В таблице 3.1 представлены основные показатели деятельности СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
Таблица 3.1 – Основные показатели хозяйственной деятельности СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг., млн. рублей
| Показатели | 2011 г. | 2012 г. | 2013 г. | Отклонение (+, -) | ||
| 2012 к 2011 | 2013 к 2012 | За 3 года | ||||
| Выручка от реализации продукции (работ) | 11 236 | 18 334 | 10 016 | 7 098 | -8 318 | -1 220 |
| НДС и прочие налоги из выручки | 1 049 | 1 729 | 1 074 | -655 | ||
| Выручка от реализации продукции (работ) без НДС и налогов из выручки | 10 187 | 16 605 | 8 942 | 6 418 | -7 663 | -1 245 |
| Себестоимость реализации | 9 342 | 16 114 | 7 125 | 6 772 | -8 989 | -2 217 |
| Расходы на реализацию продукции (работ) | 1 044 | |||||
| Прибыль от реализации продукции (работ) | -347 | -845 | 1 120 | |||
| Операционные доходы за вычетом расходов | -49 | -30 | ||||
| Доходы от внереализационных операций за вычетом расходов | -54 | -319 | -785 | -265 | -466 | -731 |
| Налог на прибыль и прочие налоги из прибыли | -70 | -64 | ||||
| Прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия | -678 | -11 | -1 089 | -422 |
Примечание - Источник: собственная разработка
Из таблицы видно, что размер прибыли находится в прямой зависимости от выручки и затрат на реализацию. При видимом увеличении прибыли, выручка от реализации за 3 года сократилась на 1 220 млн. руб. Также по данным 3 лет четко прослеживается, что чем больше балансовая прибыль, тем больше налог на прибыль, который в настоящее время составляет 24% прибыли предприятия.
Основными экономическими показателями деятельности предприятия являются прибыль и рентабельность.
Графически изменение прибыли от реализации в 2012-2013 гг. представлено на рисунке 3.1.
Рисунок 3.1 – Динамика прибыли от реализации СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика»
Примечание - Источник: собственная разработка
Увеличение затрат в значительной степени повлияло на снижение прибыли от реализации. Так, несмотря на увеличение выручки за 2012 год до 18334 млн. рублей, затраты на реализацию за этот же период также увеличились. В результате сократилась прибыль от реализации.
Относительный показатель прибыльности - уровень рентабельности. Рентабельность представляет собой доходность, или прибыльность производственно-торгового процесса. Ее величина измеряется уровнем рентабельности. Уровень рентабельности хозяйствующих субъектов, связанных с производством продукции (товаров, работ, услуг), определяется процентным отношением прибыли от реализации продукции к себестоимости продукции.
Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными ресурсами.
К показателямрентабельностиотносятся:
- Рентабельность окупаемости издержек Rз–показывает, сколько предприятие имеет прибыли с каждого рубля, затраченного на реализацию продукции:
, (3.1)
где ПРП – прибыль от реализации,
З – затраты по реализации продукции.
Рентабельность продаж– свидетельствует о конкурентоспособности продукции организации, ее месте в отрасли. Предприятие считается низкорентабельным, если показатель рентабельности продаж находится в пределах от 1 до 5%, среднерентабельным при значении данного коэффициента от 5 до 20%, высокорентабельным от 20 до 30%. Значение коэффициента свыше 30% характеризует предприятие как сверхрентабельное.
, (3.2)
где ВР – выручка от реализации;
Пч – чистая прибыль.
Рентабельность совокупного капиталахарактеризует эффективность использования всего имущества предприятия. Если показатель снижается, то это свидетельствует о падающем спросе на продукцию предприятия и о перенакоплении активов.
, (3.3)
где Пч – прибыль к распределению;
- средняя стоимость всего имущества предприятия.
В таблице 3.2 дан расчет показателей рентабельности СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» за 3 года.
