Министерство образования ростовской области

ГОУ НПО ПРОФЕССИОНАЛЬНЫЙ ЛИЦЕЙ №19 «бАНК-ЛИЦЕЙ»

КУРСОВАЯ работа на тему:

«УВЕЛИЧЕНИЕ УСТАВНОГО КАПИТАЛА аКЦИОНЕРНОГО БАНКА»

Выполнила учащаяся группы СБ-31

Бедросян Тамара

 

Проверил преподаватель БО

Стаценко И.В.

 

 

г. Ростов-на-Дону

2008 год

СОДЕРЖАНИЕ:

Введение

 

Глава I Теоретическая часть

 

I.1 Ресурсы Коммерческого Банка

I.2 Понятие и структура собственного капитала

I.3 Источники собственного капитала

I.4 Уставный капита банка

I.5 Способы увеличения собственных средств банка

I.6 Способы размещения акций

 

 

Глава II Практическая часть

 

Заключение

 

Список используемой литературы

 

 

ВВЕДЕНИЕ

Среди новых субъектов хозяйствования, появившихся в связи с радикальным реформированием экономики, большой интерес представляют банки, действующие как коммерческие юридические лица и образующие банковскую систему.

Подъем экономики, решение социально-экономических проблем в России во многом связано со стабильностью банков и банковской системы. Как показывает мировой опыт, надежная банковская система является мощным катализатором экономического роста, без нее не может эффективно функционировать рыночная экономика.
В то же время стабильность банковской системы зависит от состояния реального сектора экономики, где создаются материальные ценности. Взаимозависимость банковской системы и состояния экономики отчетливо проявилась во время финансово-банковского кризиса в августе 1998 года. Выдвигаемая на передний план проблема роста собственного производства может быть решена повышением инвестиционной активности, то есть с участием банков. Инвестиции в реальное производство способны не только улучшить состояние банков и хозяйственных структур, но и существенно ускорить нормализацию экономики.
Первичным звеном банковской системы является банк. Он должен мобилизовать свободные денежные средства физических и юридических лиц, превращать их в капитал, осуществлять кредитование заемщиков, организовывать безналичные расчеты, осуществлять валютные операции и операции с ценными бумагами и т.д.
Банки по своей природе являются одновременно субъектами и публично-правовых и частно-правовых отношений, в них органично сочетаются общественные и частные интересы. Осуществляя самостоятельно предпринимательскую банковскую деятельность, банки обязаны соблюдать установленные Банком России нормативы, подчиняться регулированию с его стороны, но при этом они выполняют частные функции, реализуют частные интересы.

Необходимо обеспечивать, во-первых, соответствие правового регулирования отношений в банковской сфере экономическим требованиям рыночной экономики, а, во-вторых, использование правовых средств, потенциальных возможностей банковского законодательства (правовой формы) для активного воздействия на развитие производства.

Правовым регулированием должны охватываться все стороны деятельности банка, все экономические, управленческие факторы, обеспечивающие его нормальную работу. Одним из таких механизмов является и уставный капитал банка. Своеобразие правосубъектности банков обуславливает (или включает в себя) определенную специфику формирования и управления уставным капиталом.

Законодательство, регулирующее формирование и управление уставным капиталом банков, получило свое начало в связи с созданием коммерческих структур, в том числе и банков при переходе российской экономики к рынку.

Речь идет как об общем законодательстве, нормы которого регулируют вопросы уставного капитала:

1.Гражданский Кодекс Российской Федерации;

2.Федеральный Закон «Об акционерных обществах»;

3.Федеральный Закон «Об обществах с ограниченной ответственностью»;

4.Федеральный Закон «О банках и банковской деятельности»;

5.Федеральный Закон «О Центральном Банке Российской Федерации (Банк России)». [1]

 

Глава I Теоретическая часть

I.1 РЕСУРСЫ КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА

Коммерческие банки для ведения коммерческой и хозяйственной деятельности должны располагать денежными средствами, т.е. ресурсами. В современных условиях проблема формирования ресурсов имеет первостепенное значение.

Банковские ресурсы образуются в результате проведения банками пассивных операций и отражаются в пассиве баланса.

Ресурсы коммерческих банков, или банковские ресурсы, - это совокупность средств, имеющих в распоряжении банков и используемых для осуществления активных операций.

По способу образования ресурсы коммерческого банка подразделяются на собственные и привлеченные (обязательства перед клиентами и кредитными организациями) средств.

Собственные средства – средства, полученные от акционеров (участников) банка при его создании и образованные в процессе его деятельности. Они находятся в распоряжении банка без ограничения сроков.

Привлеченные средства – средства клиентов, полученные на определенный срок или до востребования. К заемным средствам относят средства, полученные от кредитных организаций.

Основной источник ресурсов коммерческого банка – привлеченные средства (70-80% всех банковских ресурсов). По характеру образования их разделяют на средства, полученные от клиентов банка и заимствованные в банковском секторе. На долю собственных средств банка приходится 22-30%, что в целом отвечает сложившийся мировой банковской практике.[2]

 

I.2 Понятие и структура собственного капитала

Собственный капитал составляет основу деятельности коммерческого банка. Он формируется в момент создания банка и первоначально состоит из сумм, полученных от учредителей в качестве их взноса в уставный капитал банка. Взносы могут производится как напрямую – если банк создается в форме общества с ограниченной ответственностью, так и через покупку акций – если банк создается в форме акционерного общества. К собственному капиталу относятся также все накопления, получаемые банком в процессе его деятельности, которые не были распределены среди акционеров (участников) банка в виде дивидендов либо израсходованы на другие цели, а также прирост стоимости его активов.

Собственный капитал действующего банка олицетворяет ту сумму денежных средств, которая будет распределена среди акционеров (участников) банка в случае его закрытия. Иными словами, если реализовать все активы банка, т.е. принадлежащие ему ценные бумаги, здания, оборудования и т.п., и востребовать все выданные им ссуды, а вырученную сумму направить на погашения обязательств банка перед третьими лицами (вкладчиками, кредиторами), то оставшаяся после этого сумма и будет тем фактическим собственным капиталом, на который могут претендовать акционеры (участники).

