Тема 5. Система управления кредитным риском

Для оценки кредитного риска при кредитовании юридических лиц в международной банковской практике среди сведений, собираемых банками в базе данных, может накапливаться следующая количественная и качественная (экспертная) информация:

· общие сведения о клиенте - его наименование, юридический адрес, идентификационный номер налогоплательщика, год создания, основные собственники, связанные стороны; руководители, их образование, опыт, качество работы (эффективность работы, преодоление возможного кризиса в прошлом, частота и причины смены руководства); численность персонала; сведения о судебных постановлениях, а также о совершаемых процессуальных и исполнительных действиях в отношении должника (решение суда о запрете на занятие отдельными лицами руководящих должностей, информация о процедурах банкротства);

· сфера деятельности клиента - вид деятельности, отрасль экономики (разным отраслям присущи разные риски); экономическая ситуация в отрасли (например, рост, спад, кризис); основная номенклатура производимых товаров, работ, услуг; анализ конкурентоспособности должника и его преимуществ (доля клиента на рынке в соответствующей отрасли и регионе, основные конкуренты, эффективность используемых технологий, системы ценообразования, видов производимых товаров); производственные (торговые, складские) мощности (площади); особенности хозяйственного цикла (цикличность денежных потоков, связанная с покупкой сырья, ценой, процессом производства и сбыта, риском неплатежа, сезонная зависимость); стратегия ведения бизнеса (перспективы, выполнение планов);

· взаимоотношения клиента с банком - наличие счетов и депозитов в банке; средние обороты по счетам; наличие кредитной истории в банке, ее продолжительность и качество; наличие задолженности по ранее осуществленным активным операциям (в том числе не погашенной в срок) и процентам; требуемый и сформированный резерв; характеристика ранее установленных лимитов; соблюдение платежной дисциплины; направления сотрудничества с другими банками; сведения о контактах с клиентом по вопросам выдачи, мониторинга, погашения кредита;

· сведения из кредитного бюро;

· финансовое состояние клиента - данные бухгалтерской и иной отчетности; коэффициенты финансового анализа (коэффициенты финансового левереджа, эффективности или оборачиваемости, прибыльности, ликвидности, рентабельности); данные анализа структуры баланса (оценка активов и пассивов), рисков и доходности; источники финансирования (финансовая независимость);

· оценка финансового состояния (платежеспособности) клиента; скоринговая оценка; внутренний рейтинг банка; кредитный рейтинг, присвоенный международным рейтинговым агентством (его изменение);

· сведения о кредитной операции - цель и вид кредита; валюта выдачи и погашения; срок кредитования; процентная ставка, эффективная процентная ставка; установленный режим погашения кредита и процентов; лимиты кредитования; вид, достаточность, ликвидность обеспечения, его оценка, результаты проверок обеспечения; предполагаемые источники погашения кредита; прогнозируемое и фактическое движение денежных средств; фактический срок погашения кредита и процентов; изменение сроков погашения (в том числе промежуточных); классификация кредита по группе риска; наличие у должника планов действий на случай возникновения финансовых трудностей;

· иные сведения, позволяющие объективно оценить способность должника исполнить свои договорные обязательства.

Анализ платежеспособности физических лиц в целях эффективной оценки кредитного риска при кредитовании в большинстве развитых стран проводится по следующим основным направлениям - сведения, характеризующие личность клиента, его взаимоотношения с банком, доходы и движение денежных средств (совокупный доход семьи), а также обеспечение кредита. Для осуществления такого анализа в базе данных, помимо сведений непосредственно о выданном кредите, может накапливаться следующая информация:

· сведения о личности клиента - его идентификационный номер, возраст, пол, гражданство, место жительства, реквизиты документа, удостоверяющего личность; образование, семейное положение; место работы, занимаемая должность, длительность работы в одной организации; частота переездов на новое место жительства; сведения о привлечении к уголовной, административной ответственности;

