Влияние прибыли на финансовое состояние фирмы

Финансовое состояние фирмы характеризует размещение и использование средств фирмы. Оно обусловлено степенью выполнения финансового плана и мерой пополнения собственных средств за счет прибыли и других источников, если они предусмотрены планом, а также скоростью оборота оборотных средств. Поскольку выполнение финансового плана в основном зависит от результатов деятельности фирмы, то финансовое состояние, определяемое всей совокупностью хозяйственных факторов, является наиболее обобщающими показателями.

Получение прибыли фирмой является основанием для ее распределения и последующего использования. Распределение прибыли отражается в финансовом плане и сметах образования и расходования фондов, а также в отчете о прибылях и убытках.

Для оценки финансового состояния фирмы используют показатели платежеспособности и финансовой устойчивости (табл. 2.6).

Одним из показателей, характеризующих финансовое состояние предприятия, является его платежеспособность, Т.е. возможность наличными

Таблица 2.6 Оценка платежеспособности ОАО «Станкостроитель»

Показатели
1. Оборотные активы, тыс. руб.
в том числе:
- запасы
- НДС по приобретенным ценностям
- дебиторская задолженность
- краткосрочные финансовые вложения
-денежные средства
Краткосроч. обязательства, тыс. руб.
Коэффициент абсолютной ликвидности (не ниже 0,2... 0,5)
Коэффициент промежуточной ликвидности (не ниже 1,0)
Коэффициент общей ликвидности (в пределах 1,0 …2,0)

 

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения их в денежную наличность. Понятие платежеспособности и ликвидности очень близки, но второе более емкое от степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективу.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается, как отношение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений к краткосрочным обязательствам. Его значение признается достаточным, если он не ниже 0,2 – 0,5. Если предприятие в текущей момент может на 20-50% погасить все свои долги, то его платежеспособность считается нормальной. Как видно из таблицы 1, абсолютный показатель ликвидности ОАО «Станкостроитель» 0,081 в 2008 году и 0,038 в 2009, т.е. фирма может немедленно погасить краткосрочные обязательства только на 8% и 3,8%, что свидетельствует о низком уровне ее платежеспособности.

Коэффициент промежуточной ликвидности определяется как отношение денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, дебиторской задолженности к краткосрочным обязательствам. Этот показатель характеризует, какая часть текущих обязательств может быть погашена не только за счет наличности, но и за счет ожидаемых поступлений за отгруженную продукцию, оказанные услуги. Из таблицы 1 видно, что коэффициент промежуточной ликвидности 0,42-0,65. Это говорит о том, что предприятие неплатежеспособно даже при условии своевременного проведения расчетов с дебиторами.

Коэффициент общей ликвидности представляет собой отношение всех текущих активов к краткосрочным обязательствам. Он позволяет установить, в какой кратности текущие активы покрывают краткосрочные обязательства.

Из таблицы 2.6 видно, что отношение текущих активов и краткосрочных обязательств в 2008 году ниже, чем соотношение 1:1 и составляет 0,94, а в 2009 выше – 1,2. Это говорит о том, что ОАО «Станкостроитель» в общем, располагает оборотными средствами для погашения краткосрочных обязательств.

Таблица 2.7 – Показатели, характеризующие финансовое состояние ОАО «Станкостроитель»

Наименование показателя	Способ расчёта	За 2008 год	За 2009 год
Показатели, характеризующие рентабельность.
Рентабельность продаж	ROS = Прибыль от продаж/Выручка *100 %	6,1%	5%
Чистая рентабельность продаж	Чист. Прибыль/Выручка *100%	0,5%	0,6%
Коэффициент базовой прибыльности активов	BEP= Прибыль до упл. налогов / ∑ активов*100%	3,2%	0,4%
Рентабельность продукции	ROM = (ЧП/Себестоимость) *100 %	0,6%	0,5%
Рентабельность основных средств	ROFA = ЧП/Основные средства *100 %	2,9%	1,8%

3. Рекомендации по планированию прибыли ОАО «Станкостроитель»

Объем производства продукции, работ и услуг в сопоставимых ценах составил 314611 тыс. руб. уменьшение по сравнению с 2008 годом на 20,1%.

Однако, несмотря на негативное влияние финансового кризиса, на снижение потребительского спроса, акционерное общество в течение 2009 года осуществляло выпуск продукции традиционной номенклатуры.

Рекомендации:

1. Увеличить объемы выпуска продукции, обладающей высокими привлекательными качествами.

2. Продолжение освоения производства новых видов продукции, как по собственному инжинирингу, так и по инжинирингу заказчиков, т.к. в 2009 году общая сумма новых видов продукции составила 99 191 тыс. рублей.

3. Стимулировать тенденцию расширения рынка продаж готовой продукции организациям республики Мордовия (по сравнению с 2008 годом в 2009 году увеличение 2,2 раза).

4. Разрабатывать экспортное направление (В течение 2009 г. объем поставок продукции на экспорт (Казахстан) составил 5,7 млн.руб. или 2,1% от общего объема продаж).

5. Не осуществлять выплату доходов учредителям (участникам) и направить нераспределенную прибыль прошлых лет в сумме 1085 тыс. руб. на покрытие убытка отчетного года.

6. Оптимизировать систему производства, чтобы исключить риски в перебоях поставок сырья на предприятие, связанные с ухудшением финансового положения поставщиков

7. Использовать капитальные вложения (общая величина капитальных вложений в 2009 составила 1590 тыс. руб.) на приобретение нового оборудования, т.к. техническое состояние основных средств акционерного общества является недостаточно благоприятным для обеспечения производственной деятельности. Большая часть оборудования изношена и требует ремонта.

8. Понижать себестоимость продукции, что позволит вести успешную конкурентную борьбу в условиях ужесточения ценовой политики, проводимой покупателями при организации тендеров.

Заключение

В условиях перехода к рынку для любого предприятия крайне важно получать прибыль в результате осуществления деятельности. Прибыль является источником его дальнейшего развития и процветания. Однако, несмотря на то, что прибыль является основным показателем, характеризующим итог деятельности предприятия, она не может служить окончательным показателем эффективности. Для расчета необходимо соотнести полученную прибыль с затратами на производство и реализацию продукции. Для этого служит показатель рентабельности.

Предприятие может не получать прибыль и продолжать ка­кое-то время функционировать. При этом оно может даже расши­рять свою деятельность за счет заемных средств. Несмотря на влияние негативных факторов на предприятии ОАО «Станкостроитель», предпринимались все меры по обеспечению минимального снижения объемов производства продукции и достигнутого уровня средней заработной платы, сохранения рабочих мест и недопущения массового увольнения работников, получения положительного финансового результата.

Планирование прибыли – составная часть финансового планирования и важный участок финансово-экономической работы на предприятии. Планирование прибыли производится раздельно по всем видам деятельности предприятия.

Объектом планирования являются планируемые элементы балансовой прибыли, главным образом, прибыль от реализации продукции, выполнения работ, оказания услуг. Основой для расчета является объем производственной программы, который базируется на заказах потребителей и хозяйственных договорах.