Собственный капитал обеспечивает банку экономическую самостоятельность и стабильность функционирования, он является тем резервом ресурсов. который позволяет поддерживает платежеспособность банка даже при утрате им части своих активов.[3]

 

I.3 ИСТОЧНИКИ СОБСТВЕННОГО КАПИТАЛА БАНКА

 

Источниками собственного капитала банка являются:

- Уставный капитал;

- Добавочный капитал;

- Фонды банка;

- Нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет.

 

Уставный капитал кредитной организации образуется из величины вкладов ее участников и определяет минимальный размер имущества, гарантирующего интересы ее кредиторов.

Добавочный капита л включает в себя: прирост стоимости имущества при его переоценке и эмиссионный доход, т.е. разницу между ценой размещения акций при эмиссии и их номинальной стоимости.

Фонды банка – образуются из прибыли в порядке, установленном учредительными документами банка с учетом требований действующего законодательства. К их числу относятся: резервный фонд, фонды специального назначения, фонды накопления и другие фонды, которые банк считает необходимым создавать при распределении прибыли.

Резервный фонд предназначен для покрытия убытков и потерь, возникающих в результате деятельности банка.

Фонды специального назначения создаются также из чистой прибыли отчетного года. Они являются источником материального поощрения и социального обеспечения работников банка.

Фонды накопления представляют собой нераспределенную прибыль банка, зарезервированную в качестве финансового обеспечения при создании нового имущества.

Каждый коммерческий банк самостоятельно определяет величину собственных средств и их структуру исходя из принятой им стратегии развития. Если банк, подчиняясь законам конкурентной борьбы, стремится расширить круг своих клиентов, в том числе за счет крупных предприятий, испытывающих постоянную потребность в привлечении банковских кредитов, то, естественно, его собственный капитал должен увеличиваться.

Величина собственного капитала определяет конкурентную позицию банка на внутреннем и международном рынках.[4] [5]

 

 

I.4 УСТАВНЫЙ КАПИТАЛ БАНКА

 

Уставной капитал (фонд) банка – это отправная точка организации банковского дела. В зависимости от формы организации банка по-разному происходит образование уставного капитала. Если банк создается как АО, то уставной капитал формируется в сумме номинальной стоимости акций, распространяемых либо путем открытой подписки на них (в случае организации банка как открытого акционерного общества), либо в порядке распределения всех акций между учредителями в соответствии с размером их доли в уставном фонде (закрытого акционерного общества).

Уставный капитал кредитной организации составляется из вели­чины вкладов ее участников и определяет минимальный размер иму­щества, гарантирующего интересы ее кредиторов.

Банк России устанавливает норматив минимального размера ус­тавного капитала вновь регистрируемой кредитной организации, пре­дельные размеры неденежных вкладов в уставный капитал кредитной организации, а также перечень видов имущества в неденежной фор­ме, вносимого в оплату уставного капитала. Норматив минимального размера уставного капитала кредитной организации может устанав­ливаться в зависимости от вида кредитной организации.

Если банк создан как общество с ограниченной ответственностью, он имеет уставный фонд, разделенный на доли, размер которых определяется учредительными документами, при этом участники банка несут ответственность по его обязательствам в пределах своей доли.

Независимо от организационно-правовой формы банка его уставный фонд формируется полностью за счет вкладов участников – юридических и физических лиц и служит обеспечением их обязательств. Формирование уставного капитала за счет привлеченных средств не допускается. При создании банка уставной фонд может формироваться только за счет денежных средств и материальных активов.[6]

Уставный капитал (УК) коммерческого банка — это денежное вы­ражение имущества, которым банк должен обладать как юридичес­кое лицо и как хозяйствующая единица (не менее некоторой норма­тивно устанавливаемой величины), т.е. это тот размер имущества, только при наличии которого вновь создаваемый банк может быть вообще зарегистрирован в качестве юридического лица и получить первую, простейшую банковскую лицензию. Официально зарегист­рированный в учредительных документах фактический УК банка (не ниже минимально необходимого, но не ограничиваемый сверху) — это та сумма, которой банк отвечает перед своими кредиторами в конечном счете, т.е. если для выполнения своих обязательств, для оплаты долгов у него не останется иных средств.

Средства федерального бюджета и государственных внебюджет­ных фондов, свободные денежные средства и иные объекты собствен­ности, находящиеся в ведении федеральных органов государственной власти, не могут быть использованы для формирования уставного ка­питала кредитной организации, за исключением случаев, предусмот­ренных в федеральных законах.

Средства бюджетов субъектов РФ, местных бюджетов, свободные денежные средства и иные объекты собственности, находящиеся в ведении органов государственной власти субъектов РФ и органов местного самоуправления, могут быть использованы для формирова­ния уставного капитала кредитной организации на основании соот­ветственно законодательного акта субъекта РФ или решения органа местного самоуправления.

Уставный капитал в коммерческом банке формируется через 30 дней после его регистрации. Банк России устанавливает минимальный размер уставного капитала для вновь регистрируемых кредитных организаций в пределах 5 миллионов евро. [7] Учредители могут использовать для оплаты долей и акций при формировании уставного капитала денежные средства в рублях, денежные средства в иностранной валюте, материальные активы. Доля материальных активов нормируется. В общем размере уставного капитала материальных активов должно быть не больше 10%.

Уставный капитал банка (как непосредственно, так и в составе его собственного капитала) выполняет ряд весьма важных функций.

Во-первых, на начальном этапе работы банка он выступает в роли стартовых средств, необходимых для первоочередных расходов, без которых он просто не сможет начать работу (приобретение земли, здания, оборудования, найм персонала и т.д.).

Во-вторых, велика роль капитала и на последующих этапах развер­тывания банковских операций. В период роста банк нуждается в дополнительном капитале для создания новых мощностей. И с этой целью банки часто прибегают, в частности, к привлечению новых уча­стников — акционеров или пайщиков, т.е. к увеличению своего УК.