Таблица 3.2 – Анализ рентабельности СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
| Наименование показателей | Ед. изм. | 2011 г. | 2012 г. | 2013 г. | Отклонение (+, -) | ||
| 2012 к 2011 | 2013 к 2012 | за 3 года | |||||
| Выручка от реали-зации продукции без налогов | млн. руб. | 10 187 | 16 605 | 8 942 | 6 418 | -7 663 | -1 245 |
| Затраты на реали-зацию продукции (работ) | млн. руб. | 9 689 | 16 952 | 8 169 | 7 263 | -8 783 | -1 520 |
| Прибыль от реали-зации продукции (работ) | млн. руб. | -347 | -845 | 1 120 | |||
| Чистая прибыль | млн. руб. | -678 | -11 | -1 089 | -422 | ||
| Среднегодовая стоимость капитала (стр. 300 баланса) | млн. руб. | 3 398 | 6 716 | 6 529 | 3 318 | -187 | 3 131 |
| Рентабельность окупаемости издержек | % | 5,14 | -2,05 | 9,46 | -7,19 | 11,51 | 4,32 |
| Рентабельность окупаемости продаж | % | 4,03 | -4,08 | -0,12 | -8,11 | 3,96 | -4,15 |
| Рентабельность совокупного капи-тала | % | 12,10 | -10,10 | -0,17 | -22,20 | 9,93 | -12,27 |
Примечание - Источник: собственная разработка
В ходе анализа показателей рентабельности в 2011-2013 гг. на основании данных таблицы видно, что все показатели рентабельности значительно снизились.
1) Коэффициент рентабельности окупаемости издержек показывает, что в 2011 г. на каждый рубль затрат предприятие имеет 5,14 руб. прибыли, в 2013 г. 9,46 руб. прибыли. Показатель за эти годы достаточен для устойчивости финансового положения предприятия. Однако коэффициент рентабельности в 2012 г. показывает не окупаемость издержек, что говорит о большой доле издержек в доходе предприятия. Предприятию необходимо сократить долю издержек.
2) Рентабельность продаж показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. В 2011 г. с 1 рубля реализованной продукции предприятием получено чистой прибыли 4,03 руб., Однако в 2012 и 2013 годах – 4,08 и 0,12 руб. соответственно. Т.е. аналогично первому показателю наблюдается тенденция снижения показателя. Коэффициент рентабельности продаж показывает очень низкий процент оборотных средств. Предприятию необходимо увеличить объем предоставляемых продаж.
3) Рентабельность всего капитала фирмы свидетельствует о снижении показателя с 12,1% в 2011 г. до 10,10% в 2012 г. и до 0,175 в 2013 г. Он показывает эффективность использования всего имущества предприятия. Снижение этого показателя свидетельствует о падающем спросе на предоставляемые услуги предприятия и о перенаполнении активов.
К источникам собственных средств относятся:
- уставный фонд;
- резервный фонд;
- добавочный фонд;
- нераспределенная прибыль;
- целевое финансирование и поступления.
К источникам заемных средств относятся:
- задолженность организации банку по кредитам;
- долги сторонним организациям, работникам, учредителям.
В первую очередь необходимо дать общую оценку изменений источников средств организации. В таблице 6 представлен состав и структура источников собственных средств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
Таблица 3.3 – Состав и структура источников собственных средств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
| № п/п | Статьи | 2011 г. | 2012 г. | 2013 г. | Отклонение (+, -), % | ||||
| млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | 2012 к 2011 | 2013 к 2012 | ||
| Уставный фонд | 8,4 | 39,8 | 27,4 | 31,4 | -12,4 | ||||
| Резервный фонд | 0,3 | 1,7 | 1,1 | 1,3 | -0,5 | ||||
| Добавочный фонд | 63,6 | 301,7 | 243,0 | 238,1 | -58,7 | ||||
| Нераспределенная прибыль (непо-крытый убыток) | 27,7 | -440 | -243,1 | -451 | -171,5 | -270,8 | 71,6 | ||
| ИТОГО Капитал и резервы | 0,0 | 0,0 |
Примечание - Источник: собственная разработка
Как видно из таблицы, на 1 января 2011-2013 гг. произошли изменения в структуре источников собственных средств. За три года нераспределенная прибыль с 238 млн. руб. превратилась в непокрытый убыток в размере 451 млн. руб.
В результате получения предприятием за 2011 г. непокрытого убытка в размере 678 млн. руб. (данные отчета о прибылях и убытках, приложение Б) произошло значительное уменьшение источников собственных средств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» на 01.01.2012 г.
