Лекции.Орг


Поиск:




Категории:

Астрономия
Биология
География
Другие языки
Интернет
Информатика
История
Культура
Литература
Логика
Математика
Медицина
Механика
Охрана труда
Педагогика
Политика
Право
Психология
Религия
Риторика
Социология
Спорт
Строительство
Технология
Транспорт
Физика
Философия
Финансы
Химия
Экология
Экономика
Электроника

 

 

 

 


Тема №8. Кредитно-денежная политика




 

План:

1. Банковская система РФ.

2. Инструменты кредитно-денежной политики. Политика дешёвых и дорогих денег.

 

Поскольку кредитная система страны представляет собой особую инфраструктуру рыночного хозяйства, необходимо выяснить совокупность кредитных институтов, их функции и роль в экономике, дать характеристику двухуровневой структуре банковской системы, остановиться на специфике кредитно-денежной политики.

Кредитная система – это комплекс валютно-финансовых учреждений, призванных регулировать экономику путём изменения количества находящихся в обращении денег. Это регулярно осуществляется во многих банковских системах.

Банковская система в странах с рыночной экономикой является обычно двух уровневой и включает Центральный банк (эмиссионный) и коммерческие (депозитные) банки различных видов.

Функции Центрального банка:

- осуществляет эмиссию национальных денежных знаков, организует их обращение и изъятие из обращения, определяет стандарты и порядок ведения расчётов и платежей;

- проводит общий надзор за деятельностью кредитно-финансовых учреждений страны и исполнение финансового законодательства;

- предоставление кредитов коммерческим банкам;

- выпускает и проводит погашение государственных ценных бумаг;

- управляет счетами правительства, осуществляет зарубежные финансовые операции;

- осуществляет регулирование банковской ликвидности с помощью традиционных для центрального банка методов воздействия на коммерческие банки: проведение политики учётной ставки, операций на открытом рынке с государственными ценными бумагами и регулирование норматива обязательных резервов коммерческих банков.

Современная банковская система России в юридическом плане базируется на основе принятых в 1990 году Верховным Советом РСФСР Законов: Закона РСФСР «О банках и банковской деятельности РСФСР» и Закона «О Центральном банке РСФСР (Банке России), а также Новой редакции Закона РФ «О банках и банковской деятельности» принятого в 1995 году. Согласно законодательству кредитно-банковская система в России приобрела следующий вид:

- Центральный банк РФ (Банк России);

- Сберегательный банк;

- Коммерческие банки различных видов, в том числе специальные банки развития;

- Банки со смешанным российско-иностранным капиталом;

- Иностранные банки, филиалы банков-резидентов и нерезидентов;

- Союзы и ассоциации банков;

- Иные кредитные учреждения.

Новое банковское законодательство внесло изменения не только в элементный состав кредитно-банковской системы, но и в принципы построения и управления этой системой.

Всё многообразие коммерческих банков можно классифицировать следующим образом:

- Специализированные банки;

- «Отраслевые» банки;

- «Новые банки», организованные по инициативе различных учредителей.

По видам собственности выделяются государственные, частные банки, кооперативные, смешанные.

В зависимости от организационно-правовой формы деятельности коммерческие банки бывают акционерными обществами, обществами с ограниченной ответственностью, коммандитными обществами и т.д.

По видам осуществляемых операций различаются:

- собственно депозитные банки, занимающиеся приёмом и выдачей краткосрочных кредитов;

- инвестиционные банки – кроме депозитных операций, они занимаются размещением собственных и заёмных средств в ценные бумаги, выступают посредниками между предпринимателями, нуждающимися в средствах для средне и долгосрочных вложений, и вкладчиками средств на длительный срок;

- ипотечные банки - аккумулируют средства путём выпуска акций и облигаций, которые обеспечиваются недвижимостью, внесённой в банк в качестве уставного капитала и залога;

- сберегательные учреждения;

- биржевые;

- универсальные.

Традиционно банк рассматривается как учреждение, которое принимает вклады и выдаёт ссуды. Эти операции относятся либо к пассивным, либо к активным.

Пассивные операции банка – это операции по мобилизации средств. Активные операции банка – операции по размещению средств. Кроме того выделяются ещё две банковские операции: банковские услуги и собственные операции банков.

Для создания банка первоначально необходим определённый собственный капитал. Банковские операции базируются на заёмных средствах. В развитых странах мира соотношение между собственным и заёмным капиталом находится на уровне от 1:10 до 1:100.