В-третьих, капитал является регулятором деятельности банка, в том числе ограничителем неоправданно быстрого роста объема его операций и соответствующих рисков. Органы надзора, выдвигая определенные требования в части капитала, тем самым задают нор­мы экономического поведения, призванные оберегать банк от фи­нансовой неустойчивости и чрезмерных рисков.

В-четвертых, наличие солидного капитала создает и укрепляет доверие клиентов к банку.

Впрочем, российский (и не только российский) опыт показыва­ет, что банки с более крупными капиталами могут оказаться и са­мыми надежными, и наименее устойчивыми.

 

Глав­ное различие здесь связано с увеличением или неувеличением раз­мера собственного капитала банков.

При этом банкам из обеих групп целесообразно придерживаться следующих простых правил.

1. Планировать капитал необходимо как в долгосрочном аспекте (год и более), так и в оперативном порядке, поскольку показатели величины многих элементов капитала и связанных с ними рисков очень подвижны.

2. Планирование величины и структуры собственного капитала предполагает прогнозирование динамики и пропорций его элемен­тов, что особенно актуально в отношении наиболее подвижных со­ставляющих расчета капитала: финансовых результатов, резервов, дебиторской задолженности. Если нельзя изменить величину умень­шающих статей расчета капитала (например, собственных выкуплен­ных акций или кредитов участникам и инсайдерам[8] сверх установ­ленных лимитов), то необходимо продумать меры, способствующие росту увеличивающих статей расчета капитала (например, увеличе­ние доходов и/или сокращение расходов банка).

3. Планирование капитала неразрывно связано с прогнозирова­нием динамики рисков банковской деятельности. Так, если анализ обнаруживает тенденцию роста в балансе удельного веса высокорис­ковых активов, то банк должен запланировать источники увеличения размера собственных средств, причем так, чтобы темпы роста капи­тала опережали темпы роста принимаемых рисков.

Для успешного планирования банками величины и структуры собственных капиталов очень важны как методика расчета капитала, так и ее неизменность в течение определенного времени (допустим, хотя бы в пределах года). Между тем Банк России до сих пор придер­живался противоположного взгляда, излишне часто внося измене­ния в свои нормативные акты.

Капитал должен быть достаточным, но не избыточным. Между тем статистика показывает, что наши банки в последние годы опре­деленно перестраховываются в этой части. Имеющиеся данные сви­детельствуют о том, что абсолютное большинство наших банков под­держивало показатель достаточности капитала на явно завышенном уровне.[9]

I.5 Способы увеличения собственных средств банка

Для банков, не намеренных существенно наращивать масштабы своей деятельности, достаточность собственного капитала рассматривается как относительный показатель. Однако это нельзя пони­мать так, будто не особенно амбициозные банки могут вовсе не ду­мать об увеличении своих капиталов; такая необходимость в опреде­ленной мере имеется и у них.

Во-первых, позиция регулирующих органов на этот счет не на­столько тверда, чтобы она не изменилась опять в сторону ужесточения требований к достаточности капитала, и она может быть выражена разнообразными опосредованными способами (изменение методики расчета собственных средств, учитываемых при расчете обязательных нормативов, изменение значений самих этих нормативов).

Во-вторых, увеличение капитала может стать необходимостью потому, что так нужно конкретным клиентам, которые хотели бы и дальше работать с банком, если он будет способен проводить такие операции и в таких масштабах, которые ему сейчас не под силу из-за ограниченности собственного капитала. Достаточный капитал в этом аспекте выступает неплохим аргументом в конкурентной борьбе.

В-третьих, инфляция ведет к тому, что рост собственных номиналь­ных средств банка оказывается вообще постоянной необходимостью.

Что касается прочих банков, склонных к проведению агрессив­ной экспансионистской политики на рынках, то для них увеличение собственного капитала — такое же естественное необходимое усло­вие деятельности, как привлечение новых клиентов и увеличение масштабов предлагаемых продуктов (услуг). Чем выше доля собствен­ных средств в структуре баланса банка, тем более он устойчив. В то же время чрезмерно высокий уровень данного показателя, как пра­вило, свидетельствует о недостаточном развитии банка как коммер­ческой организации».

В общем случае справедливо такое правило: капитал банка (учи­тываемый при расчете обязательных нормативов) можно увеличивать не только путем наращивания его «плюсующих» элементов (УК и др.), но и за счет уменьшения его «минусующих» составляющих. К последним относится:

1) нематериальные активы (по остаточной стоимости), включая даже программные продукты и лицензии, вложения в создание (из­готовление) и приобретение таких активов;

2) собственные акции, выкупленные у акционеров (включая ак­ции, имеющие рыночную котировку), перешедшие к банку паи его участников-пайщиков;

3) непокрытые убытки прошлых лет и текущего года;

4) недосозданные резервы;

5) часть вложений банка в акции (паи) других организаций;

6) часть УК и иных собственных средств банка, для формирования которой были использованы средства из ненадлежащих источников;

7) просроченную дебиторскую задолженность длительностью свы­ше 30 календарных дней;

8) субординированные кредиты кредитным организациям-резидентам в части, которую последние учитывают в составе дополнительного капитала;

9) кредиты, гарантии и поручительств, выданные учредителями, участниками и инсайдерам сверх установленных ограничений;

10) остаточную стоимость основных средств, превышающую сумму собственных средств банка;

11) и др.

 

Источники наращивания капитала: [10]

Таких источников несколько.

I. Дополнительные взносы в уставный капитал, которые могут делать прежние и/или новые участники (акционеры или пайщики) банка. Это один из основных источников роста собственных средств российских банков на современном этапе.

Этот источник привлекателен, в частности, тем, что не связан с необходимостью платить дополнительные налоги (в отличие от способа увеличение капитала за счет прибыли). Однако он весьма сложен: банк должен убедить участников, включая потенциальных, в том, что отвлечение из средств на пополнения капитала банка оправдано, и доказательством тому может служить обеспечение участникам приемлемого уровню доходов в виде дивидендов. Следовательно, дивиденды – это та цена, которую банк должен платить, если он намерен воспользоваться рассматриваемым источником увеличения своего капитала; эта цена может оказаться тяжелым бременем для банка.

