Рынок ссудных капиталов определяется как совокупность специализированных кредитно-финансовых учреждений, механизмов кредитных отношений и кредитного законодательства, посредством которых осуществляется движение ссудного капитала.
Ссудный капитал – рассматривается как денежный капитал, предоставляемый в ссуду за плату в виде процента.
Базовые принципы функционирования ссудного капитала:
возвратность (предоставляется во временное пользование);
срочность (предоставляется на изначально фиксированный срок);
платность (предоставляется на платной основе).
Основные источники ссудного капитала:
свободные финансовые ресурсы государства, юридических и физических лиц, аккумулированные, в основном, на депозитных счетах в кредитных организациях;
денежные капиталы временно высвобождающиеся в процессе круговорота промышленного и торгового капиталов и аккумулируемые, в основном, на счетах юридических лиц в кредитных организациях.
Общая структура рынка ссудных капиталов:
денежный рынок – как совокупность краткосрочных кредитных операций, обслуживающих, в основном, движение оборотных средств;
рынок капиталов – как совокупность среднесрочных и долгосрочных кредитных операций, обслуживающих, в основном, движение основных средств;
фондовый рынок – как совокупность кредитных операций по обслуживанию рынка ценных бумаг;
ипотечный рынок – как совокупность кредитных операций по обслуживанию рынка недвижимости.
Кредит, как экономическая категория, отражающая движение ссудного капитала.
Основные участники рынка ссудных капталов:
Инвесторы:
государство (специальные депозитные счета для хранения финансовых резервов; золото – валютные резервы в Центральном банке; расчетные счета государственных предприятий и учреждений, в том числе – коммерческих банках);
физические лица (сберегательные счета, текущие валютные и рублевые счета в коммерческих банках и ссудно-сберегательных учреждениях);
юридические лица (все виды счетов в соответствующих кредитных организациях).
Распорядители:
центральный банк, как специализированный эмиссионный банк, находящийся чаще всего в государственной собственности и законодательно наделенный монопольными функциями по формированию, регулированию и структурным преобразованиям рынка ссудных капиталов;
коммерческие банки, как разновидность специализированных кредитно финансовых организаций, осуществляющих основной объем операций на данном рынке;
кредитно – финансовые организации, специализирующиеся на отдельных видах операций на рынке ссудных капиталов (сберегательные кассы, кредитные союзы и т.п.)
Пользователи – государство, юридические и физические лица, выступающие в роли заемщиков.
Дополнительная специфика рынка ссудных капиталов в условиях перехода к рыночной экономике:
нерационально завышенный уровень государственного капитала в уставном капитале большинства ведущих кредитно-финансовых организаций;
недоступность рынка финансовых капиталов для большинства потенциальных заемщиков из числа предприятий производственной сферы и физических лиц из-за высокой ставки ссудного процента;
общая ориентация рынка на краткосрочные операции;
диспропорции в общем составе распорядителей (воснов присутствуют либо крупные банки с высоким удельным весом государственного капитала, либо мелкие банки, из-за ограниченности собственных активов не способные осуществить полноценное обслуживание клиентов).
