Система критериев для оценки неплатежеспособности предприятия ФСФО РФ.

В Постановлении правительства Российской Федерации «О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий», принятом в 1994 году, была установлена официальная система критериев для оценки неплатежеспособности предприятия, состоящая из четырёх нижепреведенных коэффициентов.

Основанием для признания структуры баланса неудовлетворительной (это такое состояние имущества и обязательств должника, когда за счёт имущества не может быть обеспечено своевременное выполнение обязательств перед кредиторами в связи с недостаточной степенью ликвидности имущества должника) является выполнение одного из следующих условий:

1) коэффициент текущей ликвидности (К1) на конец отчётного периода имеет значение менее 2:

А1+А2+А3

К1= _________________;

П1+П2

Где: А1 - наиболеё ликвидные активы (денежные средства и

краткосрочные финансовые вложения);

А2 - быстро реализуемые активы (дебиторская задолженность);

А3 - медленно реализуемые активы (производственные запасы, НДС по приобретенным ценностям, прочие оборотные активы, а также долгосрочные финансовые вложения);

П1 - наиболее срочные обязательства (кредиторская задолженность);

П2 - краткосрочные пассивы (краткосрочные кредиты и займы, а также прочие краткосрочные пассивы)

Данный показатель показывает, сколько рублей финансовых ресурсов, вложенных в оборотные активы, приходится на рубль текущих обязательств. По этому коэффициенту можно оценить способность предприятия своевременно и в полном объёме вести расчёты по краткосрочным обязательствам.

2 ) Коэффициент обеспеченности собственными средствами (К2) на конец отчётного периода имеет значение менее 0,1.

СОС

К2= ___________;

ОС

 

Где: СОС- собственные оборотные средства;

ОС – оборотные средства.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости.

Если первые два из этих показателей соответствуют нормативным значениям (как минимум 2 и 0,1 соответственно), то на основе динамики коэффициента текущей ликвидности рассчитывается третий показатель - коэффициент утраты платежеспособности (Куп), который оценивает, сможет ли предприятие в ближайшие три месяца выполнить свои обязательства перед кредиторами:

 

Где: Т - отчётный период в месяцах;

Ктл факт. - фактическое значение коэффициента текущей ликвидности в конце отчётного периода;

Ктл нач. - значение коэффициента текущей ликвидности в начале отчётного периода;

Ктл норм. - нормативное значение коэффициента текущей ликвидности.

Если Куп < 1, то в ближайшие 3 месяца платежеспособность утратится, а если Куп > 1, то в течение 3 месяцев предприятие будет платежеспособным.

Если один из коэффициентов (или оба) оказываются меньше нормативных значений, то рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности:

 

Если Квп < 1, то организация за 6 месяцев не восстановит платежеспособность, а если Квп>1, то организация в течение 6 месяцев восстановит платежеспособность.