Своеобразным стимулятором для банков в форме АО здесь мог стать инструмент привилегированных акций с фиксированным дивидендом (или даже привилегированных кумулятивных акций), дающий акционерам определенные гарантии получения дохода в виде дивидендов. Однако следует иметь ввиду, что в соответствии с Положением ЦБ РФ № 215 полученное таким путем приращение УК может быть включено только в состав дополнительного капитала, а он при расчете собственного капитала будет учтен в размере, не превышающем 100% основного капитала (только обыкновенные акции, а также привилегированные, но не гарантирующие фиксированного дивиденда, могут включаться в расчет основного капитала). Таким образом, на указанном пути имеются серьёзные (хотя, видимо, во многом искусственные) ограничения для экстенсивного увеличения банками своих капиталов. Это не считая того, что в российской экономике на современном этапе вообще немного свободных денег, на привлечение которых УК банки могли рассчитывать.

Банки могут воспользоваться нормой п. 15.3 Инструкции № 102-И «О правилах выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на территории РФ», которая разрешает направлять на капитализацию:

· средства полученные от продажи акций банка их первым владельцам по цене выше номинальной стоимости (эмиссионный доход) (касается банков, организованных в форме АО);

· средства, полученные в результате переоценки находящихся на балансе банка основных средств (прирост стоимости имущества при переоценке). Такие средства принимаются в расчет не чаще одного раза в 3 года;

· годовые остатки средств фондов специального назначения и других фондов в части, сформированной за счет прибыли;

· годовые остатки средств фондов накопления;

· Средства, составляющие разницу между УК и собственным капиталом банка;

· остатки нераспределенной прибыли предшествующих лет.

С Уставным капиталом связана и другая проблема: в случае его увеличения рассматриваемым способом могут изменяться доли участников в собственности банка, что в зависимости от обстоятельств может иметь как положительные, так и отрицательные последствия либо для развития банка в целом (передел собственности часто сопровождается нестабильностью), либо для отдельных групп его участников. Последние обычно опасаются потерять влияние на дела банка, поэтому, даже не располагая средствами для увеличения УК, нередко не желают привлекать новых участников.

После того, как банку удалось найти состоятельных лиц, готовых внести средства в его УК, и все вопросы с ними в предварительном порядке согласованы, предстоит преодолеть многочисленные ограничения, установленные как в законодательстве, так и Центральным банком, пройти процедуры обоснований и согласований. При этом следует иметь в виду следующие моменты.

 

1. Все юридические лица, участвующие в увеличении УК банка, должны предъявить аудиторские заключения о достоверности их финансовой отчетности. Кроме того, они должны представить свои балансы и отчеты о прибылях и убытках за последний год деятельности, балансы на последнюю отчетную дату (с отметками налоговых органов), балансы на дату внесения средств в УК, подтверждающие наличие и достаточность у них собственных средств[11]. В особых случаях Банк России может непосредственно в банке проверить источники средств, вносимых в его УК, финансовое положение вносителей указанных средств, наличие у них достаточных собственных чистых активов (п. 17.6 Инструкции ЦБ № 109-И «О порядке принятия Банком России решения о государственной регистрации кредитных организаций и выдаче лицензий на осуществление банковских операций»). Имеются в виду случаи, когда имеются основания предполагать, что банк использует различные схемы фиктивной капитализации.

2. Юридическое лицо, намеренное приобрести более 5% УК, обязано представить доказательство отсутствия у него задолженности перед бюджетами. В случае приобретения одним участником (или группой связанных участников) более 20% УК представляется также расчет показателя чистых активов и коэффициента текущей ликвидности. Физические лица, приобретающие более 20% УК, должны представить документы для проверки их финансового положения. Любой участник, приобретающий более 20% УК крупного банка, проходит также процедуру предварительного согласования в ЦБ и органах антимонопольного регулирования.

Чтобы упростить процедуру, банки, как правило, стараются не допускать приобретения одним участником более 20% или даже более 5% УК. Но нередко потенциальные участники не заинтересованы в таком дроблении УК. Да и для тех, кто приобретает меньшие доли, условия все равно достаточно жесткие: ЦБ требует от аудиторских организаций проведения проверок (предпочтительно сплошных) правомерности формирования УК банков за счет средств участников.

3. Указание ЦБ № 513-У от 19 марта 1999г. «О порядке оплаты уставного капитала кредитных организаций иностранной валютой…» разрешается резидентам и нерезидентам – участникам банков (как вновь создаваемых, так и действующих), в том числе новым, оплачивать частично или полностью свои доли в УК иностранными валютами в безналичной (юридические лица) и/или наличной формах. Для этого резидентам не нужно получать у ЦБ разрешение на осуществление валютной операции. Что касается нерезидентов, то они могут внести валютные средства в УК после получения разрешения в соответствии с требованиями главы 3 Положения ЦБ № 437 от 23 апреля 1997г. «Об особенностях регистрации кредитных организаций с иностранными инвестициями и о порядке получения предварительного разрешения Банка России на увеличение уставного капитала зарегистрированной кредитной организации за счет средств нерезидентов». При оплатеакций (паев)кредитных организаций средствами в валюте могут использоваться евро и национальные валюты ограниченного числа экономически развитых стран (см. п. 1.4 Указания № 513).

Акции банков в форме АО оплачиваются в соответствии с Инструкцией Банка России № 102 «О правилах выпуска и регистрации ценных бумаг кредитными организациями на территории РФ», а паи банков в форме ООО – в соответствии со ст. 16 и 19 Закона «Об обществах с ограниченной ответственностью» с учетом особенностей, установленных в п.п.3.2 – 3.8 Указания № 513.

 

II. Прибыль – другой важный источник увеличения собственных капиталов банков, значение которого возрастает. В состав основного капитала банков включается только прибыль, подтвержденная аудиторским заключением.

