Наличные и безналичные деньги

Деньги могут быть наличными и безналичными.

Наличные деньги образуют бумажные деньги и разменные мо­неты.

Бумажные денежные знаки должны обладать соответствующи­ми им реальной стоимостью (покупательной способностью) и номи­нальной стоимостью.

Покупательная способность (реальная стоимость денег) — это коли­чество товаров и услуг, которые можно купить на одну денежную единицу.

Покупательная способность зависит от цен на товары и услуги и определяется по формуле:

 

F = 1/Р,

где F — покупательная способность, Р — уровень цен.

Из приведенной формулы видно, что покупательная способ­ность находится в обратной зависимости от уровня цен, господству­ющих в данный промежуток времени в стране.

Номинальная стоимость денег — это, как правило, фиксирован­ная величина, на которую не влияют происходящие изменения в уровне цен. Например 10 рублей, 100 рублей, их величина (номи­нал) от изменения уровня цен останется без изменения, покупатель­ная способность будет возрастать или снижаться.

Безналичные деньги — основная масса денежных средств физи­ческих и юридических лиц, находящихся на банковских счетах. Это денежные средства, которые используются во взаимных расчетах че­рез банки безналичным оборотом, а также для накопления денеж­ных средств на расчетных счетах в банках.

Широкое применение в безналичных расчетах получили элект­ронные деньги, которые дают возможность посылать в свои банки распоряжения об оплате товаров и услуг.

Динамичное развитие экономики требует ускоренного разви­тия расчетов через банки. Основная часть сделок совершается в безналичных расчетах, т. е. с использованием банковских депози­тов, чеков и других финансовых инструментов, безналичные рас­четы положительно влияют на сокращение наличной денежной массы.

В повседневной жизни мы все пользуемся кредитными деньгами в виде билетов Центрального банка. При этом мно­гие фирмы и домашние хозяйства большую или меньшую часть своих денег кладут в банки (делают вклады).

Сумма денег, которая сдана банку на хранение и которую банк обязан вернуть вкладчику по его первому требованию или в установленный срок, называется ДЕПОЗИТОМ.

Вкладчики могут образовывать свои депозиты на разных условиях.

Широко распространенной формой вклада является де­позит до востребования. Само название говорит о том, что в этом случае банк обязан вернуть вкладчику принадлежащие ему деньги полностью или частично (по желанию вкладчика) по первому требованию вкладчика в любое время. Имея депо­зит, вкладчик получает возможность перечислять в банк полу­чаемый им доход, а также использовать депозит для оплаты всех своих расходов. В этом случае он получает чековую книжку и право расплачиваться с продавцами товаров, со своими кредиторами и т.д. не наличными деньгами, а чеками. Получив чек, продавец товара предъявит его в банк с требованием выдать ему наличные деньги или перевести их на свой депо­зит, который у него имеется в данном или в другом банке.

Срочные вклады (на определенный срок) плохо подходят для того, чтобы служить их владельцам для оплаты стоимости покупаемых товаров и других текущих операций, но они являются весьма выгодной формой накопления сбережений, т. е. выполняют очень важ­ную функцию денег.

Депозиты, наряду с наличными деньгами, выполня­ют денежные функции, но выступают в форме безналичных денег. С развитием и совершенствованием рыночной системы безналичные деньги обеспечивают все возрастающую часть опе­раций по покупке и продаже товаров, предоставлению креди­тов, погашению долгов, уплате налогов и т.д. Поэтому доля безналичных денег в общей денежной массе в странах с развитой рыночной системой неуклонно увеличивается.

Структура денежной массы

В рыночной экономике применяются различные группировки денег. Они называются денежными агрегатами и служат альтернативными измерителями денежной массы в обращении.

В развитых странах для определения денежной массы используется разное количество денежных агрегатов. Так, в Англии и Франции - два, Японии и Германии - три, США - четыре.

Для расчета совокупной денежной массы в России предусмотрены сле­дующие денежные агрегаты: М0, М1, М2, МЗ, где

М0 - наличные деньги в обращении, банкноты и монеты;

М1 = М0 + средства на расчетных и теку­щих счетах в банках, дорожные чеки;

М2 = М1 + срочные вклады в банках;

М3 = М2 + ценные государственные бумаги.