· наличие кредитной истории, ее продолжительность и качество; сведения из кредитного бюро; наличие счетов и депозитов в банке; наличие кредитов в других банках; возможные проведенные арендные и лизинговые операции;

· сведения о регулярных поступлениях средств на счета (зарплата, пенсия, стипендия, алименты и т.п.);

· сведения о плате за жилье, коммунальные услуги, телефон, об иных обязательных (регулярных) платежах;

· соотношение выдаваемого кредита (всех финансовых обязательств) и месячного дохода должника (семьи), суммы кредита и стоимости объекта кредитования;

· данные анализа движимого и недвижимого имущества, иного обеспечения кредита;

· оценка платежеспособности, скоринговая оценка;

· иные сведения, позволяющие объективно оценить способность должника исполнить свои договорные обязательства.

Поскольку формирование информационной базы данных является непрерывным процессом сбора, агрегирования, хранения и анализа сведений о должниках, требующей постоянного обновления, создание базы данных невозможно без использования современных информационно-аналитических систем и передовых информационных технологий.

Сведения, накапливаемые в информационной базе данных для идентификации кредитного риска и оценки его уровня, следует использовать при осуществлении мониторинга и контроля риска, одним из обязательных элементов которого является проведение стресс-тестов. Система управления кредитным риском также должна включать планы действий по обеспечению безопасной и бесперебойной деятельности в экстремальных ситуациях, в том числе планы восстановления нормального функционирования, основанные на различных сценариях реализации рисков.

Непрерывность накопления сведений в течение длительного (не менее трех лет) периода в дальнейшем позволит приступить к построению собственной системы оценки должников на основании их внутренних рейтингов в соответствии с документом Базельского комитета "Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: новые подходы" (Базель 2). В отличие от используемого в настоящее время стандартизированного подхода для оценки кредитных рисков, который предусматривает использование внешних рейтингов, установленных международными рейтинговыми агентствами, применение подхода на основе внутренних рейтингов позволяет банку использовать собственную оценку кредитоспособности заемщиков, которая предполагает оценку вероятности дефолта, потенциального риска и потерь в случае дефолта, а также остаточного срока погашения.

Согласно требованиям Базель 2 и законодательству Республики Беларусь система управления кредитным риском должна включать в себя:

- локальные нормативные правовые акты по управлению кредитным риском, которые определяют:

· стратегию управления - устанавливает цели банка по предоставлению кредитов, определяет приоритетные направления кредитования, ориентиры по качеству кредитов, доходам и росту объемов кредитного портфеля с учетом циклических аспектов экономики, отражает допустимые для банка пределы риска и уровень прибыльности;

· политику и процедуры выявления, измерения (оценки), мониторинга и контроля кредитного риска (включая риск контрагента);

- подразделения банка (должностные лица), ответственные за управление кредитным риском;

- распределение ответственности и осуществление процесса управления кредитным риском.

Оценка кредитного риска предполагает анализ совокупности количественных и качественных факторов, позволяющих оценить степень кредитного риска (размер рисков) и качество управления риском (наличие процедур управления и их адекватная реализация). Анализ факторов осуществляется с помощью общепринятых математических, статистических (количественных) и экспертных (качественных) методов путем тщательного изучения параметров и характеристик кредитного риска, связанного с отдельным активом, однородной группой активов или видом деятельности.

Поскольку адекватность идентификации и оценки кредитного риска зависит от объема и качества (надежности) анализируемых данных, банкам необходимо формировать собственную информационную базу, в которой накапливаются сведения о должниках, получаемые из внутренних и внешних источников. При организации процесса формирования информационной базы данных, определении перечня включаемых сведений следует учитывать особенности кредитования различных групп должников, а также объемы осуществляемой ими деятельности (крупные, средние, мелкие клиенты).

Рисунок 6 – Структура балльной рейтинговой оценки

Примечание – Источник: собственная разработка.

