Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг, осуществляемые кредитными организациями

 

Виды профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг:

- Брокерская деятельность

- Дилерская деятельность

- Деятельность по управлению ценными бумагами

- Клиринговая деятельность

- Деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг

- Депозитарная деятельность

- Деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг

Деятельностью остальных профессиональных участников рынка является предоставление услуг, обеспечивающих оперативность, надежность и гарантированность исполнения всех условий сделок, совершаемых на фондовом рынке.

Классификация профессиональной деятельности по выполняемым функциям на рынке ценных бумаг

Группировка профессиональной деятельности по выполняемым функциям на рынке ценных бумаг:

1. Осуществление торговых операций:

- брокеры

- дилеры

- управляющие

2. Организация торговли:

- фондовые биржи

- внебиржевые организаторы торговли

3. Учет взаимных обязательств:

- клиринговые организации

4. Учет движения и фиксация прав собственности:

- депозитарии

- рееестродержатели

При этом на осуществление брокерской, дилерской, деятельности по управлению ценными бумагами, депозитарной, клиринговой, деятельности по организации торговли выдается лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг; деятельности по организации торговли - лицензия фондовой биржи; деятельности по ведению учета владельцев ценных бумаг - лицензия на ведение реестра.

При наличии соответствующей лицензии профессиональные участники рынка ценных бумаг могут совмещать деятельность:

- брокерскую, дилерскую, по управлению ценными бумагами с депозитарной;

- клиринговую с депозитарной;

- по организации торговли на рынке ценных бумаг с клиринговой.

Брокерской деятельностью признается деятельность по совершению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами за счет клиента.

Особенности деятельности брокера как поверенного и комиссионера

Брокер может совершать сделки, выступая:

- в качестве поверенного. Совершает сделки от имени и за счет клиента, заключая договор поручения, выступает в качестве поверенного, не приобретая прав и обязанностей по сделке;

- в качестве поверенного. Совершает сделки от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом, приобретая права и обязанности по сделке.

Профессиональный участник рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерскую деятельность, именуется брокером.

Сделки, осуществляемые по поручению клиентов, во всех случаях подлежат приоритетному исполнению по сравнению с дилерскими операциями самого брокера при совмещении им деятельности брокера и дилера.

На денежные средства клиентов, находящиеся на специальных брокерских счетах, не может быть обращено взыскание по обязательствам брокера.

Брокер не вправе зачислять собственные денежные средства на специальный брокерский счет, за исключением случаев их возврата клиенту или предоставления займа клиенту в законодательно установленном порядке.

Брокеру предоставляется право использовать в своих интересах денежные средства, находящиеся на специальном брокерском счете, только если это предусмотрено договором о брокерском обслуживании. При этом он обязан гарантировать клиенту исполнение его поручений за счет указанных денежных средств или их возврат клиенту в указанный им срок.

Денежные средства клиентов, предоставивших право их использования брокеру в его интересах, должны находиться на специальных брокерских счетах, отдельных от специальных брокерских счетов, на которых находятся денежные средства клиентов, не предоставивших брокеру такого права.

Брокер имеет право предоставлять клиенту взаем денежные средства и ценные бумаги для совершения сделок купли-продажи ценных бумаг при условии предоставления клиентом обеспечения.

Сделки, совершаемые с использованием денежных средств или ценных бумаг, переданных брокером взаем, именуются маржинальными сделками. Права и обязанности брокера представлены в таблице 1. Условия договора займа, сумма займа или порядок ее исчисления обусловливаются договором о брокерском обслуживании. Брокер вправе взимать с клиента проценты по предоставляемым займам.

 

57. Правовое регулирование валютных операций кредитных
организаций.

 

Валютные операции осуществляются коммерческими банками как на внешнем, так и на внутрен-нем валютных рынках.

Основными видами валютных операций уполномоченных банков в соответствии с Законом «О ва-лютном регулировании и валютном контроле» являются: - операции между резидентами с валютными ценностями (операции включают приобретение, отчуждение, использование в качестве средства пла-тежа);- операции между резидентом и нерезидентом с валютными ценностями, рублями и внутренни-ми ценными бумагами; - операции между нерезидентами с валютными ценностями, рублями и внут-ренними ценными бумагами;- переводы с заграничного счета на счет того же лица в РФ и наоборот (валюты, рублей, ценных бумаг);- переводы нерезидентом рублей и ценных бумаг со счета в РФ на счет того же лица в РФ.

Теперь многие операции с рублями и рублевыми бумагами законом формально отнесены к валютным операциям, если в них участвуют нерезиденты.