Важным путем повышения эффективности функционирования системы кредитования России является развитие информационной инфраструктуры кредитного рынка. Кредитный рынок, как и любой другой рынок, является коммуникативной системой[28], а потому
эффективность действия его механизма в решающей степени зависит от качества, количества, скорости распространения информации. Взаимную зависимость характеристик кредитного рынка и характеристик циркулирующей в нем информации, можно представить в виде схемы (табл. 11).
Таблица 11[29]
Схема взаимосвязи базовых характеристик кредитного рынка и качества происходящих на нем информационных процессов
| Базовые характеристики кредитного рынка | Качественные характеристики информационных процессов |
| Совершенство конкуренции | - рассосредоточенность информации между достаточно большим числом участников рынка; - обозримость рынка; |
| Степень кредитного риска | - симметричность распределения информации между сторонами кредитной сделки; |
| Совершенство ценообразования | |
| - формирование единой равновесной процентной ставки на соответствующие виды кредитных ресурсов | - рассосредоточенность информации между достаточно большим числом участников рынка; |
| - гибкость, изменчивость цен на кредитные ресурсы | скорость распространения информации; |
| - значительный разброс цен на рынке одноименных кредитных услуг | - неосведомленность участников рынка (отсутствие свободного обмена информацией). |
Кредитный рынок (за исключением рынка облигаций) представляет собой полную противоположность классической биржевой организации. Основная информационная особенность кредитного рынка – это высокие барьеры на пути распространения информации о конкретных кредитных сделках, которые совершаются конфиденциально в режиме коммерческой тайны, в соблюдении которой заинтересованы, как правило, обе стороны кредитной сделки. Со стороны кредиторов здесь наблюдается даже большая заинтересованность, так как в условиях конфиденциальности сделок они широко могут использовать ценовую дискриминацию, назначая различные процентные ставки разным заемщикам, представляя, в сущности, одинаковые кредитные услуги с равнозначным риском для себя. Такая ценовая дискриминация, основанная на тайне сделок, позволяет кредиторам увеличивать свои доходы от кредитных операций. На кредитном рынке типичной является ситуация, описанная Дж. Стиглером: «…если миллион покупателей имеет дело с миллионом продавцов однородного продукта, причем каждая пара действует, ничего не зная о других, мы просто «получим миллион примеров двусторонней монополии» [30].
Другая информационная особенность кредитного рынка – это информационное неравенство, асимметричное распределение информации среди участников рынка, когда одна сторона сделки знает о ее предмете больше, чем другая, также почти всегда присутствует на рынке. Природа кредитного риска как раз и обусловливается отсутствием полной информации о кредитоспособности потенциального
заемщика, о серьезности его намерений выполнить принятые на себя обязательства. Кредитор всегда несет риск потерь по этой причине.
Однако информационное неравенство позволяет сторонам извлекать выгоды из этого обстоятельства. Например, как отмечалось выше, банки могут назначать повышенные проценты по кредиту, пользуясь отсутствием информации у заемщика по другим кредитным сделкам. В свою очередь, нередки случаи, когда заемщики вводят банк в заблуждение относительно своей кредитоспособности и истинных намерений в отношении возврата кредита. Таким образом, поскольку рыночная информация распределяется неравномерно, одна сторона сделки может эксплуатировать другую.
Бюро кредитных историй
Важнейшее условие успешного функционирования кредитного рынка – его информационная прозрачность. Банки и фирмы, раскрывающие информацию о своей деятельности, могут работать успешнее, так как степень доверия к ним со стороны вкладчиков, акционеров и кредиторов повышается. Такие организации могут выиграть от раскрытия информации, прежде всего за счет более выгодных для них условий привлечения ресурсов, так как в противном случае он вынужден привлекать средства под более высокий процент, компенсируя риски своих контрагентов.
Процесс создания кредитных бюро происходит в России стихийно в течение последних нескольких лет, так как такого рода информационная деятельность не запрещена законом.
Основным документом, регулирующим деятельность Бюро кредитных историй в Российской Федерации, является Федеральный закон от 30 декабря 2004 г. № 218-ФЗ «О кредитных историях»[31].
Согласно ему, кредитная история – это совокупность информации о заемщике и заключенных им кредитных договорах, состоящая из
открытой (титульной) и закрытой (конфиденциальной) частей и хранящаяся в бюро кредитных историй; бюро кредитных историй – юридическое лицо, осуществляющее деятельность по получению
информации из соответствующих источников, формированию, хранению и обработке кредитных историй, а также предоставлению
кредитных отчетов по запросу пользователей.
Бюро кредитных историй (БКИ) – организация, занимающаяся сбором, обработкой, хранением и распространением сведений, относящихся к кредитной истории отдельных граждан, включая такие сведения, как остаток задолженности или кредитные линии, историю внесения платежей, случаи непогашения кредита, банкротства.
В большинстве стран мира кредиторы (как банки, так и компании, предоставляющие коммерческие кредиты) на постоянной основе обмениваются информацией о платежеспособности заемщиков через бюро кредитных историй, что обусловлено проблемой асимметрии информации в сфере финансового посредничества. В условиях асимметрии информации лучшие заемщики платят повышенную премию за риск, а худшие – заниженную. Поскольку ненадежные заемщики сильнее стремятся получить кредит, чем платежеспособные, эффективность распределения кредитных ресурсов снижается. В результате чего часть потенциально надежных и прибыльных проектов не реализуется.