Если банк хочет включать в состав основного капитала прибыль и фонды текущего (еще не завершенного) финансового года, то ему придется проводить промежуточные аудиторские проверки, что дорого стоит. Прибыль и фонды, не подтвержденные аудитором, можно включать лишь в состав дополнительного капитала.

В нормальных условиях капитал в значительной мере формируется за счет генерируемых внутри банка средств специальных фондов и других собственных ресурсов. Такой путь наращивания капитала относительно быстр и экономичен, позволяет банку обойти некоторые сложные процедуры регистрации увеличения УК, избежать крупных затрат на эмиссию новых акций и потерь, связанных с тем, что средства, идущие на пополнение УК акционерного банка, временно замораживаются на накопительном счете в ЦБ. Важно и то, что увеличение капитала за счет внутренних источников, как уже отмечалось, не несет опасности утраты существующими участниками контроля над банком, сдерживает падение их доли в собственности и сокращение дивиденда на акцию (пай).

Однако этот путь тоже не лишен недостатков. Так, способность зарабатывать прибыль и обеспечивать приемлемую рентабельность зависит от внешних экономических условий, которыми банк, как правило, не может управлять, что нередко делает увеличение капитала за счет внутренних источников (прибыли) проблематичным.

По данным Банка России, за 2002 г. собственные капиталы действовавших кредитных организаций выросли на 28%, или 139,4 млрд. руб., и по состоянию на начало 2003г. составили немногим более 581 млрд. руб. Указанный рост наблюдался у 1118 банков, составлявших 84% от числа действовавших кредитных организаций (в 2003г. – у 1114 банков).

При этом за год собственный капитал банковского сектора увеличился за счет: прибыли и сформированных из нее фондов – на 54,5 млрд. руб., или 42,7% общей суммы увеличения собственных средств (для сравнения: в 1999 г. удельный вес прибыли в увеличении собственных капиталов всех кредитных организаций страны составил 12%); внесения дополнительных вкладов в УК действовавших банков – почти на 44 млрд. руб. (34,5%). эмиссионного дохода – на 15 млрд. руб. (11,8%). Переоценка имущества банка дала им около 4 млрд. руб. (3,1%) по сравнению с 37,5 млрд. руб. (22,4%) в 2001 г. На долю всех перечисленных факторов пришлось 92% роста собственных капиталов действовавших банков.

В 2003 г. вцелом по банковскому сектору основными факторами роста капитала явились увеличения прибыли и сформированных из нее фондов на 65 млрд. руб. (28% общей суммы роста собственных средств), сокращение убытков на 57,5 млрд. руб. (около 25%), рост оплаченного УК действовавших кредитных организаций почти на 48 млрд. руб. (20,6), а также эмиссионного дохода от размещения акций практически на 27 млрд. руб. (11,5%).

Таким образом, за послекризисный период (с лета 1998 г.) основные количественные показатели развития банковской системы России значительно увеличились. В частности, к концу 2003 г. капитал банков вырос в 6,5 раза.

III. Привлечение субординированных кредитов (займов). Этот способ не получил широкого развития, хотя, возможно, он покажется предпочтительным инвесторам, готовым вложить средства в банк на солидные сроки, но не в качестве акционера или пайщика. Для банка такая форма увеличения капитала может быть привлекательна тем, что ее применение равнозначно получению долгосрочного кредита и не влечет изменения структуры собственности.

Субординированный кредит в соответствии с п. 3.5 Положения ЦБ № 215 можно получить в рублях или валютах «развитых» стран на срок не менее 5 лет и, что особенно важно для заемщика, не может быть истребован кредитором до срока погашения (кроме случаев грубого нарушения заемщиком условий договора), а проценты на него, если кредит рублевый, не могут превышать ставки рефинансирования Банка России, а за кредит в валюте – ставки LIBOR[12] + 6% годовых. Погашаться такой кредит (основная сумма долга) должен единовременно после окончания срока кредитования.

Субординированный кредит, полученный на срок более 5 лет, включает в расчет собственных средств банка-заемщика как элемент его дополнительного капитала, если соответствующий кредитный договор соответствует нормативным требованиям Положения №215 и исключена возможность их последующего изменения. Такое включение делается по схеме:

· в период, превышающий 5 лет до окончания срока действия договора, - в полной сумме;

· в последние 5 лет до окончания срока действия договора – по остаточной стоимости.

В любом случае величина субординированного кредита, включаемая в состав дополнительного капитала, не может превышать 50% основного капитала.

В случае ликвидации банка-заемщика требования кредитора по предоставленному им субординированному кредиту могут быть удовлетворены только после полного удовлетворения требований иных кредиторов. Это условие в совокупности с ранее названными подсказывает, что немного найдется желающих выдавать такие кредиты.

Наконец, следует иметь в виду, что увеличение размера УК банка должно быть зафиксировано в его учредительных документах в форме внесения в них необходимых изменений и дополнений после и после всевозможных согласований с Банком России (его территориальным учреждениям) зарегистрировано им, а последнее сопряжено с необходимостью пройти целый комплекс процедур, соблюдая при этом массу формальных и неформальных условий, включая законодательно установленные ограничения.

Таким образом, среди способов увеличения путем наращения размера собственных капиталов банков нет ни одного «простого».

Также, акционерные банки для формирования и увеличения собственного капитала выпускают акции. Выпуск акций банками производится не для того, чтобы непосредственно привлечь дополнительные ресурсы, но главным образом для того, чтобы обеспечить возможность последующего привлечения ресурсов, которая ограничивается нормативом достаточности капитала и другими обязательными нормативами.

Банки-эмитенты вправе выпускать только именные акции. Именные акции банка могут выпускаться только в бездокументарной форме. Номинальная стоимость акций должна выражаться в российских рублях.

Акции банков могут быть обыкновенными и привилегированными. Обыкновенные акции независимо от порядкового номера и времени выпуска должны иметь одинаковую номинальную стоимость и предоставлять их владельцам одинаковый объем прав.