 

Виды пассивных операций:

 

 

       
   
Заёмное финансирование
 
 

 


Активные операции: в активах банков выделяются кредитные (учётно-ссудные) операции и операции с ценными бумагами (фондовые). На них приходится до 80% всего баланса. Также банки осуществляют кассовые, акцептные (безналичные, вексельные) операции, сделки с иностранной валютой, недвижимостью. Кредитные операции можно классифицировать по ряду признаков.

1. В зависимости от обеспечения: ссуды без обеспечения и имеющие обеспечение. Последние – это вексельные, подтоварные, под ценные бумаги;

2. По срокам погашения: онкольные (до востребования, т.е. погашенные по требованию заёмщика или банка), краткосрочные (до 1 года), среднесрочные (от 1 до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет);

3. По характеру погашения: погашаемые единовременным взносом и в рассрочку;

4. По методу взимания процента: процент удерживается в момент предоставления ссуды или в момент погашения кредита, или равномерными взносами на протяжении всего срока кредита;

5. По категориям заёмщиков, отражающим экономическое содержание и цель кредита, различаются четыре вида ссуд.

Коммерческие ссуды предоставляются предприятиям для пополнения временной нехватки оборотного капитала и вложений в основной капитал, расширение производства и т.д.

Ссуды посредникам фондовой биржи для биржевых операций.

Сельскохозяйственные ссуды – ипотечные и краткосрочные.

Кредитование конечного потребления – выступает в трёх формах: под залог жилья, строений, на покупку потребительских товаров с погашением в рассрочку, ссуды с разовым погашением (по окончании её срока).

 

Банковские услуги (посреднические операции):

- Инкассовые операции это операции, при которых банк по поручению своего клиента получает деньги по денежным и товарно-расчётным документам. На инкассо принимаются чеки, векселя, ценные бумаги, иностранная валюта. Совершая инкассовую операцию, банк взимает комиссию, размер которой зависит от вида операции.

- Аккредитив – это поручение о выплате определённой суммы лицу или компании при выполнении указанных в аккредитивном письме условий. Денежный аккредитив – это именной документ, выдаваемый банком лицу, внёсшему определённую сумму и желающему получить эту сумму в другом городе данной страны или за границей.

- Переводные операции заключаются в перечислении внесённых в банк денег получателю, находящемуся в другом месте.

Банки выполняют следующие доверительные (трастовые) операции для частных лиц: временное управление имуществом лиц, лишённых права осуществлять эту функцию (вдовы, несовершеннолетние); управление имуществом умершего в интересах наследников; управление капиталами с целью получения наивысшей прибыли; хранение ценностей в сейфах и т.п. Одна из популярных операций современных банков.

Лизинг – банк или подчинённая ему лизинговая компания покупает за полную стоимость машины, оборудование и предоставляет их в пользование арендатору.

Коммерческие банки практикуют консалтинг (предоставление консультаций коммерческим предприятиям), операции по проведению ревизии бухгалтерского учёта в фирме, операции с кредитными карточками, факторинг. Факторинг, т.е. инкассирование дебиторской задолженности клиента с выплатой суммы счетов немедленно или по мере погашения задолженности. Рассмотрим более подробно одну из важнейших функций коммерческих банков – создание банковских денег. При их возникновении осуществляется:

1) принятие депозита в виде чека, выписанного на другой банк, что не приводит к изменению банковских балансов в целом;

2) внесение наличных денег, что увеличивает актив и пассив принявшего их банка;

3) выдача ссуды (в результате происходит увеличение общего количества депозитов в системе);

4) расширение депозитов путём операций на открытом рынке (купля-продажа ценных бумаг).

Банковская система обладает свойством мультипликативно расширять банковские кредиты и депозиты, т.е. увеличивать их больше, чем первоначальные избыточные резервы банка или всей системы.

Совокупный объём новых депозитов определяется следующим образом:

 

где

Д - новые депозиты,

Р - объём совокупных резервов,

р - норматив обязательных резервов.

 

Величина 1/р показывает соотношение депозитов и резервов, называется денежным мультипликатором.

 





Поделиться с друзьями:


Дата добавления: 2015-05-05; Мы поможем в написании ваших работ!; просмотров: 434 | Нарушение авторских прав


Поиск на сайте:

Лучшие изречения:

Начинать всегда стоит с того, что сеет сомнения. © Борис Стругацкий
==> читать все изречения...

2371 - | 2137 -


© 2015-2025 lektsii.org - Контакты - Последнее добавление

Ген: 0.008 с.