраслями национальной экономики (экономический аспект), а также между социальными группами (социальный аспект). Не исключено, что через налоги станут изымать сверхдоходы (ренту); распределять финансовые средства с целью адресной социальной защиты малоимущих слоев населения. Регулирующая функция налога приобрела особое значение в условиях смешанной экономики рыночного типа. Налог зарекомендовал себя как наиболее мобильное и высокоэффективное средство регулирования государством социально-экономических процессов. Понятно, что система налогообложения должна соответствовать принятой концепции экономического развития. Стимулирующая функция налога непосредственно вытекает из регулирующей функции. Дело в том, что налог оказывает непосредственное воздействие на состояние и формирование экономического интереса того или иного хозяйствующего субъекта. Воспроизводственная функция налога направлена на обеспечение возобновляемости процессов национального производства. Предполагает полную компенсацию вовлекаемых в производство экономических ресурсов. Контролирующая функция налога связана с тем, что в таком случае возникает возможность четко отслеживать в стране денежные и товарные потоки, да и саму хозяйственную деятельность. При таком налоговом контроле уточняется степень эффективности использования вовлекаемых в производство ресурсов, устанавливается сопричастность к общественным и государственным делам. Формируется налоговая дисциплина, которая предполагает своевременность платежей и расчетов, выплаты заработной платы наемному персоналу, а также соблюдение хозяйственного законодательства. Содержание налоговой системы. С институциональных позиций налоговую систему можно представить как совокупность принципов, форм и методов установления, изменения и отмены налогов, соответствующих налоговому законодательству. Налоговую систему можно представить и как совокупность налогов, сборов, пошлин и других платежей, установленных законодательством и обязательных к уплате. Основные принципы налогообложения. Мировая экономическая наука в качестве основных принципов налогообложения признает следующие:точность определения вводимого налога (определенность), т. е. должна существовать возможность конкретно рассчитать его величину, а сама методика расчета не должна оспариваться; доступность налога, т. е. налог не должен разорять хозяйство налогоплательщика;удобство платежа во времени, что особенно важно для сезонных видов национального производства; экономичность сбора налогов. Доходы, полученные государством в виде налога, должны соответствовать той пользе, которую правительство предлагает обществу в виде своего «продукта». Совокупность налогов и их классификация. Такая совокупность налогов предстает как набор налогов, сборов, пошлин и других платежей, взимаемых на территории государства в тот или иной период времени. Классификация налогов и сборов может осуществляться с учетом различных принципов. Безусловно, выше приведена лишь самая общая схема возможной классификации налогов. Вполне допустима их дальнейшая детализация. При этом с точки зрения функционирования национальной налоговой системы особое значение представляет выделение прямых и косвенных налогов. Прямые налоги. Взимаются в процессе накопления материальных благ, непосредственно с доходов (прибыли) или имущества налогоплательщиков. Прямые налоги выступают как безвозмездные платежи, которые изымаются непосредственно с субъекта налогообложения. Объектом налогообложения при прямом налогообложении выступают факторы производства или имущество (капитал, труд, недвижимость, ценные бумаги, земля), которые должны приносить доход, или сами пофакторные доходы. Подоходный налог. В данном случае субъектом налогообложения выступают физические лица. Обычно определяется некий необлагаемый налогом минимум денежных доходов населения, а далее могут применяться прогрессивные, пропорциональные и другие ставки налогообложения. Налог на доход или прибыль (корпоративный налог) уплачивают юридические лица, которые являются коммерческими (хозрасчетными) субъектами. Налог на имущество (недвижимость корпораций) или на личное состояние граждан страны по своей природе считается «рыночным» налогом, так как стимулирует эффективное использование имеющихся экономических ресурсов. Что касается сектора домашних хозяйств, то в данном аспекте налог на имущество выполняет перераспределительную функцию. Объектом налогообложения является имущество за вычетом обязательств, возникающих в связи с владением этим имуществом. Косвенные налоги. Выступают как скрытые, или завуалированные, платежи