Примечания. Содержание и основные компоненты анализа финансового состояния

АНАЛИЗ И ДИАГНОСТИКА ФИНАНСОВОГО

СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ

Содержание и основные компоненты анализа финансового состояния

Эффективность хозяйственной деятельности предприятия зависит от способности предприятия финансировать свою деятельность как за счет собственных, так и за счет привлеченных и заемных средств. Насколько предприятие способно финансировать свою деятельность, можно установить с помощью анализа финансового состояния. Финансовое состояние характеризуется:

1. Обеспеченностью финансовыми ресурсами, необходимыми для функционирования предприятия.

2. Размещением финансовых ресурсов.

3. Платежеспособностью.

4. Финансовой устойчивостью.

5. Эффективным использованием финансовых ресурсов и деловой активностью.

Таким образом, финансовое состояние представляет собой совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов предприятия.

Основными компонентами анализа финансового состояния являются:

1. Анализ бухгалтерской отчетности. Бухгалтерская отчетность является информационной базой финансового анализа, а ее анализ – это инструмент для оценки текущего состояния и выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятия. Для анализа финансового состояния используются следующие формы бухгалтерской отчетности:

– Форма № 1 «Бухгалтерский баланс».

– Форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».

– Форма № 3 «Отчет об изменениях капитала».

– Форма № 4 «Отчет о движении денежных средств».

– Форма № 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу».

Для анализа может использоваться как годовая, так и квартальная отчетность. В бухгалтерской отчетности приводятся абсолютные данные, характеризующие состав имущества предприятия, размер собственного капитала и заемных средств, денежные потоки от инвестиционной, операционной и финансовой деятельности, выручку от реализации продукции (работ, услуг), себестоимость продукции (работ, услуг), прибыль предприятия и др. При этом данные приводятся по состоянию «на начало отчетного периода» и «на конец отчетного периода», а также за отчетный период и за предыдущий период.

2. Горизонтальный анализ. Горизонтальный анализ выражается в вычислении абсолютного и относительного отклонения показателей бухгалтерской отчетности за отчетный период с показателями предыдущих периодов.

3. Вертикальный анализ. Вертикальный анализ проводится с целью выявления структуры имущества, структуры источников средств, структуры дебиторской и кредиторской задолженности и т.д. Вертикальный анализ позволяет выявить удельный вес отдельных статей отчетности в общем итоговом показателе (в процентном выражении) и изменения структуры показателя в отчетном периоде по сравнению с предыдущим периодом.

4. Трендовый анализ. Трендовый анализ основан на определении темпов роста, прироста показателей за ряд лет, позволяет выявить общую тенденцию в динамике показателей.

5. Расчет финансовых коэффициентов. Система финансовых коэффициентов используется для анализа платежеспособности, финансовой устойчивости и финансовой независимости, деловой активности.

Следует отметить, что методика анализа финансового состояния предприятия достаточно проработана в учебно-методической литературе под редакцией А.Д. Шеремета, Г.В. Савицкой, Н.П. Любушина, В.В. Ковалева, Л.Л. Ермолович, Л.В. Донцовой, Н.А. Никифоровой и др. В учебном пособии при изложении методики анализа финансового состояния предприятия использованы учебно-методические пособия названных авторов, а также официальные материалы: «Методические положения по оценке финансового состояния предприятий и установлению неудовлетворительной структуры баланса» (№ 31-р от 12.08.1994 г.), которые не были отменены с выходом «Закона о несостоятельности (банкротстве)».

Объектом анализа финансового состояния предприятия являются баланс, платежеспособность и финансовая устойчивость, финансовые результаты деятельности.

Основные направления анализа представлены на рис. 1.1.

Рис. 1.1. Анализ финансового состояния предприятия

Прежде чем проводить анализ финансового состояния предприятия, необходимо составить аналитическую таблицу исходных данных для анализа баланса. В качестве примера будем использовать бухгалтерский баланс предприятия по производству строительных материалов и конструкций – «ПСМиК» за 2011 год. В аналитическую таблицу 1.1 заносятся данные из бухгалтерского баланса по соответствующим строкам. Если в бухгалтерском балансе отсутствуют данные по какой-либо строке, то данная строка в аналитической таблице может не указываться.

В дальнейшем данные аналитической таблицы используются для выполнения анализа финансового состояния предприятия по всем направлениям.

Таблица 1.1

Аналитическая таблица исходных данных
для анализа баланса, тыс. р.

АКТИВ	Строка	На 31.12. 2011	На 31.12.2010
I. Внеоборотные активы
Нематериальные активы	110/1110
Результаты исследований и разработок	/1120
Основные средства	120/1130
Незавершенное строительство	130
Доходные вложения в материальные ценности	140/1140
Финансовые вложения
Отложенные налоговые активы	145/1160
Итого по разделу I	190/1100
II. Оборотные активы
Запасы	210/1210
В том числе
сырье, материалы	211	44040	36750
готовая продукция и товары для перепродажи	214	660	2010
расходы будущих периодов	216	440	1800
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220/1220
Дебиторская задолженность	240/1230
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)	250/1240
Денежные средства и денежные эквиваленты	260/1250
Прочие оборотные активы
Итого по разделу II	2901200
БАЛАНС	300/1600
ПАССИВ III. Капитал и резервы
Уставной капитал	410/1310
Собственные акции, выкупленные у акционеров	/1320
Переоценка внеоборотных активов	/1340
Добавочный капитал (без переоценки)	420/1350
Резервный капитал	4301360
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470/1370
Итого по разделу III	490/1300

IV. Долгосрочные обязательства
Заемные средства	510/1410
Отложенные налоговые обязательства	515/1420
Оценочные обязательства
Прочие обязательства
Итого по разделу IV	590/1400
V. Краткосрочные обязательства
Заемные средства	610/1510
Кредиторская задолженность	620/1520
В том числе
поставщики и подрядчики	621	26000	35080
задолженность перед персоналом организации	622	2800	1010
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	623	4400	1640
задолженность по налогам и сборам	624	4600	1760
прочие кредиторы	625	5318	8120
Доходы будущих периодов	640/1530
Оценочные обязательства
Прочие обязательства
Итого по разделу V	690/1500
БАЛАНС	700/1700

Примечания

Жирным шрифтом выделены изменения в балансе с 2011 года. Изменена формулировка строк, введены новые строки. Через дробь показана новая нумерация строк.
Курсивом выделены строки, которые предприятие раскрывает по своему усмотрению. В балансе они могут и отсутствовать.