Тема 4. Кредит
Кредит – это ссуда в денежной или товарной форме, на условиях возвратности и обычно с уплатой процента.
Банковский кредит
Банковский кредит предоставляется банками и другими кредитно-финансовыми учреждениями предпринимателям и другим заемщикам в виде денежной ссуды. Банковское кредитование осуществляется при соблюдении ряда принципов: возвратность кредита, обеспеченность, срочность, определение границ кредитования, платность.
Возвратность — основополагающее свойство кредитных отношений, отличающее их от других видов денежных отношений. Возможность возврата ссуды обусловлена кругооборотом средств заемщика, который начинается и заканчивается в денежной форме.
При значительной потребности в кредите возрастает риск его невозврата и поэтому даже при устойчивом финансовом положении заемщика более надежным для банка представляется выдача кредита под какое-либо обеспечение.
Под формой обеспечения возвратности кредита следует понимать конкретный источник погашения имеющегося долга, юридическое оформление права кредитора на его использование, организацию контроля банка за достаточностью и приемлемостью данного источника.
Реальной гарантией возврата кредита у финансово устойчивых предприятий (предприятий, имеющих высокий уровень рентабельности и высокую обеспеченность собственным капиталом) является выручка от реализации продукции. Для таких предприятий, являющихся первоклассными клиентами банка, юридическое закрепление в кредитном договоре погашения ссуд за счет поступающей выручки представляется вполне достаточным.
Для предприятий, не отнесенных к первоклассным заемщикам, возникает необходимость иметь дополнительные реальные гарантии возврата кредита, к числу которых относятся: гарантии[2], поручительства[3], залог имущества и прав[4], уступка требований[5] и др. Указанные формы обеспечения возвратности кредита оформляются специальными документами, имеющими юридическую силу и закрепляющими за кредитором определенный источник для погашения ссуды в случае отсутствия средств у заемщика при наступлении срока исполнения обязательства.
Принцип срочности конкретизирует возвратность кредита во времени. Ссуда выдается на определенный срок, после чего она должна быть возвращена банку. Длительность кредитования может устанавливаться в виде его предельных сроков, либо в виде конкретных дат и сумм погашения.
При выдаче банковской ссуды определяются границы кредитования. Размеры банковского кредитования зависят как от потребностей и возможностей заемщика, так и от возможностей банка. Масштабы выданных кредитов во многом зависят от исходных правил, которыми руководствуется банк.
Принцип платности кредита предполагает уплату заемщиком процентов за пользование банковской ссудой. Величина процента устанавливается в виде годовых норм или ставок.
Коммерческий кредит
Коммерческий кредит заключается в отсрочке платежа за проданный товар и предоставляется в вексельной форме. Коммерческий кредит — это товарная форма кредита.
Вексель — это ценная бумага, удостоверяющая безусловное денежное обязательство векселедателя (должника) уплатить владельцу векселя (векселедержателю) или по его указанию другим лицам определенную сумму в определенный срок.
Основными участниками вексельной сделки являются векселедатель, векселедержатель и плательщик. В зависимости от того, кто выступает в качестве плательщика по векселю — сам векселедатель или третье лицо, — различают две разновидности векселей: простой (соло-вексель) и переводной (тратта).
Простой вексель выписывается заемщиком (векселедателем) и содержит обязательство платежа кредитору (векселедержателю). В простом векселе необходимо участие двух лиц — векселедателя и векселедержателя; векселедатель обязуется произвести платеж лично.
Переводной вексель (тратта) выписывается кредитором (трассантом) и содержит приказ должнику (трассату) об уплате обозначенной суммы третьему лицу (ремитенту). В переводном векселе участвуют три лица: векселедатель (трассант) — лицо, выписавшее вексель и дающее приказ о его оплате; плательщик по векселю (трассат) — лицо, которому адресован приказ об оплате векселя; получатель денег по векселю (ремитент) — лицо, предъявляющее вексель к оплате и получающее деньги по векселю.
Вексель предусматривает возможность держателя переуступить право получения денег другому лицу с помощью совершения особой передаточной надписи — индоссамента.
Переводной вексель может быть предъявлен векселедержателем или лицом, у которого он находится, для акцепта плательщику. Акцепт векселя — это согласие плательщика на его оплату.
Платеж по переводному векселю может быть обеспечен полностью или в определенной части вексельной суммы посредством аваля. Аваль означает вексельное поручительство.
Нормальный процесс вексельного обращения завершается оплатой векселя в срок. Если вексель предъявлен к оплате в срок, то платеж по векселю должен следовать немедленно за предъявлением. Закон не допускает отсрочки платежа по векселю за исключением случаев, когда она вызвана форс-мажорными обстоятельствами (действием непреодолимой силы).
При наступлении срока платежа, если платеж не был совершен, держатель должен обратиться к нотариусу с просьбой удостоверить факт отказа официальным актом. Нотариально удостоверенный отказ плательщика от оплаты носит название вексельного протеста.
Опротестованный вексель не принимается банком к учету и не может служить средством платежа. Учет векселей состоит в том, что векселедержатель продает банку векселя по индоссаменту до наступления срока платежа и получает определенную сумму по векселю за вычетом определенного процента от этой суммы за досрочное получение. Этот процент называется учетным процентом, или дисконтом.
[1] Ответственность дополнительно к ответственности другого лица, являющегося основным должником.
[2] Гарантия является обязательством гаранта выплатить за заемщика определенную сумму при наступлении гарантийного случая (обычно к гарантируемым случаям относятся неуплаты должником в указанный срок процентов или части ссуды). Гарантии предоставляются в виде специального документа - гарантийного письма.
[3] Поручительство является договором с односторонними обязательствами, в соответствии с которыми поручитель обязан при необходимости оплатить кредитору задолженность заемщика. Ответственность поручителя ограничивается только обязательствами, которые признаются самим должником. Поручительство в отличие от гарантии оформляется письменным договором между банком и поручителем.
[4] Залог имущества вытекает из залогового обязательства, выдаваемого заемщиком кредитору и подтверждающего право последнего при неисполнении платежного обязательства получить преимущественное удовлетворение претензий за счет стоимости заложенного имущества. Для реализации этого права кредитору не требуется возбуждать по отношению к заемщику судебный иск. В зарубежной практике предметом залога выступает не только имущество, принадлежащее клиенту, но и права на здания, сооружения, землю, которые он арендует.
[5] При уступке требований заемщик передает кредиторам имеющиеся у него требования к третьему лицу. Уступка (цессия) – это документ заемщика (цедента), в котором он уступает свое требование (дебиторскую задолженность) кредитору (банку) в качестве обеспечения возврата кредита.