Номинальная стоимость размещенных привилегированных акций не должна превышать 25% от зарегистрированного капитала банка. Привилегированные акции одного типа предоставляют их владельцам одинаковый объем прав и имеют одинаковую номинальную стоимость. Виды акций и объем предоставляемых ими прав определяются уставом банка.

Новая эмиссия акций может осуществляться лишь после полной оплаты акционерами всех ранее размещенных банком акций. Решение об очередном выпуске акций может быть принято только после регистрации изменений, вносимых в устав банка по итогам предыдущей эмиссии относительно нового размера уставного капитала и количества размещенных и объявленных акций.

Открытый акционерный банк вправе проводить открытую подписку (публичное размещение) на выпускаемые им акции и осуществлять их свободную продажу. Он также имеет право проводить и закрытую подписку на выпускаемые акции, за исключением случаев, когда возможность проведения закрытой подписки ограничена уставом банка-эмитента или требованиями правовых актов РФ. Закрытый акционерный банк не вправе проводить размещение акций посредством открытой подписки или иным образом предлагать их для приобретения неограниченному кругу лиц.

Увеличение уставного капитала акционерного банка может происходить:

· во-первых, путем увеличения номинальной стоимости акций, это возможно только при проведении капитализации собственных средств банка-эмитента;

· во-вторых, путем размещения дополнительных акций. Дополнительные акции могут быть размещены только в пределах количества объявленных акций, установленного уставом банка-эмитента. Их размещение возможно также и при проведении капитализации собственных средств банка, т.е. за счет имущества самого банка.

· в-третьих, за счет вкладов третьих лиц, принимаемых в общество, если это не запрещено его уставом.

 

Таким образом, при проведении капитализации собственных средств банк должен выбрать один из вариантов: увеличить номинальную стоимость акций пропорционально увеличению уставного капитала, не изменяя количества обращающихся акций, либо выпустить дополнительные акции на сумму капитализируемого имущества, не меняя номинальной стоимости. При втором варианте дополнительные акции распределяются среди всех акционеров, каждому акционеру распределяются акции той же категории (типа), что и акции, которые ему уже принадлежат, пропорционально их количеству. При обоих вариантах сумма, на которую увеличивается уставный капитал банка за счет его имущества при капитализации собственных средств, не должна превышать разницу между стоимостью чистых активов (собственных средств) банка-эмитента и суммой его уставного капитала и резервного фонда.

В случае размещения дополнительных акций по подписки их оплата осуществляется по цене, определяемой советом директоров (наблюдательным советом) банка исходя из их рыночной стоимости, но не ниже номинальной стоимости. При размещении акций, цена покупки или цена спроса и цена предложения которых регулярно публикуются в печати. их рыночная стоимость определяется с учетом этих цен. Цена размещения дополнительных акций акционерами банка при осуществлении ими преимущественного права приобретения акций может быть установлена ниже цены размещения иными лицами, но не более чем на 10%. Решение об увеличении уставного капитала общества за счет внесения дополнительных вкладов участниками общества принимает общее собрание участников общества большинством голосов (не менее двух третей от общего числа голосов участников общества). Однако уставом общества может быть предусмотрена необходимость большего числа голосов для принятия такого решения.

В случае увеличения уставного капитала общества за счет принятия в общество нового лица и внесения им вклада одновременно с решением об увеличении уставного капитала общества на основании заявления третьего лица о принятии его в общество и внесении вклада должно быть принято решение о внесении в учредительные документы общества изменений. Эти изменения связанны с принятием третьего лица в общество, определением номинальной стоимости и размера его доли, увеличением размера уставного капитала общества и увеличением или снижением долей участников общества. Номинальная стоимость доли, приобретаемой каждым третьим лицом, принимаемым в общество, должна быть равна или меньше стоимости его вклада.

Процедура эмиссии акций включает следующие этапы:

· принятие решения о размещении акций;

· утверждение решения о выпуске акций (дополнительном выпуске) акций;

· государственная регистрация выпуска (дополнительного выпуска) акций; в случае размещения акций путем открытой подписки или путем закрытой подписки среди круга лиц, число которых превышает 500, она сопровождается регистрацией проспекта акций;

· размещение акций;

· государственная регистрация отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) акций.

До заключения сделок, связанных с отчуждением своих акций нерезидентами, банк-эмитент обязан получать предварительное размещение на увеличение своего уставного капитала за счет средств нерезидентов (независимо от объема акций, предполагаемого для размещения среди них). При создании банка с иностранными инвесторами предварительное разрешение на участие нерезидентов в уставном капитале должно быть получено нерезидентами-учредителями.

Решение о размещении акций принимает уполномоченный орган банка – общее собрание акционеров или совет директоров.

Государственную регистрацию выпуска акций банков и других кредитных организаций осуществляет Банк России. В Департаменте лицензирования деятельности и финансового оздоровления кредитных организаций Банка России регистрируются:

· выпуски акций кредитных организаций с уставным капиталом

700 млн. руб. и более (включая в расчет предполагаемые итоги выпуска);

· выпуски акций с долей иностранного участия (в том числе физических и юридических лиц из стран СНГ) свыше 50%;

· выпуски ценных бумаг при реорганизации кредитных организаций;

· выпуски опционов кредитных организаций.

Остальные выпуски ценных бумаг кредитных организаций регистрируются в территориальных учреждениях Банка России.

Размещение акций при создании банка производится среди учредителей на основании подписки. Дополнительные акции могут размещаться посредством подписки, конвертации и распределения.

Государственная регистрация отчета об итогах выпуска (дополнительного выпуска) акций производится регистрирующим органом – Банком России. Не позднее 30 календарных дней после завершения размещения акций банк-эмитент обязан представить в регистрирующий орган отчет об итогах выпуска акций. Регистрирующий орган осуществляет контроль за своевременным представлением эмитентом отчета об итогах выпуска ценных бумаг.

В том случае, если размещено меньшее количество акций, чем предусмотрено решением о выпуске, регистрация итогов выпуска осуществляется в объеме фактически размещенных ценных бумаг. Неразмещенные акции подлежат погашению.

