Поиск: Рекомендуем: Почему я выбрал профессую экономиста Почему одни успешнее, чем другие Периферийные устройства ЭВМ Нейроглия (или проще глия, глиальные клетки) Категории: Астрономия Биология География Другие языки Интернет Информатика История Культура Литература Логика Математика Медицина Механика Охрана труда Педагогика Политика Право Психология Религия Риторика Социология Спорт Строительство Технология Транспорт Физика Философия Финансы Химия Экология Экономика Электроника

Главная О нас Популярное ТОП Новые страницы Случайная страница Контакты FAQ ЗАКАЗАТЬ РАБОТУ Чистый денежный поток определяется как разность притока и оттока денежных средств ⇐ Предыдущая11121314151617181920Следующая ⇒ План движения денежных средств служит инструментом для управления денежными средствами с целью поддержания необходимого уровня платежеспособности предприятия и недопущения, как дефицита денежных средств (кассового разрыва), так и накопления избытка ликвидности (чрезмерного остатка средств на счетах и в кассе) в соответствии с целевым показателем “Неснижаемый остаток денежных средств”. Пример 7.1 Составить план денежных поступлений и выплат на второй квартал и определить объем требуемого краткосрочного финансирования. Таблица 7.1 Исходные данные Показатель Март Апрель Май Июнь Выручка от реализации продукции (метод начисления), тыс. р.         Отток денежных средств, тыс. р.           Покупателям предоставляется месячная отсрочка платежа. Остаток денежных средств на начало квартала 50 тыс.р. Неснижаемый остаток денежных средств - 5 тыс.р. Решение При решении задачи необходимо учесть, что поступления денежных средств за реализованную продукцию будут на месяц отставать от начисленной выручки. Результаты расчетов представлены в табл. 7.2. Таблица 7.2 Проект прогноза движения денежных средств в тыс. р. Показатель Апрель Май Июнь Поступления денежных средств       Отток денежных средств       Чистый денежный поток (текущее сальдо) - 40 - 50 +50 Начальное сальдо     -40 Конечное сальдо   -40   Неснижаемый остаток денежных средств       Требуемая дополнительная краткосрочная ссуда   +45     Для балансирования денежных поступлений и выплат в мае необходимо взять кредит на месяц на сумму 45 тыс.р. Предположим, что процентная ставка по кредиту 20 %. Окончательный вариант прогноза движения денежных средств представлен в табл. 7.3. Таблица 7.3 Прогноз движения денежных средств в тыс. р. Показатель Апрель Май Июнь Поступления денежных средств       от текущей деятельности       кредит       Отток денежных средств       от текущей деятельности       погашение процентов по кредиту     0,75 Погашение основной суммы долга       Чистый денежный поток - 40 - 5 4,25 Начальное сальдо       Конечное сальдо     9,25 Неснижаемый остаток денежных средств

Плановый баланс активов и пассивов позволяет спланировать изменения в активах и пассивах компании, оценить планируемые изменения финансового состояния предприятия на конец бюджетного периода и выразить их в виде финансовых показателей: ликвидности, эффективности, финансовой устойчивости. В данном документе отражается финансовое состояние компании на конкретную плановую дату и показывается, какими средствами финансирования будет обладать компания, и как будут используоваться данные средства.

Наиболее простым методом разработки планового баланса активов и пассивов является метод процента от продаж.

Бюджетирование – это технология планирования, учета и контроля доходов и расходов, денежных поступлений и выплат, финансовых ресурсов и источников их формирования, пронизывающая все уровни управления предприятия.

Бюджет представляет собой разновидность планового документа со следующим характерными чертами:

• всегда имеет абсолютное количественное выражение;

• предусматривает конкретное лицо, ответственное за исполнение;

• обеспечивает стоимостно е выражение целей предприятия, стратегий и намеченных мероприятий;

• содержит количественные, привязанные ко времени, обоснованные расчетами и согласованные с вышестоящим уровнем управления данные о потребности в ресурсах и (или) источниках их формирования;

• составляется в табличной форме;

• является инструментом контроля за использованием ресурсов.

Цель составления бюджета – планирование и учет результатов деятельности предприятия, прежде всего финансовых.

Система основных операционных и финансовых бюджетов, разрабатываемых на коммерческих предприятиях, представлена на рисунке.

Вопросы для обсуждения

1. Охарактеризуйте виды финансовых планов, составляемых на предприятии

2. Назовите методы финансового планирования. Какова область применения данных методов?

3. В чем заключается назначение бюджетирования?

4. Перечислите виды бюджетов, составляемых на предприятии при использовании бюджетного метода финансового планирования.

5. Раскройте цели составления и содержание бюджета денежных поступлений и выплат.

6. Назовите мероприятия, позволяющие сбалансировать притоки и оттоки денежных средств.

7. Приведете примеры различий по суммам и по времени в определении доходов и поступлений денежных средств, расходов и отчислений денежных средств.

8. Как рассчитывается чистый денежный поток предприятия? О чем говорит отрицательный чистый денежный поток в плановом периоде?

9. Раскройте содержание финансового раздела бизнес-плана.

10. Охарактеризуйте положения, на основе которых базируется метод процента от продаж.

7.3. Задачи и ситуации

Задача 7.1

Составить прогноз бухгалтерского баланса методом процента от продаж.

Исходные данные. Фактическая выручка отчетного года - 50 млн. р. На конец отчетного года оборотные активы предприятия составляли 4 млн. р., внеоборотные активы - 6 млн. р.

Текущие обязательства предприятия на конец отчетного года - 3 млн. р., долгосрочные кредиты - 2 млн. р. Собственный капитал предприятия - 5 млн. р., в том числе нераспределенная прибыль 2 млн. р.

В плановом периоде предполагается 7-процентная чистая рентабельность продаж и 40-процентная норма распределения чистой прибыли. Плановый темп прироста выручки 25 %. Увеличение объемов производства будет происходить за счет имеющихся на предприятии свободных производственных мощностей.

Дата добавления: 2016-07-29; Мы поможем в написании ваших работ!; просмотров: 848 | Нарушение авторских прав

Лучшие изречения:

Большинство людей упускают появившуюся возможность, потому что она бывает одета в комбинезон и с виду напоминает работу © Томас Эдисон
==> читать все изречения...

1794 - | 1557 -