Лизинг – это вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных денежных средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество в арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей.
Как известно, особенностью МП является то, что оно из-за недостатка собственных денежных средств имеет материально-техническую базу, физически изношенную и морально устаревшую, что приводит к утрате конкурентоспособности продукции не только на внешнем, но и на внутреннем рынке, Следствием чего является разорение значительного числа малых предприятий, сокращение масштабов их деятельности.
Следует учитывать, что одной из особенностей МП является низкая доля собственного капитала в стоимости всего капитала и высокая доля заемного.
По данным специалистов, кредиты банка в затратах МП составляют 43,4 %.
Поэтому замещение прямого кредитования лизинговыми операциями позволит получить значительную экономию. Более полное использование лизинга в деятельности МП в существенной мере позволит решить проблему инвестирования, что весьма важно для МП, поскольку этому сектору предпринимательства свойственны относительно низкая доходность, высокая интенсивность, сложность с внедрением новой техники, ограниченность собственных ресурсов. Механизм функционирования лизинга позволяет, как отмечалось, приобрести имущество, оборудование, имея финансовых средств существенно меньше полной стоимости объекта лизинга.
Приобретение оборудования на базе лизинговой сделки имеет определяющее значение для МП, занимающегося инновационной деятельностью. МП призвано заблаговременно выявлять прогрессивные тенденции развития науки и техники и отвечать на них инновационными решениями. Малые предприятия почти на треть опережают крупные по скорости освоения новшеств. Вместе с тем именно в инновационной деятельности малых предприятий остро ощущается недостаток финансовых средств. Средства, которые расходуются на инновации, в основном, обеспечены, небольшими внутренними ресурсами предприятии, кредиты и займы МП недоступны из-а высоких процентных ставок. Лизинг в этой ситуации имеет широкое поле деятельности. Использование преимуществ лизинга в МП будет способствовать созданию благоприятных условий для удовлетворения потребности в дорогостоящем современном испытательном, экспериментальном, метрологическом и технологическом оборудовании. Причем, необходимость в эксплуатации этих объектов носит краткосрочный временный характер. Для решения этих проблем наиболее результативным является оперативный лизинг, позволяющий приобрести в условиях ограниченных финансовых средств необходимое оборудование на короткий срок, а по его истечении вернуть объект лизинга лизингодателю.
Малый бизнес традиционно является категорией предприятий, связанных с высокой степенью риска для финансовых учреждений ввиду отсутствия кредитной истории, неспособности предоставить дополнительные гарантии, которые обеспечивали бы сделку, а также большого числа несостоятельных проектов. Все это делало малый и средний бизнес непривлекательным для кредитных учреждений. Что же может предложить лизинг лизингополучателю и каковы его преимущества в сравнении с банковским кредитом?
Прежде всего – доступность. Когда мы говорим о доступности, то имеем в виду, что, рассматривая заявку на осуществление лизинговой сделки, лизинговая компания основывается в большей степени не на кредитной истории предприятия, а на оценке способностей этого предприятия генерировать достаточный объем денежных средств после получения оборудования, запуска технологической линии, с тем, чтобы в полном объеме и своевременно выплачивать лизинговые платежи. Таким образом, лизинг в наших условиях, возможно, является одним из немногих форм финансирования малого и среднего бизнеса.
Следующее преимущество – небольшие объемы лизинговых сделок. Кредитные учреждения, банки, скорее всего, неохотно пойдут на заключение небольших по объему сделок. Прежде всего, это связано с длительной и достаточно дорогостоящей процедурой рассмотрения заявки, заключения договоров и т.д. В то же время лизинговая компания, особенно та компания, которая специализируется на работе с малым и средним бизнесом, у которой уже есть отлаженный и отработанный механизм рассмотрения заявки, может охотно согласиться на заключение такой сделки.
Лизинговая компания при расчете лизинговых платежей в обязательном порядке учитывает особенности денежного потока лизингополучателя, т.е. график денежных поступлений лизингополучателя, который обусловлен его технологическим процессом. И здесь значение имеет неравномерность денежных поступлений лизингополучателя, сезонность поступлений денежных средств.
Лизинговая компания может гибко подойти к выработке и установлению графика лизинговых платежей, учитывая все эти факторы.
Следующее преимущество лизинга – благоприятный налоговый режим, сопутствующий лизинговым сделкам. Сегодня существуют два положения, которые благоприятствуют развитию лизинга: во-первых, ускоренная амортизация, и, во-вторых, отнесение лизинговых платежей в полном объеме на себестоимость продукции.