После регистрации итогов выпуска акций средства, находящиеся на накопительном счете банка – эмитента в Банке России, перечисляются на его корреспондентский счет. Снимаются все ограничения и запреты и запреты на использование денежных средств в валюте Российской Федерации и иностранной валюте, иного имущества, внесенного в оплату размещенных акций.

Банк – эмитент должен опубликовать итоги выпуска в печатном органе, где предварительно было опубликовано сообщение о выпуске, с указанием данных, которые он считает целесообразным довести до сведения общественности, а с указанием способа и места, где желающие могут ознакомится с полным отчетом об итогах выпуска.

Регистрирующие органы осуществляют ведение реестра зарегистрированных и аннулированных выпусков ценных бумаг, а также выпусков ценных бумаг, эмиссия которых приостановлена и возоблена.

Если хотя бы один из выпусков их ценных бумаг, находящихся в обращении, сопровождался регистрацией проспекта ценных бумаг, банк обязан представлять в регистрирующий орган, утвержденный уполномоченным органом, ежеквартальный отчет по ценным бумагам.

 

I.6 Способы размещения акций

При создании банка все акции должны быть размещены среди его учредителей на основании подписки. Акции, выпускаемые для увеличения уставного капитала, т.е. дополнительные акции, могут размещаться посредством:

· подписки:

· конвертации:

· распределения среди акционеров:

Подписка на акции может производиться путем заключения банком – эмитентом:

· договоров мены акций с инвесторами на принадлежащие им банковские здания, а при наличии разрешения совета директоров Банка России – иное имущество в неденежной форме. Предельный размер имущества в виде банковских зданий (помещений) в уставном капитале вновь создаваемого банка не должен превышать 20%;

· договоров купли – продажи с покупателями акций, оплачиваемых за валюту Российской Федерации и иностранную валюту, в том числе при капитализации начисленных, но не выплаченных акционерам дивидендов. Последние используются на капитализацию по согласию акционеров и после удержания и перечисления в бюджет соответствующих налогов.

При этом способе банк может пользоваться услугами посредников (брокеров). Размер вознаграждения посредника, участвующего в размещении дополнительных акций банка посредством подписки, не должен превышать 10% цены размещения акций. Дополнительные акции должны быть полностью оплачены при размещении.

Конвертации в акции нового выпуска подлежат:

· ранее выпущенные конвертируемые ценные бумаги;

· ранее выпущенные акции с меньшей(большей) номинальной стоимостью – при консолидации (дроблении) акций и увеличении (уменьшении) уставного капитала путем увеличения (уменьшения) номинальной стоимости акций;

· акции реорганизуемых кредитных организаций путем слияния, присоединения, выделения, разделения, а также внесенные доли при преобразовании банка из общества с ограниченной ответственностью в акционерное общество;

· ранее выпущенные ценные бумаги, в отношении которых принято решение об изменении объема прав по ним;

Распределения акций среди акционеров происходит в случае капитализации собственных средств, т. е. при увеличении уставного капитала путем выпуска дополнительных акций, оплачиваемых за счет имущества самого банка – эмитента. В этом случае размещение акций среди акционеров производится на основании решения уполномоченного органа банка – эмитента о капитализации собственных средств. Заключения каких-либо договоров не требуется. На капитализацию могут быть направлены:

· средства, полученные банком от продажи акций их первым владельцам по цене выше номинальной стоимости, т. е. эмиссионный доход;

· средства, полученные в результате переоценки основных средств;

· остатки фондов специального назначения, фондов накопления и других фондов по итогам отчетного года, в части, сформированной за счет прибыли;

· остатки нераспределенной прибыли предшествующих лет;

При любом способе размещения количество акций не должно превышать числа (в штуках), указанного в решении об их выпуске. Может быть размещено меньшее количество акций по сравнению с тем, которое предполагалось и было указано в регистрационных документах выпуска (в штуках). Размещение акций должно быть закончено:

· при учреждении банка – не позднее чем через 30 календарных дней с момента выдачи свидетельства о его государственной регистрации;

· при реорганизации банка – до государственной регистрации их выпуска;

· в остальных случаях – в срок, установленный решением о выпуске, но не позднее одного года с даты государственной регистрации выпуска (дополнительного выпуска) акций.

Оплата акций в валюте Российской Федерации юридическими лицами производится только в безналичном порядке, а физическими лицами – как наличными средствами, так и в безналичном порядке, должна зачислятся непосредственно на накопительный счет кредитной организации в Банке России. На этот же счет зачисляются средства при капитализации начисленных, но не выплаченных дивидендов. Накопительный счет для поступления средств в валюте Российской Федерации открывается в Банке России по месту ведения корреспондентского счета банка-эмитента. В случае оплаты акций за счет имущества банка-эмитента капитализируемая часть собственных средств, направляемая на увеличения уставного капитала, не зачисляется на накопительный счет.[13]

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Наличие собственного капитала укрепляет доверие клиентов к банку, убеждая избегающих риска вкладчиков в его финансовой силе, а заемщиков – в способности удовлетворить спрос на потребительские и коммерческие кредиты.

Собственный капитал обеспечивает получение дохода акционерами (участниками) банка – пропорционально размеру вклада в уставный капитал каждому акционеру (участнику) выплачивается доля прибыли банка в виде дивидендов.

 

 

Глава II Практическая часть

 

Как и во всем остальном мире, в России количественно преобладали и приобретают банки с небольшим УК.