При этом организации следует учитывать, что именно нераспределенная прибыль рассматривается как источник пополнения оборотных средств организации и снижения краткосрочной кредиторской задолженности.
Далее необходимо провести анализ состава и структуры долгосрочных обязательств. В таблице 3.4 представлен состав и структура долгосрочных обязательств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
Таблица 3.4 – Состав и структура долгосрочных обязательств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
| № п/п | Статьи | 2011 г. | 2012 г. | .2013 г. | Отклонение, (+, -), млн. руб. | ||||
| млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | 2012 к 2011 | 2013 к 2012 | ||
| Долгосрочные кредиты и займы | 100,0 | 1 100 | 96,6 | 2 253 | 98,6 | 1 153 | 1 522 | ||
| Прочие долгосрочные обязательства | 0,0 | 3,4 | 1,4 | -7 | |||||
| ИТОГО Долгосрочные обязательства | 1 139 | 2 285 | 1 146 | 1 554 |
Примечание - Источник: собственная разработка
Доля долгосрочных кредитов и займов в структуре долгосрочных обязательств на начало каждого года составила 100%. В денежном выражении рост данной статьи баланса на 1 146 млн. руб. на 01.01.2012 г. по сравнению с 2011 г. и на 1 554 млн. руб. на 01.01.2013 г. по сравнению с 2012 г. свидетельствует о зависимости организации от долгосрочных кредитов банка и снижении финансовой устойчивости.
Проведен анализ состава и структуры краткосрочных обязательств. В таблице 8 представлен состав и структура краткосрочных обязательств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
Таблица 3.5 – Состав и структура краткосрочных обязательств СОАО «Парфюмерно-косметическая фабрика «Модум – наша косметика» в 2011-2013 гг.
| № п/п | Статьи | 2011 г. | 2012 г. | 2013 г. | Отклонение, (+, -), % | ||||
| млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | млн. руб. | уд. вес, % | 2012 к 2011 | 2013 к 2012 | ||
| Краткосрочные кредиты и займы | 53,5 | 1 727 | 32,0 | 2 922 | 73,4 | -21,5 | 41,4 | ||
| Кредиторская задолженность | 46,5 | 3 669 | 68,0 | 1 059 | 26,6 | 21,5 | -41,4 | ||
| 2.1 | перед поставщиками и подрядчиками | 44,4 | 3 583 | 66,4 | 23,8 | 22,0 | -42,6 | ||
| 2.2 | перед покупателями | 0,3 | 0,4 | 0,6 | 0,0 | 0,3 | |||
| 2.3 | по расчетам с персоналом по оплате труда | 0,9 | 0,7 | 1,4 | -0,3 | 0,7 | |||
| 2.4 | по налогам и сборам | 0,5 | 0,3 | 0,4 | -0,2 | 0,1 | |||
| 2.5 | по социальному страхованию | 0,4 | 0,2 | 0,4 | -0,1 | 0,2 | |||
| 2.6 | прочие краткосрочные обязательства | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||
| ИТОГО краткосрочные обязательства | 1 808 | 5 396 | 3 981 | 0,0 | 0,0 |
Примечание - Источник: [ собственная разработка]
Проанализировав структуру краткосрочных обязательств, можно сделать вывод, что структура данных обязательства изменилась.
Краткосрочные кредиты и займы на 01.01.2013 г. составили 73,4% в общей сумме краткосрочных обязательств против 53,5% и 32% на 01.01.2011 и 01.01.2012 годов соответственно. Наибольший удельный вес в кредиторской задолженности занимают расчеты с поставщиками и подрядчиками. На начало 2011 г. данная задолженность составляет 44,4%, 2012 г. – 66,4%, 2013 г. – только 23,8 % в структуре краткосрочных обязательств. Однако это не рассматривается как угроза для организации, т.к., во-первых, скорее всего это текущая задолженность перед поставщиками, а во-вторых, у организации фактически отсутствует задолженность по оплате труда, оплате налогов, сборов и страховым перечислениям. Угрозу же для стабильной работы предприятия представляет значительный удельный вес краткосрочных кредитов банка.