в пользу государства, взыскиваются через цену товаров и услуг. Т. е. выступают как часть цены, а поэтому являются фактором их повышения. Формально косвенный налог уплачивает продавец, а реально - покупатель товара. На практике принимает форму акциза, налога с оборота, налога с продаж, налога на добавленную стоимость, таможенной пошлины и т. п. Косвенные или ценовые налоги выступают как налог на потребление. Их косвенный характер проявляется в том, что они уплачиваются не всеми, а лишь теми, кто покупает соответствующие товары и услуги. Налог на добавленную стоимость. Отметим, что субъектом НДС выступает предприниматель, но носителем - покупатель продукции. По сути дела, предприятия-производители выступают лишь как сборщики данного налога. НДС относится к так называемым внутренним налогам. При экспорте на его величину уменьшается контрактная цена, т. е. вместе с продукцией НДС передается в страну назначения. Данный налог (НДС) имеет чисто «европейское» происхождение (Франция, 1954 г.). В странах ЕС налог на добавленную стоимость утвержден в качестве основного косвенного налога (20-22%). Используется в налоговых системах более 40 стран мира. Акцизы. Представляют собой один из самых древних косвенных налогов; устанавливается на единицу товара и включается в цену реализации. По сути дела, выступает как налог на продажу товара особого вида. Как и все другие налоги на потребление, акциз имеет откровенно инфляционный характер. В отличие от НДС акциз уплачивается производителем подакцизных товаров в момент их реализации. Таможенные пошлины и сборы. Выступают как плата за право провоза продукции (экспорт, импорт) или личных вещей через государственную границу. Чаще всего используются как инструмент проведения государством протекционистской политики, направленной на защиту внутреннего национального рынка. Потенциал налоговой политики. В современных условиях налоги выступают как активное средство государственного регулирования национальной экономики. Так, правительство страны еще только приступает к разработке проекта бюджета и налогового режима, оглашает в СМИ возможные изменения. Все налоги и сборы, как говорится, еще только в будущем, а хозяйствующие субъекты тем. не менее незамедлительно реагируют на вносимые изменения и декларируемые новые параметры налогообложения. Потому что условия налогообложения непосредственно затрагивают экономические интересы хозяйствующих субъектов. Содержание налоговой политики определяется не только уровнем налоговой нагрузки, перечнем налогов и сборов, но и достигнутой степенью собираемости налогов, характером используемых штрафных санкций, наличием или отсутствием налоговых льгот, преференций, каникул и т. п. Оценивая потенциал налоговой политики, следует обратить внимание на то, что налоговые изменения воздействуют на экономические процессы косвенным образом. При снижении налогов можно рассчитывать на увеличение объема потребления (домашние хозяйства) и на рост инвестиционной активности (предприятия). Но на практике такие налоговые изменения могут привести к тому, что домашние хозяйства, наоборот, увеличат предельную склонность к сбережениям, а предприниматели сочтут нужным ускорить погашение банковских кредитов. Такой же разнобой может происходить и тогда, когда государство увеличивает налоги. Дело в том, что, снижая (повышая) налоговую нагрузку, государство лишь изменяет общие условия хозяйствования, но не предписывает хозяйствующим субъектам конкретные экономические решения. Современная налоговая политика непосредственно затрагивает амортизационную политику. Чем выше норма амортизации, тем меньше налог на прибыль. Если говорить прямо, то ускоренная амортизация есть скрытая налоговая льгота, которая сокращает поступление в бюджет налога на прибыль. Одновременно это должно увеличивать инвестиционные возможности предприятий. Но в период кризиса при низкой норме прибыли и низких ценах увеличение амортизационных отчислений слабо воздействует на инвестиционную активность. Инструменты налоговой политики различаются и по скорости начала их действия. Одно дело, когда речь идет об индивидуальном подоходном налоге с физических лиц, взимаемом у «источника дохода». Здесь вполне можно рассчитывать на то, что реакция со стороны налогоплательщика будет мгновенной. Другое дело, когда налогообложение затрагивает прибыль предприятия. Тогда реакция предпринимателя обнаружится далеко не сразу.Повышение налогов вряд ли можно отнести к популярным мерам. Поэтому любое правительство в современных условиях предпочитает реже затрагивать такие чувствительные «нервные окончания».