L =М3+ облигации и векселя с длительным сроком погашения

Спрос на деньги

В рыночной экономике наряду с рынками потребительских товаров, капитала и рабочей силы, существует денежный рынок

Денежный рынок - рынок, на котором спрос на день­ги и предложение денег определяют процентную ставку (или уровень процентных ставок), которая выплачивается банками,

Рассмотренные функции, выполняемые деньгами, во многом определяют спрос на них со стороны экономических агентов. Спрос на реальные деньги возникает в связи с выполнением ими функций средства обращения благ и сохранения (сбережения) их ценности.

В качестве средства обмена деньги фигурируют на трех рынках: ре­альных (нефинансовых) благ, фондовом и валютном. Каждый из этих рынков, а также налоговые и трансфертные потоки предъявляют спрос на день­ги как средство обращения.

К основным факторам, влияющим на величину спроса на деньги, от­носятся цены, рентные платежи, налоговые ставки. Чем выше цены или аналоги цен (рентные платежи) конкретных сделок или иных обязательств (например, ставки налогов) и чем большие объемы благ или прав на них реализуются в таких случаях, тем выше спрос на деньги.

Помимо этих факторов, внешних по отношению к деньгам, действуют и другие факторы, прямо связанные со свойствами денег в разных их фор­мах: а) скорость обращения денег,

б) издержки обращения, которые в англоязычной литературе называют эффектом «истертых подошв»: если вам нужны деньги, потрудитесь дойти своими собственными ногами до ближайшего отделения банка (или банкомата) и снять их со своего счета или взять в кредит под залог какого-нибудь имущества.

Если к перечисленным факторам добавить мотив сбережения, также имеющий прямое отношение к спросу на деньги, то среди переменных, вли­яющих на спрос на деньги, вновь появляется ссудный процент (К) и добав­ляется уровень (темп) ожидаемой инфляции.

Величина процента выступает как фактор понижения спроса на деньги, а не его повышения, как это было для процента как ценового параметра на фондовом рынке и рынке капитала. Таким образом, влияние ссуд­ного процента как фактора спроса на деньги противоречиво и, строго гово­ря, неопределенно. Однако обычно считается, что понижающее действие мотива сбережения заведомо перекрывает повышающее действие ценовой составляющей спроса.

Что же касается ожидаемого темпа инфляции, то он также действу­ет понижающе на спрос на деньги. Если точнее, то рост уровня цен, кото­рым сопровождается инфляция, способствует повышению спроса на день­ги, но только в будущем периоде, а обесценивание запаса денег из-за инфля­ции будет происходить уже в том периоде, для которого и определяется спрос на деньги.

Спрос на деньги для сделок (трансакционный спрос) определяется как количество денег, которым люди хотят располагать для использования в качестве средства обращения (для осуществления платежей) и которое изменяется в прямой связи с изменением номинального ВНП.

Спрос на деньги со стороны активов определяется как количество денег, которое люди хотят хранить в качестве сбережений (количество финансовых активов в денежной форме) и которое изменяется в обрат­ной пропорции к динамике процентной ставки.

Общий спрос на деньги - это общее количество денег, которые люди хотят иметь для сделок и в качестве активов при каждой возможной ве­ичине процентной ставки:

 

	Общий спрос на деньги		спрос на деньги для сделок		спрос на деньги со стороны активов

= +

 

 

Изменение номинального ВНП вызывает изменение общего спроса на деньги: увеличение номинального ВНП означает, что люди захотят иметь больше денег для сделок. И наоборот, падение номинального спроса ВНП, ведет к уменьшению общего спроса на деньги.

В целом, можно сказать, что спрос на деньги - это зеркало, в котором

так или иначе отражаются все или почти все процессы, происходящие в рыночной экономике.

Спрос на деньги зависит от цен, вели­чины ВВП и скорости оборота денег.

Простейшей математической формой связи представленных величин является выражение

 

МV = РQ

 

В экономической теории это выражение называется основным уравнением количественной теории денег.