Таблица 4 – Шкала внутреннего кредитного рейтинга

J=	Standard&Poor’s irb	Баллы
	AAA irb
	AA irb	90-99
	A irb	80-89
	BBB irb	70-79
	BB irb	60-69
	B+ irb	50-59
	B irb	40-49
	B- irb	30-39
	CCC irb	20-29
	CC irb	10-19
	C irb	1-9
	D

Примечание – Источник: собственная разработка на основании [21].

AAA irb – кредитный риск практически отсутствует – кредиты, представленные Правительству или полностью гарантированные им. Для иностранной валюты – кредиты правительствам развитых стран или имеющие государственные гарантии этих стран.

AA irb – минимальный риск: наиболее надежные кредитополучатели – обязательства крупнейших компаний, лидеров в наиболее предпочтительных отраслях, имеющих неограниченный доступ к кредитным ресурсам.

A irb – низкий риск: надежные кредитополучатели – обязательства крупных компаний, работающих в наиболее предпочтительных отраслях, имеющих достаточный доступ к кредитным ресурсам.

BBB irb – низкий риск: хорошие кредитополучатели – кредиты, предоставленные компаниям, занимающим позиции выше среднего уровня в предпочтительных отраслях, имеющие доступ к кредитным ресурсам.

BB irb – умеренный риск: достаточно надежные кредитополучатели – обязательства средних компаний, имеющих некоторый доступ к кредитным ресурсам. Уровень менеджмента и ключевых финансовых показателей достаточно высокий.

B+ irb – средний риск: средние кредитополучатели – обязательства крупных компаний, находящихся на средних позициях в отрасли, доступ к кредитным ресурсам ограничен. Положительные финансовые результаты.

B irb – приемлемый риск: кредитополучатели с кредитоспособностью ниже среднего – обязательства средних компаний, финансовые результаты которых не вполне удовлетворительны. Компании могут испытывать временные проблемы с ликвидностью или иметь слишком высокий уровень задолженности.

B- irb – максимально допустимый риск: достаточно надежные кредитополучатели – обязательства компаний, занимающих слабые позиции в отрасли и/или в нежелательных отраслях. В отдельных областях возможны проблемы, однако ожидается улучшение. Обязателен достаточный уровень капитала.

CCC irb – высокий риск: кредитополучатели с неудовлетворительной кредитоспособностью – кредиты, оценка риск по которым ухудшилась из-за финансовых трудностей и/или из-за проблем отрасли, государственного регулирования, ухудшения качества отчетности или другой информации.

CC irb – очень высокий риск: нестандартные кредиты – кредиты, по которым весьма вероятна невыплата в срок процентов или основной суммы.

C irb – кредиты, ожидающие дефолта – кредиты, по которым при сохранении текущей ситуации с высокой вероятностью ожидается дефолт, но платежи по выполнению долговых обязательств пока продолжаются.

D – дефолт.

Использование внутренних рейтингов в рамках системы управления кредитным риском позволит принимать более обоснованные решения по выдаче кредитов, идентификации проблемной задолженности, созданию резервов, установлению лимитов, осуществлению мониторинга кредитного портфеля и формированию управленческой отчетности банка, а также улучшать качество планирования и прогнозирования.

В дальнейшем надлежащим образом сформированная, апробированная на практике в течение трех лет и адекватно функционирующая система внутренних рейтингов может быть использована как альтернативный подход, позволяющий банку производить более точную количественную оценку кредитного риска для включения в расчет достаточности капитала.

Наличие качественной базы данных является существенной составляющей процедуры идентификации и оценки кредитного риска, что позволяет рассматривать ее как фактор, улучшающий качество системы управления кредитным риском в целом.

Согласно Принципам Базель II наличие качественной базы данных является существенной составляющей процедуры идентификации и оценки кредитного риска, что позволяет рассматривать ее как фактор, улучшающий качество системы управления кредитным риском в целом.

Скоринг - составной элемент системы минимизации кредитного риска банка.

