Анализ деятельности предприятия начинается с анализа состава и размещения его активов. От рациональности размещения и эффективности использования активов в значительной мере зависит успешный результат работы предприятия. Поэтому в процессе анализа изучается структура активов, размещение их в сфере производства и обращения, эффективность их использования. Изучаются и их отдельные группы, оказывающие наиболее существенное влияние на результат деятельности. По данным баланса составляется аналитическая таблица (табл.2).
Таблица 2
Состав, структура и анализ активов
| Средства предприятия | На начало года | На конец года | Изменения за отчетный период | Изменение структуры (гр.5-гр.3) | |||
| Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | тыс.руб. (гр.4-гр.2) | гр.6 *100% гр.2 | ||
| Внеоборотные активы | |||||||
| Нематериальные активы Основные средства Незавершенное строительство Долгосрочные финансовые вложения Прочие внеоборотные активы Итого по разделу I | |||||||
| Оборотные активы | |||||||
| Запасы НДС по приобретенным ценностям Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты) Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства Прочие оборотные активы Итого по разделу II | |||||||
| Убытки | |||||||
| Непокрытые убытки прошлых лет Непокрытый убыток отчетного года итого по разделу III | |||||||
| Итого актив |
При анализе следует обратить внимание на структуру актива и. ее изменение.
Важным показателем оценки финансового состояния предприятия является темп прироста реальных активов, которые характеризуют производственный потенциал предприятия. К ним относятся основные средства по остаточной стоимости, производственные запасы и незавершенное производство. Темп прироста реальных активов характеризует интенсивность наращивания имущества и определяется по формуле
О0, О1 - основные средства на начало и конец года,
З0, З1 - запасы на начало и конец года.
Д0, Д1 - денежные средства без учета использованных заемных средств на
начало и конец года.
Активы предприятия делятся на долгосрочные и текущие. Долгосрочные активы представлены в разделе I, текущие - в разделе II бухгалтерского баланса.
Долгосрочные активы - это вложение средств с долговременными целями в недвижимость, облигации, акции, запасы полезных ископаемых, совместные предприятия и т.п. Они отражаются в первом разделе актива баланса.
К долгосрочным активам относятся и нематериальные активы. Их изучают для оценки степени риска вложения в них средств. Для анализа состава, наличия и структуры долгосрочных активов рекомендуется заполнить табл.3. При анализе внеоборотных активов необходимо сделать вывод о происходящем на предприятии обновлении средств труда, о структуре долгосрочных активов, об их изменении, причем все изменения увязать с приростом, уменьшением прибыли.
Текущие активы - занимают большой удельный вес в общей сумме средств, которыми располагает предприятие. Они включают запасы за вычетом расходов будущих периодов, денежные средства, дебиторскую задолженность и краткосрочные финансовые вложения. В процессе анализа изучается структура текущих активов, размещение их в сфере производства и в сфере обращения, эффективность их использования. Состав и структура текущих активов приводятся в табл.4.
Таблица 3
Анализ наличия, состава и структуры долгосрочных активов
| Средства предприятия | На начало года | На конец года | Изменения за отчетный период | Изменение структуры (гр.5-гр.3) | |||
| Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | тыс.руб. (гр.4-гр.2) | гр.6 *100% гр.2 | ||
| Основные средства, в том числе: - земельные участки и объекты природопользования - здания, сооружения, машины и оборудование | |||||||
| Незавершенное строительство | |||||||
| Долгосрочные финансовые вложения, в том числе: - инвестиции в дочерние общества - инвестиции в зависимые общества - инвестиции в зависимые общества - инвестиции в другие организации - займы, предоставленные организациям на срок более 12 месяцев - прочие долгосрочные финансовые вложения | |||||||
| Прочие внеоборотные активы | |||||||
| Нематериальные активы, в том числе: - организационные расходы - патенты, лицензии. товарные знаки (знаки обслуживания), иные аналогичные с перечисленными правами активы | |||||||
Таблица 4
Состав, структура и анализ текущих активов
| Средства предприятия | На начало года | На конец года | Изменения за отчетный период | Изменение структуры (гр.5-гр.3) | |||
| Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | Сумма, тыс.руб. | Удельный вес, % | тыс.руб. (гр.4-гр.2) | гр.6 *100% гр.2 | ||
Запасы, в том числе:
|
При анализе, прежде всего, дается общая оценка изменений в наличии и структура текущих активов. Для стабильного, хорошо отлаженного производства характерна стабильная структура текущих активов. Существенные ее изменения нежелательны, а если они имеют место, то означают перераспределение средств между отдельными видами текущих активов.
Потребность в текущих активах зависит от размера предприятия и вида деятельности. Например, предприятия авиационной промышленности должны располагать большими текущими активами в силу необходимости иметь более значительные товарно-материальные запасы (материалы, незавершенное производство, готовая продукция и т.д.) и в силу более медленной оборачиваемости (длительность производственного цикла) товарно-материальных запасов и дебиторской задолженности.
Потребность в текущих активах зависит от сроков коммерческого кредита при закупках и продажах, т.е. от скорости оборачиваемости кредиторской (поставщики) и дебиторской (покупатели) задолженности. Чем больше срок кредита, предоставленного покупателям, тем больше сумма текущих активов, отвлеченная на время. Если предприятие покупает товары в кредит, то это уменьшает величину текущих активов.