 

Количество КО
	На 1.012001 г.	На 1.01.2002 г.	На 1.01.2003 г.	На 1.01.2004 г.	На 1.01.2005 г.
Кол-во	Уд.вес, %	Кол-во	Уд.вес, %	Кол-во	Уд.вес, %	Кол-во	Уд.вес, %	Кол-во	Уд.вес, %
До 3 млн руб.		13,3		9,7		7,7		6,5		5,6
От 3 до 10 млн руб.		21,5		16,5		14,4		11,8		10,2
От 10 до 30 млн руб.		23,9		24,0		21,9		20,1		17,9
От 30 до 60 млн руб.		19,3		19,3		19,0		18,1		17,3
От 60 до 150 млн руб.		9,7		13,0		14,9		15,4		16,2
От 150 до 300 млн руб.		5,2		7,4		9,3		12,5		14,7
Более 300 млн руб.		7,1		10,1		12,8		15,7		18,0
Всего по России

 

 

Маленький банк совсем не означает плохой банк. Экономике (клиентам) нужны и крупные, и средние, и небольшие банки.

 

Вопрос о минимально необходимой величине УК вновь создаваемого банка решает Центральный банк. Величина «входного барьера» на рынок банковских услуг задана в Указании Банка России №1346-У от 1 декабря 2003 г. и составляет не менее суммы, эквивалентной 5 млн евро (с начала 2002 г.данное требование в равной мере относится как вновь учреждаемому отечественному банку, в том числе учреждаемому путем изменения статуса НКО на банковский статус, так и к создаваемому на территории РФ дочернему банку иностранного банка).

К этому можно добавить, что с IV квартала 2001 г. требование к величине УК вновь создающегося банка стало таким же, как к величине собственного (т.е. всего накоплено за ряд лет деятельности) капитала банка, претендующего на знак «высшего отличия» - генеральную лицензию.

Рублевый эквивалент названной суммы Банк России определяет ежеквартально на основании курса евро/рубль, установленного ЦБ РФ по состоянию на последний рабочий день последнего месяца предшествующего квартала. Названная сумма в последние годы менялась следующим образом:

Рублевый эквивалент минимального размера УК, необходимого для создания

 

Периоды	Размер УК создаваемого банка
II квартал 2001 г.	Не менее 25 500 000 руб. (для дочернего банка иностранного банка не менее 255 000 000 руб.)
III квартал 2001 г.	Не менее 25 030 000 руб. (для дочернего банка иностранного банка не менее 250 300 000 руб.)
С 27 по 30 сентября 2001 г.	Не менее 125 150 000 руб. (для дочернего банка иностранного банка не менее 250 300 000 руб.)
IV квартал 2001 г.	Не менее 135 100 000 руб. (для дочернего банка иностранного банка не менее 270 200 000 руб.)
I квартал 2002 г.	Не менее 132 450 000 руб. (для дочернего банка иностранного банка с 1.01.02 по 19.02.02 - не менее 264 900 000 руб., с 20.02.02 по 31.03.02 – не менее 132 450 000 руб.)
II квартал 2002 г.	Не менее 135 738 500 руб.
IV квартал 2002 г.	Не менее 154 541 000 руб.
I квартал 2003 г.	Не менее 165 549 000 руб.
IV квартал 2003 г.	Не менее 175 375 500 руб.
I квартал 2004 г.	Не менее 184 120 000 руб.
II квартал 2004 г.	Не менее 174 002 500 руб.
III квартал 2004 г.	Не менее 176 457 500 руб.
IV квартал 2004 г.	Не менее 179 948 000 руб.
I квартал 2005 г.	Не менее 189 052 000 руб.

 

Что касается уже функционирующих банков, то в их отношении сейчас действует правило[14], в соответствии с которым норматив минимально необходимого размера собственного капитала для действующего банка должен предъявляться только к такому функционирующему банку, который либо желает создать дочернюю организацию и/или открыть филиал на территории иностранного государству. либо собирается стать дочерним банком иностранного банка. Однако количественно этот норматив, как уже было отмечено, не отличается от норматива для вновь учреждаемого банка.

[1] О.М.Олейник, Основы банковского права. Курс лекций, М., Юрист, 1997

[2] «Банковское дело», экспресс-курс, Лаврушин, Москва,2007 г.

[3] «Банковское дело», под редакцией Г.Белоглазовой, Л.Кроливецкой, Москва, 2008 г.

[4] «Банковское дело», под редакцией Г.Белоглазовой, Л.Кроливецкой, Москва, 2008 г.

[5] О.М.Олейник, Основы банковского права. Курс лекций, М., Юрист, 1997

 

[6] «Банковское дело», под редакцией Г.Белоглазовой, Л.Кроливецкой, Москва, 2008 г.

[7] Указании Банка России №1346-У от 1 декабря 2003 г.

 

[8] К инсайдерам относятся физические лица, которые в силу занимаемых ими должностей в банке или иных обстоятельств могут влиять на принимаемые им решения, например на решение о выдаче кредита.

 

[9] «Банковское дело», конспект лекций, Г.М.Тарасова, Ростов н/Д, 2006

[10] «БД» учебное пособие, Н.Б.Глушкова, Москва. 2005 г.

[11] См. Положение ЦБ № 218-П от 19 марта 2003 г. «О порядке и критериях оценки финансового положения юридических лиц – учредителей (участников) кредитных организаций» и Указание ЦБ № 1246 – У от 10 февраля 2003 г. «О действиях при выявлении фактов (признаков) формирования источников собственных средств (капитала) (их части) с использованием ненадлежащих активов», а также разъясняющие это последнее Указание документы Банка России.

[12] ЛИБОР (london interbanс offered rate – лондонская межбанковская ставка предложения) – процентные ставки, по которым самые авторитетные («справочные») банки Лондона дают кредиты в евровалютах первоклассным банкам, а также средняя ставка по этим первым банкам (рассчитывается как среднее арифметическое). Ставки ЛИБОР выводятся: по валютам нескольких экономически наиболее развитых стран; по нескольким периодам (1 неделя; 1, 2, 3, 6, 9 и 12 месяцев). Обычно под термином «става ЛИБОР» понимается ставка по 3-месячным (наиболее массовым) стерлинговым депозитам. На втором месте по важности – ставка по долларовым депозитам (долларовый ЛИБОР).

[13] «Банковское дело», под редакцией Г.Белоглазовой, Л.Кроливецкой, Москва, 2008 г.

[14] ст. 62 и 63 Закона о Центральном Банке