Различают следующие виды скоринга:

Application-скоринг:

анализ анкетных данных потенциального кредитополучателя;

оценка риска невозврата;

выбор формы дальнейшего сотрудничества.

Поведенческий скоринг:

анализ информации о поведении кредитополучателя;

оценка риска невозврата;

заблаговременные упреждающие меры.

Коллекторский скоринг:

выбор наиболее эффективных методов взыскания задолженности;

оптимизация затрат на работу с плохими долгами;

оценка зрелости процессов;

унификация процессов принятия решений по выдаче кредитов в рамках всего банка;

наличие базы данных электронных заявок, в том числе отклоненных;

наличие доступного источника исторических данных по кредитным сделкам;

наличие программной инфраструктуры, автоматизирующей процесс обработки электронных заявок.

Оценка кредитной истории с помощью дискретно-балльного метода:

, (7)

где - балл кредитной истории, включаемый в рейтинговый балл;

- базовый балл кредитной истории, определяемый в зависимости от стажа кредитования и срока существования компания;

- штрафные баллы за образовавшиеся просрочки обслуживания основного долга и процентов за предыдущий год от расчетной даты, а также пролонгации.

Базовый балл кредитной истории – начисляется компании пропорционально накопленному кредитному стажу (учитывается полный месяц кредитования) за последние 5 лет и срока существования компании (таблица 5):

Таблица 5 – Базовый балл кредитной истории

	Период существования компании (в годах)
Накопленный стаж кредитной истории	До 1 года	1-3 года	3-5 лет	Более 5 лет, но позднее 01.01.1998	Существовала ранее 01.01.1998
Кредитный стаж менее 6 мес.
6-12 месяцев
12-24 месяца
24-36 месяцев
Более 36 месяцев

Примечание – Источник: собственная разработка на основе данных банка.

Таблица 6 - Штрафные баллы кредитной истории за просрочки

	Накопленный непрерывный кредитный стаж, в месяцах
Количество и срок просрочек (в течение последнего 1 года)	Менее 6 мес.	6-12 мес.	12-24 мес.	24-36 мес.	Более 36 мес.
От 3 до 5 просрочек до 5 дней	-10	-8	-6	-4	-2
Только 1 просрочка от 6 до 30 дней
От 6 до 10 просрочек до 5 дней	-11	-10	-8	-6	-4
От 2 до 3 просрочек от 6 до 30 дней
Свыше 10 просрочек до 5 дней	-12	-11	-10	-8	-6
От 4 до 5 просрочек от 6 до 30 дней
Только 1 просрочка от 31 до 60 дней
От 6 до 7 просрочек от 6 до 30 дней	-13	-12	-11	-10	-8
От 2 до 3 просрочек от 31 до 60 дней
Только 1 просрочка свыше 60 дней
Свыше 7 просрочек от 6 до 30 дней	-14	-13	-13	-11	-10
Свыше 3 просрочек от 31 до 60 дней
Более 1 просрочки свыше 60 дней

Примечание – Источник: собственная разработка на основе данных банка.

Таблица 7 - Результаты расчета вероятности дефолта и ставка LGD на внутренней системе кредитных рейтингов по историческому методу

Внутренняя рейтинговая группа J	Внутрення шкала irb	Средневзвешенная вероятность дефолта PD, %	Средневзвешенный LGD по рейтингам, %
	AAA irb	0,01	0,05
	AA irb	0,2	0,5
	A irb	0,4	1,01
	BBB irb	0,67	2,05
	BB irb	1,95
	B+ irb	3,15	6,15
	B irb	5,4	14,8
	B- irb	7,2	24,5
	CCC irb	40,2	47,6
	CC irb	50,5	65,9
	C irb	80,1
	D

Примечание – Источник: [25].

 

Суммарные резервы на покрытие риска (формула 8):

, (8)

- ожидаемые потери (statistical provisions);

- реализованные потери (special provisions);

- непредвиденные потери