При ухудшении положения в нефинансовом секторе оценка рисков и отбор заемщиков усложняются, процентные ставки повышаются, что заставляет лучших заемщиков уйти с рынка. При этом ненадежные заемщики соглашаются на невыгодные условия, поскольку знают, что все равно вряд ли вернут ссуду. Следствием этого становятся либо рискованная кредитная политика и угроза финансовой состоятельности самих кредиторов, либо их стремление максимально ограничить выдачу ссуд, несмотря на наличие на рынке надежных заемщиков.
Бюро кредитных историй выступают в качестве информационных посредников, либо учрежденных и принадлежащих самим
кредиторам, либо действующих независимо и получающих прибыль от своей деятельности. Кредиторы снабжают бюро кредитных историй данными о своих клиентах. Бюро сопоставляет их с информацией, полученной из других источников (суды, государственные регистрационные и налоговые органы и т. д.) и формирует картотеку на
каждого заемщика.
При регулярном и достоверном предоставлении бюро кредитных историй информации о своих клиентах кредиторы могут постоянно получать отчеты о кредитных операциях потенциальных заемщиков. Жесткость правил обусловлена тем, что бюро кредитных историй, особенно принадлежащие самим кредиторам, подвержены конфликту интересов: каждый хочет получать полную и достоверную информацию, не предоставляя своих данных. Другими словами, деятельность бюро кредитных историй основана на принципе взаимного обмена информацией, который устанавливается в соглашении между ним и кредиторами.
В России бюро кредитных историй действуют на основе лицензий, выдаваемых Федеральной службой по финансовым рынкам, которая также выступает контролирующим и надзорным органом в этой сфере. Функционирование современной системы бюро кредитных историй теоретически должно способствовать упрощению схем получения кредита, ссуды и всевозможных сопутствующих банковских услуг, что существенно снизит операционные издержки банков.
Таким образом, бюро кредитных историй, аккумулирующие информацию, полученную от многих кредиторов в течение нескольких лет, обладают базой данных для формирования широкого информационного поля и построения статистических моделей оценки риска кредитования.
Важная особенность функционирования бюро кредитных историй – использование так называемых «меток» в кредитных историях, или критериев ранжирования нарушений по погашению своих
финансовых обязательств. Существуют три основных критерия («метки»)[32]: невозврат кредита в прошлом (или «черная метка»); средняя просрочка платежей («серая метка»); «нормальная», приемлемая банками просрочка платежа не более 5 дней. Наличие либо отсутствие подобных «меток» в кредитной истории заемщика может стать
решающим фактором при принятии решения о выдаче ему ссуды или кредита. Предполагается, что если нарушений в выплатах по ссудам и кредитам у заемщика нет, ему будут предоставляться льготные условия, как по получению кредита, так и по его погашению.
Бюро кредитных историй к настоящему времени передали в Центральный каталог кредитных историй, который содержит более
20 млн. титульных частей кредитных историй. Доля титульных частей физических лиц составляет более 99,6% от общего количества титульных частей кредитных историй, содержащихся в бюро кредитных историй. По возрастным категориям субъекты кредитных историй – физические лица распределились следующим образом:
- в возрасте более 60 или менее 18 лет – 2,4% и 0,1% соответственно;
- в возрасте 18–24 лет – 14,0%;
- в возрасте 25–40 лет – 45,4%;
- в возрасте 41–59 лет – 38,1%.
Так, по результатам завершившейся во II-м квартале 2007 г. первой проверки бюро кредитных историй, проведенной Федеральной службой по финансовым рынкам за первый год их существования, было установлено, что законодательство о кредитных историях нарушают не бюро кредитных историй, а банки. Представители бюро указывают, что в реальном сотрудничестве с ними заинтересованы лишь 10–15% кредитных организаций. Федеральная служба по
финансовым рынкам выявила, что многие банки не соблюдают установленный законодательством 10-дневный срок для передачи информации о заемщиках в бюро кредитных историй. Поскольку регулирование банковской деятельности на рынке кредитных историй не входит в сферу компетенции ФСФР, служба просто рекомендовала бюро провести разъяснительную работу среди контрагентов. При этом по мнению некоторых представителей бюро кредитных историй, банки действительно не стремятся выполнять требования законодательства о кредитных историях. Более того, большинство банков заключают договоры с бюро кредитных историй исключительно для того, чтобы формально выполнить требование закона.
По данным Банка России, в Центральном каталоге кредитных историй накоплено и доступно 30 млн. титульных частей кредитных историй, тогда как в 2006 г. их количество не превышало 5 млн[33].
Для того чтобы собрать максимально полную информацию о большом количестве граждан, кредитные бюро стараются сотрудничать не только с банками, но и, например, с мобильными операторами. Так, например компания «Вымпелком» (торговая марка
«Билайн») передала в 2006 г. в Национальное бюро кредитных историй информацию о 400 тыс. недобросовестных абонентах, имеющих просрочки по платежам[34]. Сейчас с Национальным бюро кредитных историй работают все крупнейшие российские операторы российской связи. Более того, бюро ведет переговоры с МГТС – монополистом на рынке московской стационарной телефонной связи.
Помимо сотовых компаний бюро сотрудничает с налоговыми
органами и службами ЖКХ, собирая данные о недобросовестных плательщиках налогов и коммунальных услуг; Федеральной миграционной службой, получая данные об адресах проживания заемщиков банка и о действительности их паспортов. Идут переговоры о предоставлении данных в кредитные бюро из Пенсионного фонда. При этом разрешения граждан никто не спрашивает[35].
Таблица 12[36]
